Лучшие брокеры бинарных опционов 2021:
  • ЭвоТрэйд
    ЭвоТрэйд

    Огромные бонусы за регистрацию!
    Выбор 10 000 трейдеров!

  • Бинариум
    Бинариум

    Один из старейших брокеров.
    Бесплатный демо счет и быстрые выплаты!

Трейдинг по ВСА

VSA анализ — основы и метод торговли [1 часть]

VSA (расшифровывается как Volume Spread Analysis – анализ объема и спреда) – метод торговли, при работе с которым используются объемы, проторгованные на определенном временнóм промежутке, а также спред свечи (разница между хай/лоу бара).

Данный метод начал свое существование на фондовых площадках в первой половине прошлого века. Одним из главных основоположников VSA анализа является Ричард Вайкофф. В последствии Том Вильямс довел начинания Вайкоффа до той модели, которая есть сегодня.

Метод VSA подразумевает чтение графика с целью выявления крупных, информированных участников рынка. VSA относится к дискреционному анализу (способ анализа движений цены с помощью логики, без использования жестких правил и технических индикаторов.), то есть анализ ведется без использования жестких правил или технических индикаторов – правила могут меняться в зависимости от поведения цены/объема. К основам VSA относятся стадии накопления и распределения, а также различные сигналы, которые могут принадлежать информированным игрокам.

VSA анализ применим на любых площадках, будь то форекс, фьючерсы, товарные или фондовые биржи. Отличия метода на разных площадках, конечно же, есть. Главным отличием является показатель ликвидности того или иного рынка. Но философия анализа VSA остается единой – действовать вместе с информированным игроком. Именно об этом мы дальше и поговорим.

Философия анализа VSA

Торговля по VSA – задача не самая простая для новичка.
Для того, чтобы разобраться с анализом, нужно понимать механику, а также структуру того рынка, на котором вы находитесь, ориентироваться в моделях ценообразования, а также иметь представление о спросе/предложении в самых банальных примерах.
Именно эти факторы должны быть первостепенны, и только после этого изучать базовые сигналы VSA.

Основные модели, паттерны и сигналы VSA анализа

Лучшие брокеры БО 2021:
  • ЭвоТрэйд
    ЭвоТрэйд

    Огромные бонусы за регистрацию!
    Выбор 10 000 трейдеров!

  • Бинариум
    Бинариум

    Один из старейших брокеров.
    Бесплатный демо счет и быстрые выплаты!

В первую очередь трейдер ищет финансовые инструменты, которые должны быть с умеренной волатильностью, достаточно ликвидны, и где прослеживались бы трендовые движения. Наверное, это наиболее оптимальные условия для работы.

Классическая модель VSA анализа рассматривает рынки с точки зрения накопления/распределения (стадии консолидации, или флэта), а также стадии роста и падения – марк-ап, марк-даун.

Стадии накопления/распределения VSA, – периоды, когда рынки не проявляют волатильность и ожидаемые движения, которые необходимы для получения прибыли.

Именно в такие моменты ликвидность собирается примерно в одном ценовом кластере (уровне), что очень полезно для крупных участников с их мета-ордерами.
Здесь они могут открывать их частями (если это период накопления), и также закрывать (период распределения позиций). В таких стадиях свойственно проявляться классическим сигналам VSA: вытряхивание, ап-траст, тест уровня, а также некоторым другим паттернам.

Задача VSA трейдера в такие периоды – выявить намерения крупного, информированного участника, после чего стараться действовать параллельно с ним.

4 стадии.

Прежде чем подробно смотреть на процесс выбора инструмента(акций, крипты), имейте в виду четыре фазы движения цены:
накопление, рост рынка, распределение и падение рынка. ( accumulation, markup, distribution, and markdown)

Лучшие брокеры БО 2021:
  • ЭвоТрэйд
    ЭвоТрэйд

    Огромные бонусы за регистрацию!
    Выбор 10 000 трейдеров!

  • Бинариум
    Бинариум

    Один из старейших брокеров.
    Бесплатный демо счет и быстрые выплаты!

Важно помнить, рынок имеет 4 стадии.
Важно понимать рынок на котором вы торгуете.

Вне стадии markup (движения вверх) есть еще пять точек покупки, которые предлагают хорошее соотношение риск-вознаграждение. Агрессивные трейдеры попытаются выбрать дно, покупая на дне (spring). Последователи тренда будут покупать на отскоке (breakout), который сигнализирует о начале восходящего тренда.(markup)

Как только (breakout) прорыв произошел, трейдеры могут искать места для входа в длинных позиции во время возвратов, фаз повторного накопления (throwback) или коррекций (correction).
Короткие позиции предпочтительнее, когда рынок находится на стадии падения (markdown).

Агрессивные трейдеры стали активными, когда формируются паттерны около (breakdown) на отскоках и предпологая взять ралли.
Это, безусловно, самый лучший вариант однако с повышенным риском слить позицию.

Профессиональный Price Action и VSA на Форекс/ Обучение Трейдингу

Трендовые последователи были бы наиболее склонны продавать на разрыве поддержки(throwback), который сигнализирует о четком изменении тренда.
После пробоя, трейдеры которые опоздали могут входить на продажу во время (re-distribution) фаз повторного распределения и коррекций.

Понимание секторов.

Есть девять — двенадцать секторов на фондовом рынке, и каждый из этих секторов может быть разделен на различные промышленные группы. Трейдеры сегодня могут использовать девять секторов SPDRs, чтобы сравнить диаграммы сектора с диаграммой оживленного рынка. Есть также десятки индексов промышленной группы Доу Джонса и промышленной группы ETFs, которые можно использовать, чтобы измерить уровень определенных групп.

VSA на форекс — «Накопление и распределение»

Даже при том, что оживленный рынок управляет общей тенденцией для всех акций, Викофф понял, что определенные группы ведут рынок, и определенные группы тормозят рынок.
Цель состоит в том, чтобы найти группы, проявляющие относительную силу, когда условия рынка — оптимистичная и относительная слабость, когда условия рынка медвежьи.

Следует иметь в виду, что Викофф торговал в начале 20-го века, задолго до калькуляторов и компьютеров.
Все было сделано вручную с карандашом, бумагой и резинкой. Даже нанесение простой диаграммы отношения, чтобы сравнить две ценных бумаги было бы реальной тяжелой работой, особенно отслеживая десяткам ценных бумаг.
Вместо диаграмм отношения Викофф просто сравнил фактические ценовые диаграммы, чтобы определить относительную силу или относительную слабость. Группы, которые держат, когда шаги рынка ниже проявляют относительную силу. Группы, которые не сплачиваются, когда достижения рынка показывают относительную слабость. Это настолько просто.

Обратите внимание как бумага XLK проявляет относительную силу сопоставив ее вместе с индексом SPY.

Несмотря на то, что он жил в конце XIX – начале XX века, его способы торговли до сих пор обсуждаются и положены в основу большинства торговых стратегий, которые дают хорошую прибыль.
Ричарда Вайкоффа называют пионером технического анализа, мастером психологии и теории поведения рынков.
Он родился в 1873 году в США, к 25-ти годам уже владел брокерской компанией, а в 58 лет создал учебный курс по техническому анализу, в котором отразил все свои идеи и исследования в поведении рынка.

Философия Ричарда Вайкоффа

  1. Забудьте все используемые факторы принятия решений. Все необходимое уже отражено в ценах и объемах;
  2. Методы Вайкоффа универсальны и применимы к любому таймфрейму и рынку – валюты, акции, фьючерсы, опционы, товары и т. д.;
  3. Закон спроса и предложения управляет всеми изменениями цен;
  4. Торговля на бирже не является точной наукой, цены делаются действиями людей;
  5. Математический анализ графиков (индикаторы) уступает техническому анализу;
  6. Пока есть желающие покупать активы – цена будет двигаться вверх. Пока есть желающие продавать активы – цена будет двигаться вниз;
  7. Поиск разворотных точек на графике заключается не в математическом анализе, а в знании психологии инвесторов.

Метод Вайкоффа

В методе Вайкоффа используются три типа графиков:

  • Японские свечи (или бары);
  • Крестики-нолики;
  • График волн (актуально для фондового рынка).

Ричард Вайкофф использовал все три графика одновременно.
На свечном графике он определял направление ценового движения, точки входа и выхода, а также устанавливал стоп-лоссы. На графике «Крестики-нолики» он проводил оценку движений и импульсов цен и размещал цели для фиксации прибыли.
В «Крестиках-ноликах» отбрасывается фактор времени и учитывается только движения цены.

График волн отражает совокупную цену группы активов. На сегодня это график секторов, например, энергетика. На тот момент Вайкофф брал несколько акций одного сегмента экономики и смотрел, как они двигаются в группе, а затем выбирал среди них те активы, которые двигались быстрее относительно других.

Механика рынка от Вайкоффа

Все движения цены по идее Вайкоффа двигаются от баланса к дисбалансу рынка. Балансом является ситуация, когда спрос и предложение на рынке уравновешены (флет). После баланса всегда наступает фаза дисбаланса, когда происходит сдвиг либо в сторону покупателей, либо в сторону продавцов (тренд). Соответственно, цена всегда движется от одного баланса к другому.

При этом обычно выделяют следующие фазы ценового движения:

  1. Фаза накопления;
  2. Восходящий тренд;
  3. Фаза распределения;
  4. Нисходящий тренд.
  • Фаза A – Остановка рынка. Как вы видите на рисунке, на рынке наблюдался устойчивый нисходящий тренд, а затем появилась зона предварительной поддержки (в точке 1 на рисунке), когда цена после отвесного падения начинает свои первые откаты (закрытие продаж, первые покупки). Далее образовалась кульминация продаж (точка 2). Здесь уже заканчиваются все продажи, желающих продавать больше нет. После того, как все продажи были остановлены, цена начинает быстро расти вверх, образуя небольшой максимум (точка 3). Эта точка позволяет предварительно провести границу сопротивления. Следует понимать, что граница сопротивления – это не фиксированная цена, а некая область цен, которая не дает рынку двигаться вверх.Точками 4 и 7 на рисунке отмечены вторичные тесты предложения, которые делаются маркет-мейкерами для проверки, остались ли на рынке еще продавцы или нет;
  • Фаза B – Баланс спроса и предложения. Далее мы входим в фазу B, когда цена начинает колебаться внутри диапазона, не выходя за его границы;
  • Фаза C – Ложный пробой. Это самая опасная фаза, но она является сигналом того, что цена начинает раскачиваться из стороны в сторону, нарушая баланс. Точками 8 и 10 обозначены спринги или шейк-аут – это так называемые выносы стоп-лоссов, которые делаются маркет-мейкерами в конце бокового движения. С одной стороны, это делается для того, чтобы понять, остались ли на рынке еще продавцы, с другой стороны – это отличная возможность получить ликвидность за бесценок, так как многие трейдеры выставляют свои отложенные ордера на границах диапазона. Появление спрингов свидетельствует о том, что флет подходит к концу, и скоро должно начаться хорошее движение;
  • Фаза D – Поиск точек для входа. Формирование точки 13 говорит о том, что баланс на рынке нарушен в пользу покупателей, которые начинают потихоньку толкать цену вверх. Точки 12 и 14 называют последними точками поддержки (некоторые трейдеры называют их Last Kiss) – это ни что иное, как зоны отката, и в этот момент нужно открывать позиции на покупку. В качестве дополнительного фильтра можно использовать сигналы VSA. При появлении точки входа по системе Вайкоффа, подкрепленной наличием соответствующего объема, можно смело входить в сделку. Мы не будем сейчас останавливаться на том, что такое VSA, всю информацию об этой стратегии вы можете найти здесь;
  • Фаза E – Начало нового тренда. Затем наступает фаза E, и цена начинает свое уверенное движение вверх.

Применение методов Вайкоффа на сегодняшний день

Несмотря на то, что прошло уже много времени с момента появления идеи Ричарда Вайкоффа, его методы актуальны и сегодня. Такие законы рынка, как спрос и предложение, действуют всегда и применимы на любых рынках. Однако следует учитывать, что это общая схема и без понимания основ рынка невозможно прибыльно торговать. Шаблонное применение методов Вайкоффа в чистом виде не сработает, если вы не понимаете природу рынка. Каждая ситуация на рынке индивидуальна: где-то фаза может быть длиннее или короче, ложных пробоев может и не быть, а могут быть и весьма агрессивные. Однако с уверенностью можно утверждать, что метод Вайкоффа и VSA остаются одними из самых востребованных среди трейдеров по всему миру.

Если у вас появился интерес к данной торговой системе, то вы можете скачать книгу по методу Вайкоффа – Д. Хатсон «Метод Вайкоффа». Есть еще одна интересная книга – Дэвид Вайс «Современная адаптация метода Вайкоффа», но найти ее в сети не так просто. Прочитать ее можно онлайн на форуме в Институте спроса и предложения Ричарда Вайкоффа.

Находясь наедине с казалось бы иррациональными рынками, инвестор, который пытается оставаться спокойным и здравомыслящим, может расстроиться или запутаться в новых методах выбора акций, анализа рынка и прогнозирования цены на рынке. Тогда наступает время, чтобы вернуться к основам.

В далеких 1930-ых, Ричард Вайкофф, «самоучка», пообещал показать “реальные правила игры.”

По сей день метод Вайкоффа для трейдинга и инвестирования в акции выжил, и это дает трейдерам прочный фундамент для того, чтобы проанализировать базовые отношения между движущими силами рынка. Как трейдер, Вайкофф видел на собственном опыте, что основной закон спроса и предложения управлял всеми изменениями цен; и то, что лучший индикатор будущего курса рынка — отношение предложения и спроса на рынке.

Метод Вайкоффа анализирует на графике цену и объем и их отношения в течение долгого времени. Задача состоит в том, чтобы судить, как рынок, группы акций или индивидуальные акции реагируют на борьбу спроса и предложения. Вы ищете поворотные моменты — заключительную вершину бычьего рынка или последнюю впадину на медвежьем рынке. Вы определяете пики и основания промежуточных шагов, которые появляются внутри главного тренда. Теория Вайкоффа руководствуется фактом, что каждое изменение в рынке состоит из волны покупки и продажи, которая продолжается, пока она может привлечь последователей. Когда она исчерпана, то начинается противоположная волна. Маленькие ежедневные волны постепенно развиваются в большие волны на 3 — 5 пунктов, которые в конечном счете составляют медведжий или бычий рынок с колебанием в 10 — 20 пунктов или больше. Если волна существенная, Вайкофф действовал в гармонии с ней.

Рынки крайне изменчивы. Они эволюционируют, меняются, но какие-то параметры остаются прежними, а с какими-то стоит прощаться. Адаптация трейдера под современные механизмы – задача не из легких, но именно она является важной частью работы любого, кто хочет достичь успеха на финансовых площадках мира.

Спасибо за внимание и успехов!

VSA и VSA 2.0 анализ — основы и метод торговли

VSA (расшифровывается как Volume Spread Analysis — анализ объема/спреда) — метод торговли, при работе с которым используются денежные объемы, проторгованные на определенном временнóм промежутке, а также спред свечи или бара (разница между хай/лоу бара).

Данный метод начал свое существование на фондовых площадках в первой половине прошлого века. Одним из главных основоположников VSA анализа является Ричард Вайкофф. В последствии Том Вильямс довел начинания Вайкоффа до той модели, которая есть сегодня.

Метод VSA подразумевает чтение графика с целью выявления крупных, информированных участников рынка. VSA относится к дискреционному анализу, то есть анализ ведется без использования жестких правил или технических индикаторов — правила могут меняться в зависимости от поведения цены/объема. К основам анализа относятся стадии накопления и распределения, а также различные сигналы (о них — в конце статьи), которые могут принадлежать информированным игрокам.

Торговля на финансовых рынках — это про преимущество перед другими трейдерами. Получайте это преимущество по кнопке ниже

Метод Ричарда Вайкоффа

В 1873 году родился Ричард Вайкофф. История его знакомства с финансовыми рынками начинается на рубеже 19-го и 20-го века. Он начал с работы курьером на Уолл-Стрит, но уже вскоре оказался среди работников одной брокерской фирмы. Его проницательность и внимательность позволили быстро разобраться в основных аспектах движения цены.

На этом Вайкофф не остановился. Читая тикерную ленту, он начал замечать различные закономерности, связанные с ценовым объемом и крупными игроками. Здесь и началось зарождение первых постулатов VSA анализа (тогда метод назывался «Метод Вайкоффа». Только при Томе Вильямсе метод получил название Volume Spread Analysis. Подробнее об этом — далее в статье). Именно стадии накопления/распределения стали опорной точкой объемного анализа, которому позже Ричард Вайкофф обучит огромное количество учеников и создаст абсолютно новое направление анализа цены.

К слову о учениках и крупных игроках. В книге «Воспоминания биржевого спекулянта» описываются принципы работы известного трейдера начала 20-го века — Джесси Ливермора (и если верить истории, он как раз был учеником Вайкоффа), который в некоторых главах подробно рассказывает, как происходили те или иные манипуляции с акциями (в основном это были акции железнодорожных компаний, так как в этой сфере был настоящий бум). Описанные манипуляции очень схожи с сигналами классического VSA анализа, такими как тестирование спроса/предложения, ап-траст, вытряхивание.

Метод VSA: как торговать по объемам

Метод VSA разработан в двадцатом веке успешным игроком на фондовом рынке Томом Уильямсом. Изначально Т. Уильямс начал изучать торговую стратегию под названием «Метод Вайкоффа», а затем, вникнув в механику торговли и в суть метода, Уильямс доработал его и создал торговую стратегию для анализа рыночной ситуации, которую назвал «Метод VSA».

По сути, это упрощённый «Метод Вайкоффа», основанный на исследовании объёмов, цен закрытия бара и спреда (в данном методе под спредом автор подразумевает разницу максимального и минимального значения цены бара).

Как работает метод VSA?

VSA — Volume Spread Analysis – в переводе означает «исследование объёма и спреда».

Теоретически рынок постоянно находится в одной из стадий:

  • Накопление – боковое движение, во время которого большие участники рынка набирают позиции.
  • Снижение или рост – стадия развития нисходящей или восходящей тенденции.
  • Распределение – боковое движение, во время которого крупные игроки закрывают позиции, распродавая актив мелким трейдерам.

В момент стадии накопления рыночная ситуация актива похожа на «сжимающуюся пружину». Актив накапливает объём для предстоящего движения. Цена находится в боковом движении, период флэта может длиться продолжительное время. Большие участники рынка накапливают позиции в расчёте на предстоящий импульс цены. Чем дольше длится стадия накопления, тем больше будет движение.

Снижение или рост – в этой стадии происходит высвобождение энергии «пружины». Котировки формируют ярко выраженную тенденцию и достигают максимальных или минимальных значений на видимом отрезке графика.

В стадии распределения происходит закрытие позиций, открытых на стадии накопления, и фиксация прибыли. Далее эта стадия может стать очередной фазой накопления, и весь цикл повторится.

Метод VSA — стадии рынка

Таймфреймы, на которых работает метод VSA

Для анализа рыночной ситуации применяются временные периоды от М5 до H4. На периодах D1 и выше данный метод анализа даёт много погрешностей. На минутных таймфреймах метод VSA работает крайне нестабильно и даёт много ложных сигналов.

Основные модели метода VSA

  • Up Bar – цена закрытия следующего бара находится выше цены закрытия предыдущего бара.
  • Down Bar – цена закрытия бара находится ниже цены закрытия предыдущего бара.
  • Level Bar – цены закрытия находятся на одном уровне.

Суть метода VSA

Главная идея метода VSA заключается в том, что рыночной ситуацией владеют крупные игроки и они осуществляют все крупные движения котировок. В теории, суть проста: крупный игрок купил большой объём актива и цена начала рост; продал большой объём, и цена снижается. Но на деле происходит иначе.

Если крупный участник рынка захочет купить, к примеру, тысячу лотов акций (один лот — 100 акций), то их может не оказаться в наличии у продавцов. На рынке отсутствует ликвидность и для набора позиции может потребоваться длительный период времени.

На фондовом рынке трейдерам доступен реальный объём и все связанные с ним данные. Но возникает резонный вопрос, а откуда брать объёмы заявок для Форекс?

Многие трейдеры, применяющие метод VSA на практике, используют объёмы с фьючерсов, но тут есть ограничения по количеству инструментов для анализа. Остаётся либо использование индикаторов объёмов, либо тикового объёма. Проведя сравнение можно сделать вывод, что тиковый объём в терминале MT4 вполне подходит для анализа по методу VSA.

Для трейдера с небольшим капиталом эта информация даёт некоторое преимущество. Можно открыть позицию в том же направлении, что и крупный участник. Существует концепция, что большие участники торгов владеют большим количеством информации и имеют больше опыта по сравнению с частными инвесторами и трейдерами.

Как торговать по методу VSA?

Принцип работы метода VSA заключается в поиске мест, где выбранный актив может совершить разворот тенденции или выйти из бокового движения. Развороты, как правило, происходят на вершинах или на минимальных значениях.

Пробой горизонтального канала

После консолидации цены в боковой тенденции, котировки подошли к верхней границе канала. После теста сопротивления на индикаторе тиковых объёмов появилась большая свеча, что говорит о выросших объёмах торгов. Далее произошел пробой границы канала, и котировки начали развитие восходящей тенденции.

Следует обратить внимание, что свечи, которые сформировались до пробоя, относятся к Up барам (цена закрытия последующей свечи выше цены закрытия предыдущей свечи).

Для открытия позиции этих сигналов недостаточно, но метод VSA говорит о продолжении роста цены. Поэтому данный сигнал применяем исключительно для подтверждения восходящей динамики.

Метод VSA — пробой горизонтального канала

Разворот на вершине тенденции

На предыдущем примере мы видели, как с ростом объёмов торгов цена стремительно начала рост. Учитывая, что не все участники рынка закрыли позиции в течение этого роста, они начнут это делать, когда цена достигнет определённых максимумов. В этот момент произойдёт фиксация прибыли, и объёмы торгов снова увеличатся. Как видно по следующему рисунку, свеча сформировалась с большой тенью, что говорит о приоритете продавцов над покупателями. Гистограмма тикового объёма на этой свече также увеличилась. Совокупность этих факторов свидетельствует в пользу разворота тенденции. Как видно из графика, цена в итоге упала.

Метод VSA — разворот на вершине тенденции

Внимательные читатели, знакомые с основами свечного анализа, обратили внимание что в методе VSA применяются разворотные паттерны из классического свечного анализа. Метод VSA также лежит в основе популярной стратегии Прайс Экшн (Price Action).

Заключение

В статье я описал только малую часть метода VSA. Для применения его на практике потребуется немало усилий, чтобы понять механику рынка и принципы формирования тренда. Утверждать, что метод VSA прост в применении, на мой взгляд, будет правильно, но для того, чтобы его освоить, необходимо потратить не один день на изучение рынка.

Несмотря на универсальность, метод VSA нельзя считать полноценной торговой стратегией. Основная задача трейдера, который использует метод – это получить информацию о состоянии актива и сделать выводы по дальнейшему развитию ситуации.

Метод VSA оптимально применять в качестве дополнительного фильтра, определяющего направление движения котировок. Метод также хорошо себя зарекомендовал в совокупности со свечным анализом и графическими фигурами.

VSA анализ с нуля — 4 базовых сигнала на примерах

Что такое VSA анализ и для чего он нужен? В этой статье вы познакомитесь с новым видом анализа рынков основанном на объёмах и свечах. Мы приведём примеры паттернов VSA и признаков разворота рынка. Вы узнаете, как определять потенциальные точки разворота на рынке и как правильно использовать данные об объёмах в своей торговле.

Автором идеи VSA является Ричард Вайкофф, который работал над этой теорией ещё в 1888 году. Сейчас теория стала немного более сложной благодаря трудам Тома Вильямса, который довёл систему «до ума».

1. Что такое VSA анализ на рынке

Как известно из теории, на рынке существует несколько фаз:

  1. Накопление — период флэта. Крупные игроки накапливают свою длинную позицию.
  2. Рост/Падение — трендовая стадия, в которой рынок растёт или падает.
  3. Распределение — период флэта, когда большие деньги закрывают свои позиции, продавая актив мелким участникам торгов.

Как нам использовать эти знания, чтобы заработать деньги на фондовом рынке? Зная эти основы, мы должны научиться находить эти фазы на рынке и открывать позиции в соответствии с манимейкерами. Для этого мы будем использовать теорию VSA.

2. В чём суть VSA анализа

Главная идея VSA: рынками движут большие игроки, которые в состоянии это делать. Казалось бы, что всё очень просто: большой игрок купил, цена пошла вверх. Продал, получили профит. Всё проще некуда.

Проблема лишь в том, что большой игрок, имея крупную сумму денег, не сможет просто взять и купить нужный ему объём. На рынке просто нету столько ликвидности. Поэтому необходимо время, чтобы набрать нужный размер позиции. Говоря в абсолютном выражении, она может исчисляться десятками миллионов долларов и более.

Крупные игроки имеют очень большие состояния, в связи с чем необходимо время для наращивания своей позиции.

Какую информацию это даёт частным трейдерам? Мы можем попытаться определить по анализу японских свечей и объёмов, что собственно говоря происходит на рынке. При этом нельзя сказать, что стратегии по VSA дают 100% надёжные входы. Помните: это подход к анализу, а неготовая торговая система.

Анализ по VSA начинают применять уже более-менее опытные трейдеры. Это не так легко, поэтому новички не занимаются этим из-за сложности и отсутствия опыта.

Рекомендую к прочтению

Направление VSA уже не молодо. Существует не одна книга, которая подробно рассказывает все нюансы. Например, мне понравилась «Хозяева рынка» (автор Том Вильямс). Отличный материал, я много чего из неё почерпнул.

3. Где можно использовать VSA

Подход VSA можно применять на любых финансовых рынках:

Однако, стоит сказать небольшое исключение про Форекс. На этом рынке мы видим тиковые объёмы, а это совсем не то, что нужно для анализа. То есть мы можем провести анализ и на них, но, скорее всего, он будет «примерно» правильным. Только настоящие объёмы дают нам истинную информацию о ситуации.

В целом концепция и идея VSA разрабатывалась для фьючерсов, фондовых и товарных рынков.

4. Концепции VSA анализа

Чаще всего в классическом варианте технического анализа нас приучают к тому, что растущие/падающие бары с высокими объёмами — это исключительно бычий/медвежий сигнал. На самом деле это оказывается скорее неверным, чем верным.

Бары с высокими объёмами зачастую означают признаки сильного встречного сопротивления, а значит, говорить о дальнейшем движении цены можно лишь оптимистично.

Дело в том, что высокий оборот всегда свидетельствует о том, что спрос удовлетворяется, цена встретила на своём пути сопротивление и совершенно логично, что движение замедляется. То есть рынок не сможет продолжать расти на больших объёмах с небольшими свечами.

Если же первый бар имеет большой размер с большим объёмом, то это наоборот, отличный импульс для движения цены в направлении прорыва. В остальных случаях повышенный объём на рынке скорее будет являться признаком скорого разворота.

Рынок должен расти со средним объёмом и размером свечей. В этом случае очень большая вероятность, что это настоящий тренд и в него следует входить.

Давайте рассмотрим подходы, которые широко используются в VSA анализе.

5. Сигналы для торговли по VSA анализу

5.1. Сигнал ап-траст

Сигнал ап-траст в VSA является одним из моих самых любимых. В переводе с английского «up-thrust» означает «выпад вверх».

Сигнал ап-траста является кульминацией покупок. После длительного бычьего движения свеча с большой верхней тенью и объёмом закрывается на минимуме. На рынках часто можно встретить подобные сигналы.

Для входа в рынок рекомендуется дождаться подтверждение следующего бара. Лучше всего этот сигнал работает после длительного движения. Если рынок рос пару дней и даже не достиг максимума, то вероятность разворота маленькая.

Иногда этот сигнал именуют пин-баром, топором, падающей звездой.

Есть также ещё «псевдо ап-траст». Это бар, у которого нет пикового объёма. Считается, что этот сигнал менее слабый.

Реверс или обратный ап-траст. Этот сигнал возникает в точности до наоборот, но при медвежьем рынке. Напоминает свечной паттерн молот.

5.2. Сигнал вытряхивание

«Вытряхивание» стало очень часто встречаться за последние 20-летие, когда торговля полностью стала электронной. Главная идея этого VSA сигнала в том, чтобы «выбросить» с верного движения всех трейдеров при этом покупая их заявки дёшево. Помимо этого, ещё открываются заявки и в другую сторону, тем самым заманивая ещё больше трейдеров.

После растущего движения образовалась японская свечка с большой тенью вниз и большим объёмом. В этой самой тени было выкуплено большое число актива за счёт срабатывания стоп-лоссов. Крупный игрок в курсе, где стоят больше всего стопов и с каким объёмом, поэтому он заранее может рассчитать выгодность своих действий. При этом многие шортисты открыли позиции на понижение, тем самым предавая рынку ещё большую ликвидность.

Для тех, кто оказался выброшенным с тренда эта самая «обидная» ситуация. Ведь фактически выйти из рынка по самой худшей цене. При этом бороться с такими ситуациями нелегко. Поэтому рекомендуется ставить либо близкие стопы, чтобы сразу минимизировать риск потерять много. Либо ставить стоп очень далеко.

Также есть совет использовать ручной стоп-лосс. Это ситуация, в которой вы самостоятельно закрываете позицию по мере развития событий. Мне кажется, этот вариант наиболее оптимальный, но, с другой стороны, рискованный и требующий времени. Но как говорится: «не рискнёшь — не заработаешь».

На рынке вытряхивание встречается сплошь и рядом. Особенно на рынке Форекс, где чаще всего цены движутся во флэте от уровня к уровню.

5.3. Тест уровня

Сигнал тест уровня VSA можно часто наблюдать, поскольку рынок чаще всего находится в канале, то есть между двумя уровнями, в которые цена упирается то снизу, то сверху. Этот момент называется флэтом. В эти моменты происходит перераспределение капитала. Крупный игрок либо сбрасывает, либо накапливает позицию.

Чтобы накапливать позицию необходима ликвидность, а она появляется только вследствие движений. Поэтому цену искусственно толкают к уровням поддержки и сопротивления, зачастую пробивая их на больших объёмах, заставляя мелких трейдеров нервничать и открывать позиции. При этом сами маркетмейкеры при этом делают свои дела.

Никто не даст цене пробить уровень и уйти цене далеко, если это невыгодно крупному игроку.

Посмотрите примеры. Цена много раз пробивает уровень и возвращается в зону консолидации. При этом часто просто движение идёт от одного уровня к другому.

Как Использовать Объемы в Трейдинге.Объемы на Бирже.VSA Объем.

В итоге образуется очень большое число открытых позиций у мелких участников, которые оказались зажатыми. Потому что продавать ещё рано, покупать уже поздно и т.д.

Но не бывает вечных уровней, цена в скором времени выйдет из этого состояния и на рынке начнётся тренд. При этом чаще всего, прежде чем выйти из состояния консолидации, цена совершает сильный рывок в противоположном направлении с огромным объёмом, чтобы срезать все стопы и завлечь тех, кто торгует на пробой уровня, а потом уже резко пойти в противоположную сторону.

В теории это выглядит так:

На практике так:

5.4. Сигнал останавливающий объём

По названию «останавливающий объём» сразу понятно, что речь идёт о длинной свече с большим объёмом, после которого цена перестаёт идти по тренду, а впадает в консолидацию. Этот сигнал разворотный.

Приведём пример останавливающего объёма:

На языке VSA можно объяснить это следующим образом: было большое усилие, но результат действий отсутствует.

Сигналы VSA позволяют более точно строить свою торговую систему. Этим нужно пользоваться и учиться читать рынки. Не все сигналы будут истинными, но зато вы сможете вовремя ограничить свои потери.

Смотрите также интересный вебинар про VSA анализ

На мой взгляд, VSA для очень зрелых трейдеров. Честно говоря я никогда не встречал тех, кто говорит что заработал чисто на VSA. Обычно стратегии ВСА очень похожи на дивергенции RSI, MACD. Поэтому трейдеры просто называют их по другому.

Метод VSA – что это? Трейдинг для начинающих

Метод VSA, имеющий расшифровку аббревиатуры Volume Spread Analysis, переводится как; «Объемный Спредовый Анализ». Если же мы данный термин переведем в русскоязычный вариант, то получим определение – «анализ объемов». Для данного метода желательно иметь живые объемы, но если их у вас нету, то можно использовать тиковые, однако такое нежелательно. Уважаемые коллеги, инвест-трейдеры – Здравствуйте!

Механика и история возникновения

Метод VSA берет свое начало в некоем представлении о том, что на рынке существуют крупные игроки, которые манипулируют ценой бумаги, либо того или иного актива. Данное предположение вынес некий Ричард Вайкофф. Он исследовал такой инструмент, как лента ордеров, то есть некий поток ордеров исполнения сделок. Он пришел к выводу, что бывают моменты, когда по ленте ордеров исполняются крупные заявки, но при этом никакого движения не происходит. Тогда ему пришла в голову мысль, что здесь присутствует крупный игрок.

В дальнейшем, как вы понимаете, у Вайкоффа не было технической возможности построить график цен на основе ленты ордеров. О чем говорить, если только в 1996 году один трейдер, который начинал свою карьеру в это время, рассказывал. Что они делали график на линейной бумаге. Однако, в дальнейшем, так называемый метод Вайкоффа, нахождения неких кукловодов и попытка проанализировать цену, получил некоторую трансформацию.

Том Вильямс и его вклад в метод VSA

Появился некий Том Вильямс. Этот Том Вильямс примерно в 1929 году, создал метод VSA, который пришел к нам практически без изменений. Прошло немного немало 100 лет, что, по факту, в рамках биржевого дела, это достаточно маленькая величина. Поэтому, данный метод анализа, можно называть условно молодым. Из всей этой теоретической подоплеки вам необходимо запомнить, что метод VSA изначально пошел от Вайкоффа. Который утверждал, что есть крупный игрок на бирже, кукловодящий ценой.

Затем, некий Том Вильямс доработал его идею, установив, что крупный игрок может быть прослежен на объемах. Это примерно то же самое, что утверждал Вайкофф, только у него не было технической возможности следить за такими объемами. Так или иначе, метод VSA на сегодняшний день, является одним из самых лучших методов анализа. Однако имеющий, как плюсы, так и минусы:…

ОСНОВНАЯ ОШИБКА НОВИЧКОВ В ТРЕЙДИНГЕ. РИСК-МЕНЕДЖМЕНТ, ДИСЦИПЛИНА, ПСИХОЛОГИЯ

Плюсы метода VSA

Первый и самый главный плюс – это, конечно же, понимание действий покупателей и продавцов. Дело в том, что любое движение цены – это следствие решений покупателей или продавцов. Все остальные методы анализа, начиная от графического и заканчивая математическим, основаны на статистике. Статистика, во-первых, сама по себе продажа, а, во-вторых, она постоянно меняется.

Анализ покупателей и/или продавцов – это то, что действительно работает. Если мы знаем, например, что на рынок пришло 20 продавцов яблок, и все они будут продавать эти яблоки. То мы прекрасно понимаем, что цена на эти яблоки будет падать. Здесь примерно то же самое. Как следствие, осознание и понимание покупателей и продавцов – это невероятный плюс.

Получайте бесплатные сигналы по фондовому рынку и фьючерсам. Регистрироваться нигде не надо, пополнять счёт – аналогично. Просто подпишитесь на наши страницы и получайте качественную информацию быстро и с гарантией.

Подпишитесь сейчас:

Метод VSA позволяет оказаться почти впереди всех. Дело в том, что если, например, графический анализ, технический анализ предполагает исследование некоторых статистических данных. То получается, что вы заходите в сделку, в самую последнюю очередь. Пока вы сообразите, пока нажмете кнопки, цена уже сделает определенные усилия в ту или иную сторону.

Когда вы анализируете объемы, то по сути дела, вы видите некоторые точки слома движения, где у вас будет отображаться крупный объем. Как следствие, вы сможете совершить торговую операцию и раньше всех зайти в позицию. Именно этим, метод VSA и славится. И именно это привлекает всех людей для изучения данного метода.

Возможность совершить сделку одним из самых первых – вот то преимущество, ради которого стоит начать изучать метод VSA. Наконец, еще один значительный плюс в пользу данного метода – невозможность отрицания действий крупного игрока. Крупный игрок на бирже существует! Как следствие, если с помощью объемов мы будем изучать крупного игрока, и найдем его на графике, то будьте уверены – вы сможете на этом заработать.

Минусы. Метод VSA на форекс

Однако, нельзя не отметить, что данный метод требует к себе бережного отношения. Требует исследования, понимание рыночных процессов, и требует изучения, как такового. Также следует отметить, что одним из минусов данного метода, является его неуниверсальность. Это значит, что он подойдет не ко всем рынкам.

К примеру, на рынке форекс нету нормальных объемов. Есть объемы тиковые, но мои исследования показали, что разница между тиковыми и живыми объемами – минимальная. Эта разница может вводить неточность в интерпретации конечной информации трейдером. Что напрямую влияет на конечный результат сделки.

Тиковые объемы как таковые, не позволяют в точности спрогнозировать рынок. Из-за этого можно сделать вывод, что метод VSA на форекс, все-таки применим. Но с большой натяжкой. Следующий минус – скрытый объем. Было бы глупо утверждать, что, если этот метод настолько хорош, что работает в неизменном виде, то он может давать столь стабильные результаты.

Дивергенция все паттерны. Трейдинг для начинающих.

Много умных ребят на рынке, придумывают множество методов по скрытию своего торгового объема. Иными словами, если вы имеете определенный график, и вам необходимо загрузить позицию. Вы банально будете на 10% больше подливать на каждой свече, чтобы реализовать данный замысел. Несомненно, у вас займет это больше времени, но глаз обывателя никогда ничего в данном случае не заметит.

Такой скрытый объем присутствует, но не на всех биржах, и уж тем более не на всех активах. Более того, иногда на одном и том же активе он может присутствовать, а иногда нет. Потому что крупный игрок – это не один человек. Это могут быть крупные банки. Разумеется, у кого-то есть такая техническая возможность, а у кого-то ее нет.

Маркет-мейкер и его влияние

Совсем забыл про главный минус VSA – это, конечно же, маркет-мейкер и маркет-тейкер. Дело в том, что буквально в 2008 году, стали вводить такое понимание, как маркет-мейкер. Несмотря на то, что оно было и раньше. Но тогда в принципе, и было нововведение, с целью избежание появления огромных шпилек, и был введен маркет-мейкер.

Такие шпильки связаны с тем, что кто-то по рынку ударяет сразу большой позицией рыночных ордеров. Маркет-тейкер старается максимально быстро реализовать крупные заявки в стакане. Это сделано для того, чтобы данные заявки никак не влияли на рынок. То же самое происходит с маркет-мейкером. Например, вы хотите зайти в рынок уже рыночным ордером, купив сразу 500 контрактов.

По идее, цена должна среагировать в виде появления шпилек. Однако из-за действий маркет-мейкера, этого не произойдет. Так как он выкупит всю ликвидность. То есть, данные участники торгов служат только для одного – для того, чтобы выкупать повышенную ликвидность у актива. Либо подливать ее, если ее по тем или иным причинам, ликвидности не хватает. Я бы даже не сказал, что это прямо совсем минус. Это больше относится к нейтральному моменту.

Без механики рынка вам никогда не понять метод VSA, поэтому было бы глупо изучать метод VSA, если вы не поняли механику рынка. Как только вы ее поймете – будьте уверены, вы уже будете понимать метод VSA. То есть, метод VSA сам по себе, очень сложный. Ему невозможно обучиться у брокерской компании, где сидит какой-нибудь менеджер, который в рынке 2 недели. Он не сможет вас этому обучить. Этому методу, также невозможно обучиться по книгам – там вам дадут только базу.

Таймфреймы для работы с методом VSA

Кто бы что не говорил, но у VSA есть еще один минус – он не работает на таймфреймах ниже одной минуты. То есть, на этих таймфреймах он, конечно, будет работать в случае, если вы ищите сигнал входа. У вас есть какой -то анализ, то для того, чтобы грамотно его осуществить, вам необходимо анализировать график на таймфреймах выше одной минуты. Чем выше ваш таймфрейм, тем лучше.

Следующий момент, который нужно уяснить – метод VSA не работает на дневных графиках. Однако этот момент спорный – некоторые утверждают, что работает, а некоторые, что не работает. Я склонен считать, что на дневках он не работает. Ну хотя бы потому, что там все объемы, примерно одинаковы.

Торговые сигналы VSA — полное описание метода Вайкоффа

В настоящее время существуют определенные способы, помогающие проводить технический анализ рынка финансов, куда будет входить разбор объемов торгов.

Торговые сигналы VSA – это метод Вайкоффа, который пользуется популярностью среди трейдеров. Начал развитие способа анализа сигналов Р. Вайкофф, дело продолжил Том Вильямс. Именно метод VSA отлично работает на современном финансовом рынке и является универсальным. В целом, VSA не относится к торговой стратегии в прямом значении слова, более подходящее название «аналитика рынка».

То есть VSA — это методика, которая позволяет разбираться в рыночной структуре, ее главных элементах, понимать рост и падение цены, а также уметь распознавать работу крупных трейдеров и анализировать это.

Способ ориентирован на анализе спроса и предложений на имеющиеся активы, а их количество определяется объемами тех позиций, которые были открыты, отложенных ордеров на приобретение или продажу на определенных уровнях стоимости.

Главная цель заключается в нахождение продаж и покупок у опытных трейдеров или специалистов, потому что именно они имеют информацию о действующей рыночной ситуации, которая чаще всего является правдивой, качественной.

После того как человек научиться правильно понимать действия крупных специалистов, тогда можно повторять позиции. Удобно, что рассматриваемый метод не нуждается в специализированных утилитах, для полноценной работы используют данные торговых объемов, ценовые графики.

2 ЛУЧШИХ БРОКЕРА ОПЦИОНОВ, КОТОРЫХ ВЫБРАЛИ ВЫ!

РЕКОМЕНДУЕМ: ОНИ ОСТАЮТСЯ ЛИДЕРАМИ НА FOREX!

Вайкофф и его метод VSA по полочкам

Биография Вайкоффа весьма увлекательная, как сам мужчина. Еще будучи пятнадцатилетним парнем, он оказался на Уолл Стрит. Но спустя десять лет многие считали его успешным трейдером, который еще сможет добиться многого. Тогда он обзавелся брокерской конторой, торговые дела шли хорошо. К тому же мужчина имел информационные брошюры, личный журнал о ведение трейдинга. Даже создал специальные уроки для обучения людей, на примере которых можно убедиться, что его способ работает.

Вся методика Вайкоффа построена на некоторых элементах, которые объясняют все по полочкам:

  • Наглядное изображение графика он показывал по форме волны, которая длиться до того момента, пока участвуют новые продавцы или покупатели. После окончания волны на смену приходит другая позиция, и теперь движение происходит в другом направлении.
  • Автор уверял, что для того, чтобы вести успешную торговлю, нет необходимости в использовании сложных математических вычислений. Человеку целесообразно научиться понимать логику и манеру поведения инвесторов.
  • Для полноценной картины анализа лучше учитывать объемы продаж или покупок.
  • Помимо объемов, стоит учитывать простые механизмы анализа, например, действие поддержки или сопротивления.

Что анализирует метод VSA?

Проводится анализ спреда, а именно диапазон, ступень бара, активный объем и фоновые спреды в ближайшем прошлом. При проведении действия определенные числовые границы активности отсутствуют, оценка происходит «примерно», сравнивая прошлые пятнадцать-двадцать баров. Но, несмотря на это, итоговый результат является объективным. Числовое значение спреда, показывает человеку статистические изменения стоимости за определенный промежуток времени.

Данная информация помогает трейдеру произвести оценки торговых объемов за этот календарный период.

Спред бывает:

В зависимости от стоимости закрытия бара спред бывает:

  • Нисходящий (сбыт) – где значение закрытия меньше показателя закрытия прошлого бара;
  • Восходящий (приобретение) – у которого уровень закрытия больше, чем у прошлого бара.

Помимо того, как спред будет отнесен к восходящему или нисходящему бару, целесообразно идентифицировать уровень закрытия бара по отношение к его масштабу по способу, который показан далее:

Существует несколько видов объемов:

с сильным – это когда идет преобладание рыночного спроса, что соответствует усилиям крупных операторов;

со слабым – здесь преимущественно присутствует предложения от рыночных операторов, но сам рынок Форекс действует в направление падения стоимости.

В основе метода Вайкоффа лежит оценка:

  • бара, который включает объемы, спред и закрытие;
  • фигур;
  • фона;
  • рыночной фазы, то есть точки накопления, увеличения стоимости или же уменьшения и распределения.

Торговые сигналы VSA – это слабые и сильные стороны рынка. Именно эти показатели свидетельствуют о закрытие какой-то конкретной фазы на финансовом рынке. О каждом показателе человек может найти и скачать бесплатно подробную информацию на специализированных сайтах.

ЛУЧШИЕ ФОРЕКС БРОКЕРЫ ПО ДАННЫМ «ИНТЕРФАКС»

А ТАКЖЕ ЛУЧШИЕ БРОКЕРЫ БИНАРНЫХ ОПЦИОНОВ В 2021:

Депозит от 10$! ТОРГОВЛЯ БЕЗ ВЕРИФИКАЦИИ | обзор / отзывы Копирование сделок! 10.000 НА ДЕМО СЧЕТ | обзор / отзывы

Основные точки анализа. Использование сигналов VSA

Способ сигналов торговли VSA предназначен для анализирования движения спреда, объемов, фона, который стоит на трех главных принципах:

Разбор действий на актив, где главной функцией, помимо нахождения значений объемов на рынке, является определение размера предложений и спроса, которые в свою очередь составляются главными операторами на финансовом рынке.

При этом стоит отметить, что эти две величины практически одинаковые. Если рыночный объем спроса на приобретение актива исполняется с большей скоростью, с вполне низкой стоимостью, то на финансовом рынке на этот момент происходит увеличение показателя актива. Также это работает и в другую сторону. При большом объеме предложение на сбыт актива финансовый рынок будет терпеть упадок. Для этого и создана оценка зависимости показателей бара, уровня закрытия стоимости и объема. При помощи приведенного анализа определяется, кто на данный момент лидирует на рынке – потребитель или продавец.

Оценка причины, ее эффекта. Сегодня действует простое правило – каждый эффект появляется вследствие действий главных специалистов на рынке, где:

  • эффект – это действие,
  • а причина – большой объем торговли.

Если второй показатель не достигает должного уровня или попросту равен нулю, то тогда действие имеет короткий промежуток времени. Однако целесообразно правильно оценить еще фон, потому что крупный объем в произошедших барах может воздействовать на инерционное действие. Разбор зависимости усилий, результата. Если в финансовой сфере присутствует усилие от опытных операторов, то должно быть наличие такого же результата. При наличии крупного объема спроса, предложений чаще появляется следующее действие.

Но если итогового результата нет или он не подчиняется составленной логике, то, скорее всего, это неправильно – обман. Для наглядности приведен рисунок выше.

Рыночные фазы в финансовой сфере

Движение рыночной стоимости состоит из трех стадий:

  • Увеличение капитала.
  • Тренд.
  • Разделение.

Важно отметить, что в первой и третьей стадии рыночная стоимость пребывает в положении консолидации.

Увеличение капитала или накопление – это аккумулятивная процедура активов, которой руководят профессиональные финансовые операторы на рынке. Чаще операция происходит по итогу фазы тренда, где главная задача состоит в покупке большого числа активов у большинства людей по как можно более маленькой стоимости.

Суть этих действий в том, что опытные операторы рынка, имеющие большие средства, не в силах за маленький календарный срок на одной ступени цены отыскать большое число трейдеров, то есть продавцов. Именно по этой причине, чтобы на рынке Форекс стать обладателем крупных сумм денег. Целесообразно потратить много часов онлайн работы, учитывать медвежье настроение, которое означает, что на рынке большее число людей продают активы, происходит постоянное движение вниз для побуждения трейдеров к действию.

Если опытный оператор при действии верх открывает большие позиции для приобретения, то тогда есть вероятность, что стоимость актива возрастет до нужной для него цены, и это приведет оператора в плюс. По этой причине стадия протекает довольно-таки долгий период времени.

В графике, фаза будет брать начало с даун-бара (понижающегося) Stopping Volume. После чего будет движение в промежутке с многочисленными пробитиями граничных линий, образование большого количества фигур – no supply, реверс Up-thrust, слабость В. Затем происходит процедура тестирования точки последнего бара, где были большие объемы с последующим быстрым увеличением стоимости и ярко определенным объемом с закрытием на верхней точке. Здесь начинается сильное действие.

ТОП БРОКЕРОВ, ПРИЗНАННЫХ НЕЗАВИСИМЫМИ РЕЙТИНГАМИ

ТОП ФОРЕКС БРОКЕРОВ РОССИЙСКОГО РЕЙТИНГА НА 2021 ГОД:

Что такое стадия тренд?

Здесь часто наблюдается стадии дополнительных процессов увеличения капитала, за это время опытные трейдеры при откатах приумножают собственные позиции.

Тогда трейдеры задаются вопросом: когда движение в противоположную сторону от тренда будет являться откатом, а когда называться разворотом?

Для этого целесообразно посмотреть, присутствует ли признаки образования стадии разделения. Если такая фаза в наличии, то рекомендуется доход зафиксировать, применить другую методику технической оценки. При этом целесообразно разделять накопления бара в стадии разделения. В первой фазе имеются бары, которые образовываются в самом низу диапазона, должны быть самого маленького объема, по сравнению с баром в верхнем положении. Также дифференцировать можно по другому способу: по наличию внизу графика разных особенностей слабости рынка.

Как правильно применять метод торговли VSA

Очень часто многие пользователи сталкиваются с такой проблемой, как резкий разворот стоимости в противоположном направлении. Открывая, казалось бы, максимально надёжные ордеры, они резко терпят неудачу. Как правило, подобные ситуации возникают из-за недостаточного понимания закономерностей, движущих рынком.

Основным техническим аспектом, влияющим на рыночные перемещения, является торговый объём. Именно благодаря им уровень стоимости является динамичным. Наиболее крупные участники торговли вкладывают в свои ордеры огромные капиталы, способные повлиять непосредственно на курс валюты, которой они торгуют.

Благодаря подобным манипуляциям маркет-мейкеры двигают ценовую линию в выгодном им направлении.

Наличие данной информации позволит спекулянту значительно повысить результативность проводимых им торговых операций. Для её поиска был разработан специальный метод анализа, именуемый Volume Spread Analysis (сокращённо – VSA), который будет более детально рассмотрен далее.

Метод торговли VSA

Прогнозирование рыночной ситуации на основе изменения его торговых объёмов является одним из наиболее надёжных методов анализа. Подобные стратегии можно использовать для изучения любого удобного трейдеру ценного актива, так как в большинстве своём они основаны на психологии всех участников рынка, а не на математических алгоритмах. Рассматриваемая методика является одним из наиболее известных и популярных подходов к изучению рынка и происходящих на нём событий.

Заранее следует отметить, что данная система не является классической торговой стратегией, так как не отображает готовые точки для открытия или закрытия ордеров. Подобный подход представляет собой рассмотрение общего состояния рынка, благодаря которому можно наблюдать за моментами наибольшей активности крупных участников рынка. Правильно определяя их, спекулянт может подстраиваться под общее настроение маркет-мейкеров и проводить выгодные операции в направлении доминирующей на графике тенденции.

6,

Также следует отметить ещё один важный момент, касающийся только финансового рынка: ввиду его особой специфики, подразумевающей отсутствие конкретного центра обработки всей информации, трейдер не сможет наблюдать за реальным количеством проводимых участниками торговых операций. Взамен этого на Форексе отображается тиковый объём, показывающий лишь число ордеров, установленных на графике за определённый интервал времени.

При этом, для обработки доступна лишь информация, которой располагает выбранный пользователем брокер. Однако даже несмотря на такую весомую ограниченность, данная разновидность торгового объёма вполне может быть использована в VSA-анализе рынка. Это обуславливается тем, что в данном случае важна именно динамика рыночных изменений, а в ходе практических исследований было выявлено, что данный тип объёма весьма точно отображает общую тенденцию.

VSA анализ форекс

Для работы по рассматриваемому подходу активно используется такие рыночные показатели, как спред, объём и общий фон. Первый из них представляет собой расстояние между точками максимума и минимума текущей временной свечи. Для поиска второго можно использовать любой индикатор горизонтального объема мт4. Фон же вычисляется на основе динамики двух предыдущих величин. Какие-либо конкретные рекомендации по оптимальным историческим отрезкам анализа отсутствуют, однако разработчик методики советует использовать не меньше 15-20 предыдущих ценовых свечей для любого временного отрезка.

Также следует отметить, что рассматриваемый торговый подход подразумевает классификацию временных свечей не только по направлению (восходящие и нисходящие), но и по соотношению уровня стоимости закрытия к общему размеру спреда.

1

1

Также следует выделить классификацию торгового объёма по его размеру. В таком случае можно назвать несколько категорий: маленький, средний, высокий и крайне высокий.

13,

1

VSA индикаторы

В работе с рассматриваемой торговой методикой используется 3 основных принципа:

  1. Имеющееся в данный момент предложение или спрос на выбранный актив. Первостепенной задачей трейдера является определение двух данных величин. То есть, пользователю необходимо с наибольшей точностью определить степень влияния, оказываемого маркет-мейкерами на текущую стоимость актива. К примеру, в случае повышения спроса на него, будет наблюдаться первостепенная активация ордеров на покупку по самому низкому уровню стоимости. В результате возникнет закономерное повышение стоимости данной валютной пары. В обратном случае, при повышении мощности продавцов, возникнет большой поток ордеров на продажу, который сдвинет ценовой уровень вниз. При этом следует отметить, что тиковые объёмы могут попросту не измениться, или же и вовсе повыситься. Именно поэтому следует уделять особое внимание структуре текущей временной свечи, а также потенциальные расхождения в уровнях стоимости и объёма;
  2. Комбинация причины и эффекта. Логично, что каждое происходящее на рынке движение обуславливается какими-либо факторами, чаще всего представляющими собой соответствующие изменения торгового объёма. В случае, если их размер не будет соответствующим, получившийся импульс попросту не продлится долго: часто подобные ситуации наблюдаются во время откатов или слабых коррекционных движений. Важный момент: следует всегда помнить про наблюдение за рыночным фоном, так как некоторые движения могут быть простой инерцией, вызванной прошлыми всплесками объёма, которые резко угасли;
  3. Соотношение усилия и результата. Представляет собой продолжение описанных выше принципов и подразумевает, что при наличии высокого спроса или предложения от крупных игроков рынка с высокой вероятностью возникнет новая мощная тенденция. Если же конечный результат попросту отсутствует, или же применяемый метод анализа противоречит показаниями других индикаторов и систем, то в большинстве случае на рынке просто происходит очередная крупная спекуляция.

1

Торговля по объемам VSA

Рассматриваемый торговый подход определяет три повторяющихся цикла развития рынка – накопление, трендовое движение и распределение.

1

1

В данном случае подразумевается, что накопление происходит в моменты окончания тенденции, когда большая часть пользователей начинает закрывать своих ордеры на минимальных или максимальных уровнях стоимости. При этом маркет-мейкеры, приобретающие их, не могут так быстро повысить ликвидность актива. Данная фаза весьма продолжительная, что проявляется коррекционным движением стоимости в узком интервале значений. В данные периоды генерируется множество недостоверных торговых сигналов.

1

Важным аспектом работы является правильное определение фаз накопления и распределения, в каждой из которых наблюдается флетовое движение стоимости. В случае с первой из них, к нижнему уровню коридора приближаются свечи, имеющие низкий показатель торгового объёма. С распределением ситуация противоположна: соответствующие сигналы генерируются с противолежащей стороны.

20

Когда стадия накопления достигает своего пика, рыночное движение переходит к ярко выраженной тенденции, сопровождающейся постепенными доливками позиций по мере повышения её мощности. У новичков могут возникнуть трудности с определением периодов отката и разворотов. Для максимальной точности следует уделять внимание на сигналы других инструментов теханализа (крайне эффективным является индикатор Force Index). Доход рекомендуется фиксировать частично, с использованием Трейлинг-стопа.

2

Распределение отображает завершение очередного цикла ценового движения, при котором генерируемые сигналы указывают на постепенное уменьшение интереса маркет-мейкеров к данному активу: они либо продают свои позиции, либо просто покидают рынок. Непосредственно на графике это отображается генерацией пин-баров, а также резким понижением торгового объёма.

2

Сигналы VSA форекс

Анализ торговых объёмов подразумевает работу не только со стандартными графическими формациями, оповещающими о развороте или продолжении тенденции. Кроме них в подобный подход также включены показатели силы и слабости рынка. Однако это весьма сложный аспект, требующий отдельного рассмотрения. Ниже будут представлены основные паттерны, с которыми можно использовать рассматриваемый метод:

    Разворотный ап-траст. Также он очень часто встречается под названием «пин-бар». Подобные формации можно найти и в стратегиях, основанных на простом графическом анализе. Характерной особенностью данной свечи является длинный хвост с очень маленьким телом. Для дополнительной фильтрации рекомендуется проверять его при помощи индикаторов торгового объёма. В случае, если он не сопровождается соответствующим повышением активности трейдеров, сигнал является ложным. Следует отметить, что подобный паттерн генерируется весьма часто даже на долгосрочных промежутках времени;

2

Вышеописанные сигналы могут сгенерироваться не только вблизи ключевых уровней, но и в периоды коррекции стоимости. В данном случае обязательным условием является наличие возрастающей или нисходящей ценовой динамики, длящейся на протяжении как минимум трёх предыдущих временных свечей.

2

Под конец можно выделить небольшой список основных рекомендаций при торговле по рассматриваемому методу:

  1. При анализе тикового объёма следует сопоставлять информацию, предоставляемую несколькими торговыми брокерами. Для максимальной точности следует пользоваться реальными счетами. В случае, если местные данные сильно разнятся с глобальными для всего рынка, следует проигнорировать их;
  2. Рассматриваемый подход следует комбинировать с различными методиками графического и технического анализа, так как тиковый объём может периодически отображать недостоверную ситуацию. Это объясняется тем, что данная величина показывает количество тиковых импульсов стоимости: в них может как крайне низкий, так и крайне высокий объём: в обоих случаях отображение будет одинаковым;
  3. Для входа в торговлю должен сформироваться максимально чёткий сетап: при его поиске следует удостовериться в том, что он соответствует используемому методу торговли;
  4. Показатель торгового объёма можно анализировать отдельно от уровня стоимости. С его помощью можно крайне эффективно отрабатывать различные коридоры тенденции, расхождения, ключевые уровни ценовой линии и стандартные паттерны.

Чтобы повысить точность рассматриваемой торговой стратегии, рекомендуется комбинировать её с другими торговыми подходами и индикаторами, направленными на анализ настроения крупных участников торговли. Следует также отметить, что данный метод анализа применим для работы на фондовых биржах: в таком случае с его помощью можно прогнозировать изменения в валютных позициях.

VSA метод торговли на Форекс

Зачастую новички трейдинга, не понимают причин поведения цены, акцентируя внимание уже на следствии – движении ее в ту или иную сторону. Если сформировался хорошо направленный и устойчивый тренд, то особых проблем с поиском точек входа у них нет. Когда же цена начинает двигаться хаотично, им сложно понять поведение выбранного актива и спрогнозировать его дальнейшее направление. Метод VSA помогает разобраться в подобной ситуации и не допустить фатальной ошибки.

Сегодня нам предстоит рассмотреть методику торговли «вековой» давности. Ее основу в начале XX столетия заложил известный биржевой игрок Ричард Вайкофф. Он полагал, что опираться лишь на данные графического анализа будет неправильным, поскольку он отражает следствие, но никак не причину поведения рыночной цены. Ричард отдавал предпочтение анализу объемов, на чем и базировался его метод Вайкоффа. VSA – это способ проведения анализа объемов рынка, который позже разработал другой, не менее известный трейдер – Том Вильямс.

В основу его теории заложен рыночный механизм «спрос/предложение» на конкретный торговый актив. Величину этого механизма он определял по реальному объему отложенных Buy/Sell ордеров и открытых позиций по покупке/продаже. Методика Вильямса получила название «Volume Spread Analysis», в дословном переводе с английского это означает «Анализ объёма и спреда». С небольшими различиями (чаще по показателю ликвидности), она применима на любой торговой площадке с активным движением денежных средств. Она помогает трейдерам определять истинные причины изменений цены на акцию, товар, фьючерс или валюту и известна нам, как метод VSA.

Отличной альтернативой метода VSA является торговая стратегия «Снайпер Х», в основе которой так же лежит понимание основных принципов работы рынка, а именно изучение спроса и предложения. Кроме этого она включает:

  • рабочие паттерны;
  • строгую систему манименеджмента;
  • правила входа и выхода из рынка.

Преимущества метода Т.Вильямса

Главное преимущество – отсутствие необходимости оптимизировать его под какую-либо торговую стратегию/инструмент. Рабочие инструменты трейдера здесь – это показатель объемов и ценовой график, а продавцы и покупатели всегда «в наличии», потому что являются неотъемлемой частью любого рынка.

Как и метод Вайкоффа, VSA анализ допускает вариативные действия трейдера. Главное, что анализируя рынок, ему обязательно следует учитывать торговые объемы и поведение цены выбранного актива на конкретном промежутке времени. Он также должен уметь распознавать сигналы, подаваемые крупными (информированными) рыночными игроками.

Метод Вайкоффа нацелен на выявление крупных форекс игроков – других трейдеров с большими депозитами, маркетмейкеров, хедж-фондов и специалистов по «умным деньгам».

Именно эта категория рыночных игроков всегда оказывается в выигрыше. Именно они обладают самой ценной и достоверной, включая и инсайдерскую, рыночной информацией. Выявить их, значит определить, куда они будут двигаться дальше и в каком направлении намерены двигать рыночную цену. Мы должны научиться двигаться рядом с ними «шаг в шаг», качественно улучшая свою торговлю.

Итак, на основе выше изложенного сделаем вывод: метод VSA не является торговой стратегией, он помогает трейдеру:

  1. правильно «почитать» рынок;
  2. глубже разбираться в рыночных механизмах;
  3. по определенным сигналам методика Вайкоффа позволяет улавливать действия крупных рыночных игроков, чтобы следовать за ними;
  4. определять движущие силы рынка;
  5. понимать логику движения рыночной цены.

Особенности работы с VSA на Forex

В описании эта методика может показаться довольно простой, на практике же трейдеры сталкиваются с определенными трудностями. Новичкам вообще крайне сложно понять ее суть, чтобы сделать хоть какой-то примитивный, но правдивый анализ рынка. Чтобы уметь правильно оценивать все рыночные фигуры и модели, необходимо:

  • знать структуру рынка форекс;
  • разбираться в механике его движения;
  • иметь представление о ценообразующих факторах рынка;
  • понимать, как формируется тренд;
  • видеть участников рынка, формирующих предложение/спрос.

Движение цены на рынке Forex

На рисунке вы видите, что цена на форекс может пребывать в балансе или в дисбалансе. В первом случае мы говорим о консолидации цены, а на графике наблюдаем боковое ее движение (флет), которое позволяет торговать в пределах узкого коридора, сформированного ценой. При дисбалансе на графике наблюдается движение цены вниз/вверх, в зависимости от того, какие рыночные игроки доминируют – «быки» или «медведи» (соответственно, покупатели/продавцы). Именно при дисбалансе наблюдаются те мощные трендовые движения, на которых мы и пытаемся хорошо заработать.

Определяя по методу VSA поведение рынка и баланс «предложение/спрос», следует учитывать взаимосвязь следующих показателей бара/свечи:

  • Цену закрытия;
  • Торговый объем; (ценовой диапазон).

Метод Вайкоффа изначально был разработан для фондового рынка и товарной биржи. Наличие регламента торгов и фиксация сделок, характерные этим рынкам, позволяли легко анализировать все происходящие там события. Рынок Forex, появившийся впервые в 70-х годах, как внебиржевой, не имеет собственной площадки. В этой связи у трейдеров возникают некоторые трудности при использовании метода VSA:

  1. Сложно провести подсчет совокупного объема всех сделок на рынке;
  2. Котировка одного и того же валютного инструмента незначительно, но разнится у разных поставщиков ликвидности.

Поэтому трейдеры анализируют выборки данных, поступающих со срочных рынков, чаще таким поставщиком выступает Чикагская Товарная Биржа с фьючерсами на разные валюты. Как альтернативу, многие форекс трейдеры используют в своем анализе «тиковые объемы», но эффективный результат можно получить, начиная анализировать рынок с ТФ H4 и старше.

Метод VSA и принцип работы с ним

При первичном знакомстве с валютным рынком может сложиться впечатление, что восходящий тренд обусловлен повышенным спросом, в то время, как нисходящий тренд является следствием увеличенного предложения. Такое случается, когда трейдеры открывают позиции на фоне выхода каких-либо новостей. На самом деле, как показывает нам метод Вайкоффа, механизм формирования баланса «спрос/предложение» намного сложнее и управляется он, в основе своей, крупными игроками.

Свои позиции крупные игроки формируют заблаговременно, тактику именно этих спекулянтов метод VSA называет «накоплением» — сигналом к скорому развороту рынка вверх. Сами крупные игроки не покупают на восходящем тренде. Свои сделки по Buy они чаще собирают на «ударном»медвежьем баре или во флете. Сделки «толпы» не оказывают большого влияния на движение рынка, они «проглатываются» крупными игроками:

Действие крупных рыночных игроков в фазе накопления

Фазы рынка и их особенности

В своей книге «Хозяева рынка» Т. Вильямс подробно описывает метод Вайкоффа, VSA анализ и принципы поведения рыночных участников в ракурсе «хищник/жертва». Классифицируя стадии рынка, он объясняет методы «вытряхивания» толпы крупными спекулянтами, что является предвестником сильного движения цены. По Вильямсу, предшественниками разворота рынка являются две его фазы:

  1. Накопление
  2. Распределение

Эти зоны на графике являются самым коварным и опасным местом, где толпа теряет большую часть своих депозитов.

Метод VSA так определяет задачу крупного игрока:

  1. Изменять средний ценовой показатель, чтобы не позволять цене резко упасть.
  2. Не оставлять следов, чтобы не выдать своих намерений.

Наша же задача состоит в том, чтобы именно в этих зонах не стать жертвой биржевых «акул». Для нас важно уметь отыскивать их следы и характерные рыночные паттерны – тест уровней, up-trust, вытряхивание и др.

1. Накопление

Эту фазу рынка, как предшественницу разворота тренда вверх, можно увидеть во флете или на нисходящем тренде с характерным ей формированием свечей. У них появляются длинные тени – это пинбары и бычьи отрицания. Появление их на ценовом графике метод VSA характеризует, как приход покупателя.

1.1 Нисходящее движение

Здесь, в конце нисходящих импульсов, охватывая целый диапазон цен, крупные игроки открывают сделки по покупке. Накапливая, они знают точно, каким будет их профит:

Действие крупных рыночных игроков для разворота тренда

В теории VSA, на нисходящем тренде в период накопления не рекомендуется открывать позиции по покупке. Начинающие трейдеры вообще путают накопление с медвежьим объемом и входят в рынок, не дождавшись сигналов, подтверждающих скорую смену тренда:

Сигналы для входа в рынок по покупке в фазе накопления

О накоплении и скором развороте нисходящего тренда по методу VSA можно судить, учитывая следующие факторы (рисунок ниже):

  • Угол наклона импульсов снижается (каждый следующий импульс более пологий, чем предыдущий);
  • Падающий угол не обновляет серьезно цену (расстояние между ценами предыдущего и обновленного минимумов не уменьшилось);
  • Угол между верхними импульсами стал более крутым.

Признаки разворота нисходящего тренда

1.2 Флет (боковое движение)

Трейдинг: Реалии Торговли на Бирже( vsa, price action, форекс, обучение трейдингу).

Во флете крупные игроки работают у границ его ценового коридора, где они:

  • покупают на нисходящих импульсах в надежде развернуть рынок вверх;
  • продают у нижней границы с целью пробить Поддержку.

Если у Поддержки наблюдаются свечи с длинными тенями – крупный игрок покупает. Обращайте внимание на высоту минимумов и угол наклона максимумов. С учетом объемов продаж это подскажет вам, чем занят крупный игрок – продажами или покупками. После флета цена уходит в ту сторону, которую обозначил ей крупный игрок:

Накопление и разворот тренда вверх после флета

Признаки смены тренда вверх после флета:

  1. Рост максимумов на фоне роста объемов;
  2. Наличие длинных теней у границ ценового коридора на фоне роста объемов;
  3. Отсутствие роста минимумов;
  4. Ложные пробои у линии поддержки;
  5. Отсутствие пробоя вниз.

Во флете – на откате хорошо сформированного тренда и при выходе из него, рекомендуется входить в рынок короткими позициями с укороченными стопами, с запасом цены.

2. Распределение

Метод VSA рассматривает распределение, как разворотную тенденцию восходящего тренда или выхода из флета. Крупный игрок на восходящем тренде будет продавать большими объемами по верхушкам восходящих импульсов. Если есть ложный сигнал или не было пробития, можно входить с покупкой : когда ценой будет пробит последний минимум, рынок развернется, открывая возможность входа в него с продажами. В распределении это и есть сигнал на вход по Sell.

Распределение и сигнал на разворот тренда вниз

Аналогичный подход по фазе распределения применим по методу VSA и в отношении флета, когда на выходе из него тренд разворачивается вниз.

В течение кульминации какого-либо значимого движения, поведение толпы всегда предсказуемо и может характеризоваться, как одна из двух «типичных» формаций:

Как наносить уровни и зоны. Трейдинг. VSA. Побарный анализ.

Вход в рынок по сделке, противоположной последней «объемной» свече

Многие трейдеры знают о своей слабости заскакивать в «последний вагон уходящей электрички», но побороть ее не каждый способен. Как вариант, попробуйте входить в рынок, как показано на риунке выше.

Крупный игрок на низких/высоких объемах часто создает условия, ведущие к пробою уровня. Ему это необходимо, чтобы выедать настроение и реакцию толпы. Этот прием, как один из методов VSA, называется «тестом уровня с провокацией». На графике такое «тест» можно вычислить по ложным пробоям, усиливающим уровень. Это логично, поскольку, видя за уровнем значимый противовес, крупный игрок постарается сделать все, чтобы цена не вернулась к этому уровню на ретесте.

Метод Вайкоффа VSA и его паттерны

Из всех существующих сегодня моделей паттернов не все могут использоваться на базе основополагающих принципов рассматриваемого нами метода. К полезным нам можно отнести модели, укладывающиеся в две категории:

  • Модели Силы;
  • Модели Слабости.

В совокупности эти модели направлены на поиск слабых и сильных мест рынка.

1. Модели силы рынка

Под «силой» здесь следует понимать «бычий» тренд, «слабостью» называют «медвежий» тренд.

1.1. Паттерн «Сила А»

На восходящем тренде обнаруживается свеча среднего диапазона в сочетании с показателем объема выше среднего или выше, чем объем предыдущей свечи. В идеале цена закрытия свечи такого паттерна должна равняться максимуму или лежать как можно ближе к нему:

Модели VSA, паттерн «Сила А»

Модель подтверждает намерения «быков» продолжать покупки, «поглощая спрос». Считается, что за этим паттерном цена проходит 2-3 расстояния, равных его длине, но жесткого соотношения не существует. Закрывать сделку лучше по трейлинг-стопу. Замечу, что данная модель актуальна только для всходящего тренда.

1.2. Паттерн «Сила Б»

Как метод VSA, этот паттерн широко используется и от предыдущего отличается тем, что его закрытие происходит на уровне верхней трети диапазона при понижении цены. Формирование этого паттерна на графике свидетельствует о приходе крупного игрока с намерением поглотить предложение:

Модели VSA, паттерн «Сила Б»

Это универсальный паттерн, он отлично отрабатывает себя на нисходящем тренде и на восходящем тренде при откате цены. К его недостаткам можно отнести его редкое появление на графике и отработку только на старших ТФ.

1.3. Паттерн «Останавливающий объем»

Трейдеры Forex с небольшими депозитами часто, поддаваясь панике толпы, начинают активно открываться по продаже «на дне». Их положение на рынке осложняется еще и тем, что они не умеют правильно размещать ордера Stop Loss, которые моментально массово срабатывают, отнимая у «продавцов» часть их депозита.

На графике их поведение приводит к формированию широкой медвежьей свечи с широким диапазоном на фоне аномально высокого объема продаж. Это и есть паттерн «останавливающего объема» по методу «Volume Spread Analysis». В идеале эта свеча должна зарываться на уровне середины диапазона с некоторой погрешностью:

Метод VSA, паттерн «Останавливающий объем»

2. Модели слабости рынка

Подробно рассматривать эти паттерны не имеет смысла, поскольку они зеркально противоположны паттернам силы. Давайте, ограничимся здесь лишь их описанием:

2.1. Паттерн «Слабость А»

Характеризуется наличием «медвежьей» свечи со спредом среднего размера и объемом, который превышает среднее значение предыдущей свечи.

2.2. Паттерн «Слабость Б»

На графике сформирована «бычья» свеча с ценой закрытия в нижней трети ее диапазона. Этот паттерн VSA свидетельствует о приходе крупного продавца лимитными ордерами.

2.3. Паттерн «Останавливающий объем»

Это всегда импульс «бычьей» свечи, формирующейся на фоне аномально высокого объема продаж.

Помимо выше перечисленных, метод Вайкоффа включает еще один характерный паттерн, который называется «Отсутствие спроса». На графике он представлен короткой свечой на фоне низкого объема продаж с ценой закрытия, близкой к минимуму:

Метод Вайкоффа, паттерн «Отсутствие спроса»

На рисунке выше видно, как цена на фоне истощенного спроса некоторое время «болтается» в узком коридоре флета, что подтверждает нерешительность покупателей. Такая формация является предвестником разворота тренда к «медведям».

Мы с вами рассмотрели лишь вершину айсберга под названием «Метод VSA», но даже этой информации достаточно, чтобы уметь:

  1. оценивать график в ракурсе противостояния «покупатель – продавец» или «спрос – предложение»;
  2. находить следы активности крупных игроков, чтобы зарабатывать на тщательно подготовленной ими «почве».

Думаю, вы заметили, что VSA отлично сочетается с торговлей по системе Price Action, которая лежит в основе ТС «Снайпер Х». Со Снайпером трейдеру открываются неограниченные возможности на любом рынке. Эта уникальная торговая стратегия, которая:

  • за короткий период времени поможет разогнать депозит;
  • увеличит его на 57% и более;
  • сократит число убыточных сделок;
  • повысит качество вашей торговли.

Заключение

Том Вильямс разработал и подарил нам Метод VSA, по которому сегодня на Forex работают тысячи профессиональных рыночных игроков. Он приоткрыл завесу взаимоотношений между участниками рынка, чтобы нам с вами были более понятны процессы, происходящие на рынке, и поведение его участников.

VSA-анализ или Volume Spread Analysis, анализ распределения объема. Полное описание. Часть 1.

«Открываю позицию, абсолютно уверен, что котировка пойдёт, куда мне надо, но цена разворачивается, и получается всё наоборот. Бывали в такой ситуации? Следовательно, Вы не совсем понимаете механику рынка. Почему же изменяется направление цены? Всё дело в объёмах. Они не дают рынку стоять и двигают цену. Крупные инвесторы закидывают огромные суммы, а цена под их воздействием идёт в необходимом им направлении.

Чтобы прибыльно торговать на Форекс, надо обладать информацией о реальных объёмах, присутствующих на рынке в данный момент. На этом и основывается стратегия VSA, которому посвящён наш обзор.

Наиболее надёжным считается прогноз, опирающийся на изменение объёма на рынке за выбранный период времени. Такая методика справедлива в отношении любого актива, потому что по большей части основана на психологии торговли спекулянтов, и в меньшей мере на математических вычислениях и индикаторном теханализе. Самая распространённая стратегия этой группы – VSA (Volume Spread Analysis).

Перед тем, как приступить к детальному рассмотрению принципов и основных паттернов, необходимо упомянуть, что анализ VSA не стоит считать стратегией рыночной торговли в прямом смысле. Она не предполагает использование строгих правил входа и выхода из рынка, что совершенно недопустимо в теханализе. В руках трейдера только общие принципы трактовки рыночной ситуации по торгуемым объёмам. Они дают возможность, во-первых, поймать момент появления на данном рынке крупных инвесторов (большие суммы денег). И, во-вторых, двигаться вслед за этими игроками и не позволить вытолкнуть себя из торговли на мнимом прорыве уровня или обычной коррекции.

Начните торговать на Форекс с проверенными брокерами, перечисленными ниже

Надо также сказать, что Форекс является децентрализованным и не позволяет получить общую информацию о всех открытых сделках по данному активу. Можно увидеть лишь тиковый показатель объёма, обозначающий общее число открытых позиций за определённый отрезок времени и лишь по брокеру, с которым вы работаете. Однако явный недостаток информации не мешает пользоваться тиками по методике VSA. Главное − динамика, с которой происходит изменение объёмов. А практика подтверждает, что по ней общая рыночная тенденция выявляется правильно.

Основные понятия анализа

Показатели, которые VSA использует для анализа:

  • Спред. Расстояние от High до Low бара на ценовом графике.
  • Объём. Отображается на его индикаторах.
  • Фон. Сравнение изменений спреда по отношению к объёму.

Авторы данной методики не предоставляют определённых рекомендаций о наиболее подходящем историческом отрезке времени, лучше всего характеризующем фон. Однако, как правило, достаточно проанализировать 15-20 предшествующих баров в любом из таймфреймов.

Определение спреда на барах

Ценовые бары бывают восходящими и нисходящими. Кроме того, их различают по месту закрытия бара относительно общей его длины (спреда).

Классификация ценовых баров в соответствии с местом его закрытия.

Объёмы также делятся на:

Классификация объёмов и сигналы индикатора Volumes для VSA-анализа.

Начните торговать на Форекс с проверенными брокерами, перечисленными ниже

Что анализирует VSA

Существует 3 базовых принципа:

Лучший индикатор для трейдинга. VWAP. VSA.

  1. Соотношение спроса и предложения данного актива на текущий момент. Это первое, что должен определить трейдер, следующий методу VSA. Важно, как можно точнее дать оценку воздействию крупных инвесторов на актуальную ситуацию на рынке. При увеличении спроса сначала раскупаются ордера по наименьшим ценам, а это, естественно, ведёт к росту котировки актива. И наоборот, когда медведи оказываются в подавляющем большинстве, новые продажи идут целым потоком, что вызывает падение стоимости актива. Объёмы на тиковом индикаторе, однако, не всегда изменяются или могут даже значительно вырасти. Значит, самое большое внимание следует уделять структуре ценового бара, а также искать дивергенции на графике цены и индикаторе объёмов.
  2. Связь между причиной и эффектом. Справедливо заключить, что всякая рыночная тенденция (эффект) обусловлена присутствием больших объёмов (причина). А если объёмы недостаточно крупные, то импульс очень быстро угаснет. Это можно увидеть во время откатов или слабых коррекций. Следует также помнить, что объёмный анализ предусматривает обязательный контроль фона, потому что тенденция может оказаться обычной инерцией, вызванной предыдущими крупными объёмами, теперь уже резко тающими.
  3. Соотношение между усилием и результатом. Дополнение к вышеизложенному принципу. Большие объёмы спроса и предложения, которые вбрасывают маркетмейкеры, очевидно, должны создать новый стабильный тренд. И если всё же результата нет, или применённый метод объёмного анализа входит в противоречие с остальными инструментами рыночной торговли, то скорее всего мы имеем дело с обычной манипуляцией финансовым рынком.

Паттерны объёмного анализа «Усилие и результат»

VSA, так же как теория Вильямса, особо выделяет 3 периода, регулярно повторяющихся на рынке:

  • накопление объёмов;
  • тренд;
  • последующее распределение.
Начните торговать на Форекс с проверенными брокерами, перечисленными ниже

Фазы, выделяемые стратегией VSA.

Стратегия VSA предусматривает то, что фаза накопления появляется в конце тренда. При этом «толпа» трейдеров панически закрывает ордера по самым высоким или низким ценам. А крупные инвесторы, приобретающие их, не могут быстро обеспечить ликвидность. Таким образом накопление растягивается по времени и проходит в виде консолидации, удерживающей цену в относительно небольшом коридоре. Это сопровождается мнимыми пробоями и, как следствие, появлением ненадёжных сигналов по стратегии VSA.

Немаловажно отличать накопление от фазы распределения, которое также характеризуется движением во флэте. Во время накопления возле нижнего предела диапазона образуются бары, соответствующие гораздо меньшим объёмам. При распределении, по мнению авторов VSA, складывается обратная ситуация, когда сигналы, говорящие о слабости, находятся вверху коридора.

Фаза накопления заканчивается набором критической величины. Тогда рынок создаёт тренд, сопровождающийся добавлением новых заявок (re-accumulation) в ходе усиления движения. Начинающие осваивать метод объёмного анализа нередко сталкиваются с затруднением: как отличить временный откат от разворота. С этой целью необходимо искать признаки того, что начинается распределение, использовать иные средства теханализа, хотя теоретически объёмный анализ их не признаёт. Рекомендуется и частичное закрытие позиции, а также применение трейлинг-стопа.

Фаза распределения станет финалом очередного цикла на рынке, если появятся сигналы объёмного анализа, говорящие о снижении заинтересованности крупных инвесторов – мелкие трейдеры распродались либо вытеснены из торговли. График котировок отображает этот процесс в виде большого количества пин-баров, уменьшения объёмов либо объёмов без каких-нибудь результатов. Всё это – очевидные признаки того, что прекратился спрос на данный актив.

продолжение следует…

Начните торговать на Форекс с проверенными брокерами, перечисленными ниже
Читайте полезные разделы сайта для успешной торговли:

узнайте больше про торговлю на Форекс и торговлю бинарными опционами на наших сайтах!

VSA: способ улучшить ваши результаты как минимум на 30%

Приветствую всех посетителей tradelikeapro.ru . Знакома ли вам такая ситуация: вы торгуете строго по правилам стратегии, соблюдаете риск-менеджмент, не поддаетесь эмоциям, но все равно слишком часто терпите убытки? Казалось ли вам, что вы упускаете что-то важное? Так вот, вы правы. Вы действительно упускаете кое-что из виду.

А упускаете вы такой немаловажный фактор как объем. Объем очень важен, так как анализируя объем, мы можем выявить что сейчас делают крупные игроки и следовать за ними. Существует целая разновидность технического анализа, изучающая объемы на рынке в сочетании с графическим анализом. И называется такая методика VSA.

Что такое VSA ?

VSA (Volume Spread Analysis) – это метод анализа торгового объема в сочетании с размером и формой свечи.

Из нижеследующего видео вы узнаете, для чего применяют VSA, основные предпосылки этого вида анализа, как именно изучение VSA может помочь вашей торговле, а также пару слов о маневрах крупных игроков.

VSA: подробности метода. Изучаем сигналы VSA, торгуем в прибыль!

Как заработать на бирже и увеличить прибыль? У каждого опытного трейдера есть свой рецепт успеха, и в нем непременно будет пункт об изучении основ. Без прочной теоретической базы не понять, что движет рынком и куда пойдет цена. Между тем, это основа основ, и понимание сути происходящих изменений на рынке дает метод VSA. Хотите научиться забирать прибыль? Начните с изучения анализа торговли по спрэдам объема, торговых сигналов и узнайте, как применять знания на практике.

Как найти место разворота цены. VSA. Трейдинг. Побарный анализ.

Что такое метод VSA?

Volume Spread Analysis или VSA представляет собой анализ торговых объемов, движения цены для установления причины ее изменений. Другими словами, изобретенный Ричардом Вайкоффом и усовершенствованный Томом Вильямсом метод помогает найти ответы на два важных для трейдера вопроса: почему изменялась и куда пойдет цена? Метод VSA не теряет актуальности почти целое столетие, потому что дает представление об истинных причинах движения цены и глубинное понимание рынка.

А вы можете ответить на вопрос: куда пойдет цена? Затрудняетесь? Классическое «спрос-предложения», рыночный компромисс между покупателями и продавцами хоть и кажется логичным, но не дает точного ответа. Если же не уметь разбираться в текущей ситуации, действиях крупных игроков и не увидеть вовремя их намерения, то на получение прибыли не стоит рассчитывать. Тогда в чем суть и что же движет ценой? В рамках метода VSA категорию цены надо анализировать как производную, а ее скоростью и направлением движения управляет объем.

«Первопричиной ценового движения и всего происходящего на рынке,

согласно методу VSA, является объем».

И для трейдера с любым опытом торговли на бирже, тем более ее отсутствием, необходимо разобраться в этом анализе. Составить собственную прибыльную торговую стратегию не получится либо время будет потрачено впустую на поиски причинно-следственных связей, когда есть проверенное решение – изучить анализ по спрэдам объемов.

VSA объем – энергия движения цены

Отображаемые на графике показатели объема указывают на важный аспект: заходил ли в позицию крупный игрок (умные деньги)? Вышел ли он из нее? Анализируя спрэды объемов, трейдер научиться определять силу или слабость игроков на бирже, направлены ли их действия на повышение или понижение цены. Какой рынок сейчас: бычий или медвежий?

Метод VSA, опираясь в анализе на показатели объема, дает понимание глобального тренда. Хотите знать многое о текущей рыночной ситуации, чтобы совершать успешные сделки? До входа в них придется дать правильную оценку движению цены, именно тут находится источник получения прибыли, во всех остальных случаях велик риск понести убытки.

Основные понятия метода VSA

Разобраться в терминологии анализа по спрэдам объемов не так сложно, как может показаться на первый взгляд. Хорошей мотивацией послужит то, что основные понятия формируют алгоритм, который помогает трейдеру принимать решение; входить или повременить со сделкой. И это отлично подтверждает главную цель занятия трейдингом – уметь брать максимальную прибыль при минимальных рисках. В этом универсальной методике VSA почти нет равных.

Что же используется в рамках анализа для оценки возможности пары «спрос-предложение»? Основные понятия метода VSA следующие:

  • объем (низкий, средний, высокий);
  • спрэд (широкий, средний, узкий);
  • бар (восходящий, нисходящий).
  • торговые сигналы (SA, SOT, Spring, Up-Thrust, JOC и другие).

Если трейдер разберется в терминологии VSA, научится применять знания на практике, то он сможет «читать рынок», как открытую книгу. С помощью анализа объемов по спрэдам получится прогнозировать направление рынка, выявлять тенденцию и замечать смену, т.е. выявлять рыночный цикл на любом временном интервале.

«VSA – универсальный метод качественной оценки соотношения спроса и предложения».

Плюсы и минусы метода VSA

Не стоит впадать в иллюзии, анализа торговли по спрэдам объема не является готовой торговой стратегией. Это инструмент, более того – универсальный, потому что помогает определять силу и слабость практически любого вида рынка, и только. Нет сомнений, что это мощный инструмент, который переводит новичка в категорию опытного трейдера ближе к профи, а обучение трейдингу – в серьезное занятие. И все же это просто универсальный инструмент, который найдет свое применение в любое время и на любой бирже.

Какие еще преимущества у метода VSA? Среди основных достоинств можно отметить такие:

  • Объективность. Если наблюдается высокая степень разночтений, то субъективная трактовка происходящего с ценой на рынке сводится до минимума.
  • Точность. Ошибки почти исключены, потому что показатели объема, бары, отображены на графике.
  • Автоматизация стратегий. Строгая формализация паттернов повышает точность входа в прибыльные сделки, при этом их количество выше, чем при использовании других успешных методов торговли на бирже.

Вместе с преимуществами метод VSA обладает рядом нюансов, которые следует принимать в расчет:

  • Для скальпинга, долгосрочной стратегии торговли анализ торговли по спрэдам объема не очень подходит. В этих рыночных стратегиях лучше применять другие методы и быть готовыми к увеличению количества ложных входов.
  • Чтобы понять суть непростого для понимания метода, новичкам рекомендуется начать с метода Прайс-Экшен и приобрести хотя бы минимальный опыт торговли на бирже.
  • Самую высокую эффективность VSA показывает на фондовых биржах, фьючерсах, тогда как для анализа ситуации на валютном, нефтяном рынке подходит меньше.

Русская расшифровка сигналов VSA

У ценового движения есть причина – всегда. Усилие приводит к результату, но начинающему трейдеру часто не под силу ответить на вопрос: куда пойдет цена? Зато профи успешно использует такие понятие, как перепроданность, перекупленность в свою пользу. Еще забирать прибыль ему помогают торговые сигналы VSA, а поскольку метод пришел к нам из-за рубежа, то и названия у них на английском языке.

Сам же анализ торговли по спрэдам объема создавался на основе результатов долгих наблюдений, поэтому изначально торговых сигналов было много, а сейчас их количество приближается к 200. Среди них полезных и эффективных не более десятка, а называются и расшифровываются они так:

Английское название торгового сигнала (расшифровка) VSA Русская расшифровка торгового сигнала VSA
SA (Stopping Action) Останавливающее действие
SOT (Shorting of Thrust) Продажа попытки
Spring (Spring) Спринг (спружинивание)
Up-Thrust (Up-Thrust) up- вверх, thrust — попытка
JOC (Jump over Creek) Прыжок через ручей
BTC (Back to Creek) Возврат к ручью
BUI (Break under Ice) Провалиться под лед
BTI (Back to Ice) Возврат к уровню ice

На заметку: торговые сигналы – это не паттерны, не надо их так воспринимать. Думать и анализировать рыночную ситуацию надо самостоятельно. Был хороший пробой уровня или нет? Какие объемы способствовали его формированию? Трейдеру необходимо оценивать какой результат или прогресс получен при анализе направления, силы движения цены.

Заработать торговлей на бирже

Чтобы добиться желаемой цели и улучшить материальное положение, трейдинг можно рассматривать как один из способов заработка денег. Если подходить к торговле на бирже серьезно, изучая азы теории и внедряя полученные знания на практике, то есть хороший шанс увеличить капитал.

Как определить тренд? Что поможет заметить разворот цены? Как понять, что покупательский спрос полностью удовлетворен продавцами и где в этом спрятана прибыль? Ответы на эти вопросы, а также истинную причину движения цены дает анализ торговли по спрэдам объема и торговые сигналы VSA.

В знаниях скрыта сила, а в отношении торговли на бирже – еще и деньги. Уметь совершать прибыльные сделки сродни искусству, причем доступное многим. Если появилось желание научиться «читать рынок», как открытую книгу, то пройти обучение трейдингу и освоить метод VSA получится под руководством опытного наставника в Школе Александра Пурнова.

Пройдите специальный курс с практикой торговли на бирже, чтобы разобраться в универсальной методике и торговых сигналах. И подписывайтесь на блог Школы трейдинга, где публикуются полезные материалы.

VSA анализ

«Вхожу в рынок, на 99% уверен, что цена пойдет в моем направлении, а она разворачивается и ведет себя с точностью до наоборот». Звучит знакомо? Значит, Вы не до конца понимаете, что движет рынком. Почему цена меняет свое направление? Ответ один – объемы. Именно они заставляют цену не стоять на месте. Крупные игроки вбрасывают в рынок огромное количество денег – и курс под их влиянием движется в нужную им сторону.

Для того, чтобы зарабатывать на Форекс, необходимо располагать информацией об объёмах рынка. Этому и посвящен VSA-метод, который мы предлагаем Вам изучить совершенно бесплатно.

Жми кнопку «изучить», чтобы пройти руководство по VSA (торговле объемами) и получить свой золотой ключ к рынку!

Прогноз на основе динамики изменения рыночного объема считается одним из самых надежных. Методики применимы к любому биржевому активу, так как в большей степени связаны с психологией трейдинга участников торгов, а не с математическими расчетами как в технических индикаторах. Одной из самых популярных стратегий данной группы является VSA анализ (Volume Spread Analysis).

Прежде чем перейти к подробному изложению методов и базовых паттернов Price Action следует сказать, что VSA нельзя считать торговой стратегией в том смысле, что она не предусматривает четких правил открытия/закрытия позиции как это принято в техническом анализе. В данном случае трейдер получает общую методику «чтения рынка» по рыночным объемам, позволяющий, во-первых, увидеть момент, когда на рынке появляются крупные игроки (умные деньги). Во-вторых, следовать за ними и не дать возможности выдавить себя с рынка на ложном откате или коррекции.

Также еще напомним, что рынок Форекс децентрализован, поэтому нет возможности получить картину открытых позиций по конкретному активу. Доступен только тиковый объем показывающий общее количество открытых сделок в единицу времени и только по вашему брокеру. Несмотря на подобную ограниченность, тиковые данные вполне могут использоваться в VSA. Здесь важна динамика изменения, и как показала практика, общая тенденция определяется верно.

Жми кнопку, чтобы пройти пошаговое руководство по методу VSA и освоить метод в 5 простых шагов Изучить »

Базовые элементы анализа

Сигналы VSA состоят из спреда (разницы между High и Low ценового бара), объема (определяется соответствующими индикаторами) и фона (динамики изменения показаний спред/объем). Четких рекомендаций, какой исторический период лучше всего определяет фон, авторы методики не дают, но обычно это не менее 15-20 предыдущих баров на любом таймфрейме.

Спреды ценовых баров.

Бары, кроме восходящих/нисходящих вариантов дополнительно классифицируются по отношению цены закрытия к общей величине спреда.

Классификация баров по цене закрытия.

Жми кнопку, чтобы пройти пошаговое руководство по методу VSA и освоить метод в 5 простых шагов Изучить »

В свою очередь объем бывает:

Сигналы VSA на индикаторе объемов Volumes.

Что показывает VSA анализ?

Используются три основных принципа:

  1. Текущее «предложение/спрос» на актив. Первая цель трейдера использующего метод объемного анализа. Необходимо максимально точно оценить влияние крупных игроков на текущую ситуацию. Если спрос растет, в первую очередь будут исполняться заявки на покупку по низким ценам, что вызовет рост стоимости актива. И обратная ситуация – смещение баланса сил в пользу медведей создает большой поток новых сделок на продажу и падение цены. При этом тиковые объемы могут не измениться или даже возрасти, поэтому нужно в первую очередь обращать внимание на структуру бара и возможные дивергенции «цена/объем».
  2. Связка «причина-эффект». Логично предположить, что любое рыночное движение (эффект) имеет свою причину в виде появления крупных объемов. Если они недостаточны импульс не будет длительным, что и наблюдается при откатах и небольших коррекциях. Также следует не забывать, что VSA требует обязательной проверки фона, поскольку движение может быть просто «инерцией» на прошлые большие объемы, которые резко уменьшаются.
  3. Соотношение «усилие-результат». Продолжение предыдущего принципа – наличие большого спроса/предложения со стороны маркетмейкеров должно привести к новому устойчивому тренду. Если результат отсутствует или используемый метод VSA явно противоречит логике других торговых инструментов, то вероятнее всего перед нами очередная спекулятивная манипуляция рынком.

Жми кнопку, чтобы пройти пошаговое руководство по методу VSA и освоить метод в 5 простых шагов Изучить »

Паттерн VSA «Усилие с результатом/Без результатов».

С точки зрения рыночной активности VSA анализ, как и теория хаоса Вильямса, выделяет три повторяющихся периода: накопление, тренд и распределение.

Рыночные фазы по методике VSA.

Метод объемного анализа предполагает, что накопление происходит на окончании тренда, когда «толпа» панически распродает позиции по минимальным/максимальным ценам. При этом скупающие их крупные игроки не в состоянии быстро нарастить ликвидность. Накопление оказывается растянутым по времени, что выражается в консолидации в достаточно узком коридоре. Внутри него происходят ложные пробои, на которых появляются нестабильные сигналы VSA.

Жми кнопку, чтобы пройти пошаговое руководство по методу VSA и освоить метод в 5 простых шагов Изучить »

Важно различать стадии накопления и распределения, где тоже наблюдается боковое движение. Когда идет накопление, у нижней границы коридора находятся бары с меньшим объемом. Для распределения VSA анализ дает противоположную ситуацию с сигналами слабости внизу диапазона.

Когда накопление достигает критической массы, рынок переходит в состояние тренда, который сопровождается периоды добавления позиций (re-accumulation) по мере его усиления. У начинающих изучать метод анализа по объемам часто возникает затруднение, что считать кратковременным откатом, а что разворотом. Для этого смотрите на признаки начала распределения и на другие инструменты технического анализа, несмотря на то, что теория VSA их не приветствует. Также рекомендуется частично фиксировать прибыль и использовать трейлинг-стоп.

Распределение будет окончанием очередного рыночного цикла, когда сигналы VSA указывают об уменьшение открытого интереса крупных игроков – мелкие игроки распродались или выжаты с рынка. На графике это выражается в частых пин-барах, снижении объемов, или объемах вообще без результата. Это явные признаки закрытия и отсутствия спроса.

Основные сигналы VSA

Объемный анализ кроме стандартных фигур продолжения тренда и разворота включает методику определения «силы/слабости» рынка, но данная тема заслуживают отдельной статьи. А здесь покажем, как VSA анализ могут использовать трейдеры Форекс сразу без подробного изучения теории.

Жми кнопку, чтобы пройти пошаговое руководство по методу VSA и освоить метод в 5 простых шагов Изучить »

Разворотный паттерн ап-траст

Трейдерам данный метод определения разворота известен также как пин-бар, аналогичные комбинации баров, указывающие на скорый разворот тренда, имеются и в графическом анализе. Практика переименования известных фигур характерна для различных «расширенных методик» и в случае VSA добавлен индикатор Volumes как подтверждающий фактор.

Ап-траст сигналы VSA.

Если появление ап-траста не сопровождается ростом объемов, подобные ситуации VSA анализ считает ложными, и они должны пропускаться. Тем более, что появляются они достаточно часто даже на старших таймфреймах.

Жми кнопку, чтобы пройти пошаговое руководство по методу VSA и освоить метод в 5 простых шагов Изучить »

Останавливающий объем

Другое название паттерна «поглощающий объем» и указывает на окончание или вероятность резкой смены тренда. Быстрый рост открытого интереса вызывает резкое увеличение ликвидности, которая «останавливает» рынок и переводит его в состояние неопределенности. В данный момент на рынке находится основная масса игроков и может начаться фаза распределения.

Пример ложного останавливающего объема.

Однако это может быть простой остановкой, как показано на рисунке, и новички легко могут попасть в ловушку, полагая, что движение продолжится. Это классический метод сбивания стопов, поэтому будьте внимательны!

Жми кнопку, чтобы пройти пошаговое руководство по методу VSA и освоить метод в 5 простых шагов Изучить »

Атака на уровень

На графике паттерн выглядит как волатильный бар с большим объемом, который «разбивает» сильный ценовой кластер. Если это боковой рынок, то можно говорить об окончании периода накопления и консолидации. Здесь важно не путать его с тестированием покупки/продажи, когда соответствующие объемы невелики – это не новая фаза рынка, а просто тест на реакцию покупателей/продавцов.

Атака на сильный уровень с последующим нисходящим трендом.

Основное правило: атака должна быть на действительно сильный уровень (дневные и недельные максимумы/минимумы, Фибоначчи, Pivot Points или границы канальных индикаторов). Дайте уровням сформироваться, не стоит визуально искать и там, где их в реальности нет.

Чем старше таймфрейм и дольше боковой рынок, тем более надежные сигналы дает VSA анализ.

Жми кнопку, чтобы пройти пошаговое руководство по методу VSA и освоить метод в 5 простых шагов Изучить »

Тестирование спрос/предложение

Встречается на любом активе, таймфрейме и волатильности. Подобное тестирование является надежным индикатором текущего баланса сил в среднесрочной перспективе.

Пример паттерна VSA «Тестирование спрос/предложение».

Как видим в точке 1 восходящий тренд натолкнулся на скрытый уровень сопротивления, на котором вероятно находилось скопление отложенных ордеров на продажу. Метод простого «выдавливания» не сработал рынок перешел в фазу накопления. Точка 2 окончательно сформировала коридор, в котором и двигалась цена до момента, когда очередной тест медведей большими объемами пробил нижнюю границу диапазона и начался нисходящий тренд.

Подобные сигналы VSA могут появиться не только около сильных уровней, иногда такие маневры встречаются на коррекциях, здесь главное, чтобы предыдущая динамика объемов была возрастающей/ниспадающей как минимум 3-4 предыдущих бара.

Жми кнопку, чтобы пройти пошаговое руководство по методу VSA и освоить метод в 5 простых шагов Изучить »

Несколько рекомендаций по использованию VSA

  • Если вы работаете с тиковыми объемами, сравните данные по нескольким брокерам, идеально по реальным счетам. Помните, что видны только локальные данные и если они резко отличаются от средних по рынку, лучше не открывать депозит в таких организациях.
  • Второе важное замечание по тиковым данным – видно только общее количество сделок без их финансовой составляющей. И если когда на рынке тренд и общая активность растет, подобные данные достаточно надежны вот когда наступает консолидация, методы ориентированные на фондовый рынок начинают давать сбой. Паттерны «Отсутствие спроса/предложения», «Кульминация покупок/продаж» и «Капитуляция продавца/покупателя» часто дают ложные сигналы, если ориентироваться только на объем – в нескольких «тиках» может быть сосредоточено миллиарды долларов ликвидности. Поэтому любые сигналы дополняем техническим и графическим анализом!
  • Всегда ожидайте четкого сетапа. Убедитесь, что в данном случае работает именно метод рыночного объема!
  • График индикаторов рыночных объемов можно анализировать отдельно от цены. На нем также хорошо отрабатываются трендовые каналы, дивергенции, ключевые уровни, стандартные фигуры такие как «Голова-плечи», «Флаг», «Треугольник».

Теория межрыночных связей уделяет особое внимание методу анализа динамики объемов. На рынке Форекс VSA работает в целом надежно только в рамках комплексной торговой стратегии. На фондовом точность отработки сигналов достигает 80-90% и могут использоваться как опережающий индикатор для валютных позиций.

Что такое VSA на Форекс: принцип действия, где можно использовать, преимущества и недостатки

Большинство трейдеров Форекса знакомы с техническим и фундаментальным анализом. Есть несколько способов использовать эти два метода для изучения рынка Форекс. Если вкратце, то фундаментальный анализ исследует причины движения рынка, технический выясняет, когда движение произойдет.

Но возможен и иной подход к анализу цен на фондовом и валютном рынках. В теории методология должна сочетать главное из двух вариантов, чтобы одновременно решать вопросы «почему» и «когда». Это и есть VSA на Форекс — анализ различий в объеме.

Что такое vsa-анализ

Так, трейдер пытается выяснить разницу между спросом и предложением, которую создают крупнейшие игроки на рынке Forex (профессиональные трейдеры, учреждения, банки, иные маркет-мейкеры). Если умеете точно интерпретировать их действия, это даст вам хорошие сигналы для входа на Форекс.

Краткая история метода

VSA — это эволюционное продолжение наработок Ричарда Д. Вайкоффа, который начал торговать акциями в 1888 году в возрасте 15 лет. В 1910-х годах Вайкофф опубликовал свои наработки в финансовом еженедельнике, который разошелся тиражом в 200 000 экземпляров и сделал концепцию публичным достоянием.

В конце XX века Том Уильямс улучшил исследования Вайкоффа и разработал собственную методологию. В своей книге «Хозяева рынка» он упомянул важность ценовых различий (спредов), связанных с объемами и ценой закрытия.

Всего в разработке VSA есть три знаковых фигуры:

  • Jesse Lauriston Livermore;
  • Richard Demille Wyckoff;
  • Tom Williams.

Ливермор первый начал использовать данные объемов, чтобы анализировать настроения быков и медведей для поиска точек входа. Однако не он стал создателем этого метода торговли как такового. Основной вклад внес другой трейдер — Вайкофф.

Его отличал академический подход к торговле. Он увлекался образованием и использовал любые источники идей, чтобы разработать свои методы торговли. В частности, он лично встречался с ведущими трейдерами и брал у них интервью. Одним из таких опрошенных был Ливермор с его соображениями по объемам, из которых Вайкофф позднее выведет базовые постулаты концепции VSA.

Но ни Ливермор, ни Вайкофф не использовали сочетание Volume Spread Analysis (анализ объема и спреда). Именно Уильямс придумал термин для методов, построенных на основе наработок Вайкоффа. Книги и компьютерное обеспечение Уильямса помогли продвинуть VSA как мощный инструмент анализа рыночных объемов среди трейдеров на Форексе, сделали концепцию альтернативой классическим вариантам анализа.

Что показывает

Чтобы определить баланс между спросом и предложением, VSA исследует взаимодействие трех переменных на графике Форекс, чтобы определить баланс спроса/предложения и выявить вероятное краткосрочное направление рынка.

  • объем свечи/ценового бара;
  • общее изменения цены за сессию (максимум и минимум);
  • цена закрытия.

Используя эти три фрагмента информации, квалифицированный трейдер найдет оптимальные точки входа на Форекс. Значение и важность объема, по-видимому, плохо понимаются большинством начинающих трейдеров, но это очень важный компонент при проведении технического анализа графика.

На Уолл-Стрит любят сравнивать ценовой график без объема с топливным баком без бензина. Объем дает половину информации, а другую половину находят, изучая разницу в ценах.

Принцип действия

Каждый рынок (Форекс не исключение) движется в зависимости от спроса и предложения, создаваемых профессиональными игроками. Если спрос больше предложения, рынок растет. Если предложение выше, чем спрос, рынок падает. Вроде бы просто, но на практике финансовые рынки нелегко просчитать. Спрос и предложение на финансовых рынках работают по-разному.

VSA учит, что всю силу рынка можно прочитать в медвежьей свече, наоборот, слабость рынка прочитать по бычьей. Профессиональные и институциональные инвесторы торгуют на Форексе часто и большими объемами.

Их покупки и продажи представлены на графике бычьими и медвежьими свечами с большим диапазоном. Сопоставляя цену закрытия, общий ценовой диапазон и объем торгов, трейдеры определяют, получилось ли у быков/медведей прорвать линии поддержки/сопротивления и достаточно ли у этого импульса силы, чтобы развернуть тренд.

Где можно использовать vsa

VSA сосредотачивается на цене и объеме, стремится отслеживать действия профессионалов. Следовательно, на любом рынке, где есть неплохой оборот и свои маркет-мейкеры, торговая концепция VSA остается в силе.

Почти все финансовые рынки (акции, фьючерсы, Форекс) номинально отвечают этим требованиям. Тем не менее, на рынке Форекс объем является сложной величиной. Трейдеры много спорят о том, можно ли использовать VSA на рынке Forex.

Причина в том, что валютный рынок децентрализован, в отличие от фондового. В результате фактические объемы недоступны. Но ведь можно просто анализировать объемы каждого отдельного бара и свечи. Это неплохо работает на Форексе.

Концепции vsa-анализа

В широком понимании анализ распределения объема — школа торговой мысли, которая настаивает на решающей роли объемов в понимании движения цен на финансовых рынках.

Так, вытекают пять основных концепций VSA-анализа:

  1. Технический анализ несамодостаточен. Аргументом в пользу теханализа является постулат, гласящий, что цена уже включает все. Однако чтения рынка исключительно по цене недостаточно. Рынки зависят в первую очередь от спроса и предложения, значит, от психологии его конечных участников. Поэтому анализ объемов — хороший способ понять, как спрос и предложение влияют на цены.
  2. Все дело в воспринимаемой, а не реальной ценности. Фундаментальный анализ гласит, мы всегда можем понять реальную ценность актива, изучив внутреннюю стоимость финансового инструмента — акций, валют, товаров и т. д. Полагающиеся на объемы трейдеры говорят, что для полного понимания происходящего на рынках, прежде всего, нужно отталкиваться от воспринимаемой ценности. Не реальной, а такой, какой ее видят быки и медведи в текущий момент. Потому что трейдеры постоянно оценивают компании выше их балансовой стоимости, принимая во внимание другие виды анализа, помимо фундаментального.
  3. Цена и объем взаимосвязаны. Прошлые цены являются важным аспектом для понимания движений на финансовых рынках. Однако анализа цен недостаточно. Приверженцы vsa-анализа говорят, что важнее точно понять, где деньги сейчас и где они будут в нужный нам момент. Объем определяет «голод» или «насыщенность» рынка, влияющие на силу и направление ценовых импульсов.
  4. Объем — причина любого движения. Мы уже отклонили фундаментальный и технический анализ как единственное объяснение движений на финансовых рынках. VSA-анализ предлагает смотреть на движение цены по отношению к объему как на основной фактор. Например, какими хорошими ни казались бы показатели рынка или отдельного эмитента, но если объемы торгов долгое время находятся на пике, можно ожидать грядущее затишье либо разворот.

У разных трейдеров разная роль на Форексе. Основной идеей концепции является то, что различные виды трейдеров несут различные виды информации, мы можем основывать нашу торговую стратегию на этой идее.

VSA-анализ определяет три различных типа трейдеров:

  • розничный;
  • коммерческий;
  • профессиональный.

Розничные трейдеры — это те, кто имеют небольшие счета и торгуют несистематически. Коммерческие трейдеры — это инвестиционные банки, чья функция заключается в размещении заказов на рынке для удовлетворения потребностей клиентов.

Профессиональные трейдеры — это квалифицированные инвесторы, которые стремятся к выигрышу и почти всегда стараются немного отставать от рынка, чтобы идти в стабильном тренде. Вычисляя, какой тип делает погоду сейчас, трейдер точнее предсказывает будущее движение цены на Форексе.

Преимущества и недостатки

Преимущества VSA для Форекса:

  1. Универсальность. VSA-анализ подходит для всех рынков: товарного, фондового, валютного Форекса и т. д.
  2. Эффективность. Этот подход действительно уникален в поведенческих исследованиях. Он помогает обойти ограничения классического фундаментального и теханализа.
  3. Точность. Объемы дают представление не только о направлении, но и о силе будущего тренда. Это очень полезно.

Недостатки VSA для Форекса:

  1. Недостаток ясности. В теории нет четко определенных правил. Существует понятие силы и слабости рынка, но все довольно расплывчато. Это очевидный недостаток для начинающих. Чтобы освоить все, нужно долго потеть над демо-счетом.
  2. Плохо подходит для высокочастотной торговли. На коротких таймфреймах классический теханализ гораздо эффективнее.

Сигналы для торговли по vsa

Разворотный паттерн ап-траст

Шаблон Up-Thrust — канон использования концепции. Паттерн восходящего движения может проявляться на графике свечей как большая восходящая свеча на сверхвысоком объеме с дальнейшим нисходящим движением.

Подобные аномальные свечи нередкие на Форексе и связаны с проявлением агрессивной торговли. В частности, подобные ситуации часто возникают после трансляции важных новостей.

Основы трейдинга: чтение графика

Появление паттерна восходящего движения посылает сигнал многим трейдерам о начале разворотного движения.

Сигнал вытряхивание (Shakeout)

Термин Shakeout состоит из двух слов — Shake and Out. Термин не требует пояснений. Он отражает то, что происходит за свечными образованиями. Крупные игроки Форекса часто используют Shakeout, чтобы вытеснить слабых игроков с перспективного бычьего рынка. При маржинальной торговле с кредитным плечом их тощие депозиты просто не выдерживает просадкой от возникшей ряби.

Встряхивания можно найти на графиках любого типа, на разных таймфреймах и рынках. Классический VSA уделяет большое внимание встряхиваниям.

Ниже приводится недельный график индекса Доу-Джонса и классический пример Shakeout. Встряска отмечена первой стрелкой.

Атака на уровень

На ценовом графике паттерн представлен мощными свечами или барами с большим объемом, что «разбивают» действующие ценовые паттерны.

Например, наблюдая такое при боковом движении, можно говорить, что период консолидации подходит к концу. Основной момент: свеча должна пробить действительно сильный уровень. При этом уровни должны быть полностью сформировавшимися.

Сигнал «Останавливающий объем»

Предвестник окончания либо скорой смены тренда на Форексе. Часто на фоне быстрого роста резко увеличивается ликвидности, что быстро сменяется состоянием неопределенности и падением объемов.

Всё о СТАКАНЕ простыми словами | Трейдинг с нуля | Обучение трейдингу | Binance | Криптовалюта

Это важно для прогнозирования. Основная ошибка новичков заключается в том, что они видят ошибочное продолжение тренда, принимая разворот за консолидацию. Подобным приемом крупные игроки могут манипулировать рынком, массово сбивая стоп-лоссы и меняя объемы торгов. Будьте внимательны.

Тестирование спрос/предложение

Встречается на любых торговых инструментах и таймфреймах. Это довольно надежный индикатор, показывающий текущее положение дел на Форексе.

На рисунке видно, как восходящий тренд наталкивается на скрытый уровень сопротивления, к которому, скорее всего, было привязано много ордеров на продажу. Простое «выдавливание» не сработало, поэтому рынок перешел к стадии накопления. В точке 2 завершилось формирование коридора, в нем движется цена до момента очередного пробоя.

Пример практического применения vsa

Как вариант возьму простую скользящую среднюю с периодом 20 в качестве индикатора тренда. Цель в том, чтобы следуя правилу «Нет спроса — нет давления объема», открыть сделку на Форексе.

На приведенном графике я обозначил столбцы «Нет спроса» стрелками красного цвета, а столбцы «Нет давления объема» — зелеными.

Потенциальная короткая сделка. На этом графике показаны дневные бары Deere&Company (DE). Данный бар пробил уровень ниже SMA, намекнул на предстоящий медвежий тренд. Три последовательных бара «Нет спроса» лишь подтвердили, что отсутствует рыночный интерес к возобновлению бычьего движения. Следовательно, у меня появился прекрасный фон для короткой сделки на Форексе.

Советы по использованию vsa

Особенности vsa-анализа связаны с тем, что на Форексе нельзя получить точные данные объемов. На этот счет могу дать несколько советов:

  1. Сравнивайте ценовые показатели от нескольких брокеров. Они не должны отклоняться ниже среднего уровня по рынку Форекс. Идеально, если брокер сам не отрисовывает котировки, а выступает только посредником.
  2. Относитесь к vsa-анализу осторожно при средних объемах. В периоды консолидации точность меньше, чем на пиках.
  3. Всегда ожидайте четкого подтверждения. Анализируйте объемы на Форексе отдельно от цены.

Кроме того, на фондовом рынке vsa будет точнее, а на валютном — менее определенным. Поэтому одни и те же стратегии могут работать по-разному на разных инструментах.

Заключение

Хотя концепция была придумана почти 200 лет назад, объемы по-прежнему являются ценным индикатором любого рынка (Форекса в том числе). Они предлагают альтернативную методику измерения рынка для анализа. Объем также опасен, потому что может сбивать с толку тех, кто в них не разбирается.

Поэтому следуйте пословице, которая советует 7 раз отмерить, прежде чем 1 раз отрезать. Изучайте концепцию VSA и разумно используйте ее в своей торговле на Форексе. Как только придет понимания роли объемов в ценообразовании, вы сразу начнете прогрессировать. Но это не произойдет в одночасье.

Метод Вайкоффа и VSA: побарный анализ. Скачать книги

Все основано на здравом смысле, нет каких-то секретов, которые никому не известны. Рынок движется благодаря предложению и спросу. Как и все остальное в мире, если вы красивая девушка, вы ищете красивого парня и наоборот.

На рынке также есть профессиональные участники рынка — это люди, которые живут с трейдинга. Они делают это, играя большим количеством (40 – 50 тысяч) контрактов одновременно. Они обладают инсайдерской информацией, к которой мы не имеем доступа. Они точно знают места, куда ставить Stop Loss и где были сделаны крупные покупки (продажи) и многое другое — вот почему они могут торговать с такой уверенностью.

В этой статье мы рассмотрим основы метода Вайкоффа и VSA, который поможет вам отследить где крупные игроки вошли в рынок,и где вышли из него. Что позволит торговать выгодно, вместе с ними и профессиональными трейдерами.

Содержание:

VSA и «Умные деньги»

VSA (аббревиатура от англ. Volume spread analysis) или анализ объемов — это распознавание активности на рынке. Если вы видите только график цены, вы слепы, только когда вы добавляете к нему объем (вертикальные линии в нижней части графика) вы можете анализировать рынок. При побарном анализе на различных тамйфреймах важно отслеживать активность игроков, как высокий или низкий объем.

Метод VSA что это? Трейдинг для начинающих

Это очень хороший способ оценить, что профессионалы в настоящее время делают. Анализ VSA, который показывает взаимосвязь между объемом и диапазоном волатильности цен.

Как родилась методология VSA?

Ричард Демилль Вайкофф жил в 1873-1934 годах и был пионером в исследованиях технической стороны рынка. Недаром его считают одним из пяти предшественников технического анализа наряду с Доу, Ганном, Эллиоттом и Меррилл. Именно Вайкофф первый показал миру как читать графики, чтобы увидеть, что делают профессионалы, торгуя на рынках. Внедрив собственный метод торговли на финансовых рынках, он разбогател .

Вайкофф жил в эпоху, когда он мог наблюдать за работой таких крупных инвесторов, как Дж.П. Морган и Джесси Ливермор. Основываясь на своих наблюдениях и интервью с этими трейдерами, Вайкофф разработал собственную методологию торговли. Он хотел играть так, как это делают «умные деньги», то есть крупные игроки, которые контролируют ценовые движения. Вайкофф заметил некоторые закономерности, которые возникают в то время, когда крупные игроки хотят выйти на рынок.

Как «умные деньги» управляют рынком?

Вы можете стать частью рынка, просто начав что-то покупать, не так ли? За это время вы проверяете цену, читаете анализы, публикации и, если вам повезет, у вас есть хороший наставник, который даст вам все знания.

Маркет-мейкеры способны искусственно поднять цену, и они делают это очень часто. Это похоже на аукцион, где продается антиквариат. Представьте себе, что продавец обеденного стола знает, что он стоит 200$, однако задача ведущего аукцион-это поговорка: какой красивый стол и т. д. для начала 300$, кто даст столько? Может быть, в аудитории какой-то неудачник, который столько заплатит. Профессионалы сидят, но сзади, потому что знают, что этот стол не стоит это столько-то и ждут. Если бы вы нарисовали график этого аукциона, здесь было бы „нет спроса”.

Маркет-мейкеры способны искусственно завышать цены, что они делают это очень часто. Это похоже на аукцион, где продается антиквариат. Представьте, что продавец стола знает, что он стоит 200 долларов, но работа аукциониста состоит в том, чтобы сказать: что это очень красивый, старинный стол, за которым сидели известные люди и.п. При этом, он выставляет начальную цену в 300 долларов. Возможно, в аудитории есть неудачник, который заплатит так много. Профессионалы, однако, сидят сзади, потому что знают, что этот стол того не стоит и ждут более выгодных предложений.

Наблюдается ли в настоящее время больше/меньше манипуляций на рынке, чем во второй половине 20-го века?

Можно сказать, что рынком сейчас определенно больше манипулируют. Есть еще много способов сделать это. Например, телевидение и другие средства массовой информации, которые обращаются к вам, пытаясь обмануть трейдеров. Есть также много других рынков, на которых вы можете играть. Теперь стало намного больше возможностей манипулировать рынком.

Как правильно торговать SP(спринг) и UT(аптраст). VSA. Побарный анализ.

Почему объем важен в VSA?

Наблюдая за созданием бара (свечи), вы должны наблюдать объем, сопровождающий его формирование — он расскажет вам все. А также полезно понаблюдать за тем, как разворачивается (разворачивается) бар. Например: вы видите полосу роста с узким спредом и большим объемом, это означает, что там была профессиональная распродажа. Вы видите, что там что-то происходит, потому что цена блокируется перед повышением. Кто-то скажет, что это покупка, и захочет открыть сделку. Однако крупные банки и профессионалы скажут: «пожалуйста, покупайте» и еще поблагодарят, если вы в этот момент войдете в рынок-это пример слабости рынка. Другой пример: предположим, что рынок падал один день, а объемы (активность) очень низкая – это значит, что профессионалы не продают, и имеют „бычьи намерения”.

Объем может быть самым недооцененным элементом в правильно проведенном техническом анализе. Знание объема анализа является редкой особенностью среди участников рынка. Тем не менее, его твердое мастерство и правильное понимание позволяет специалистам рынка гораздо глубже проникнуть в рыночные механизмы.

«Объем может восприниматься как инструмент проверки (подтверждения) рыночных цен, источник ликвидности, мера важности информации, которой владеет рынок, источник информации о реальных намерениях участников рынка, свидетельство разнообразия мнений, преобладающих среди инвесторов».

Прежде всего, объем играет ключевую роль в анализе ценных бумаг. Чем больше организаций принимают участие в формировании текущей рыночной цены данного актива, тем больше это кажется оправданным.

Объем обеспечивает ликвидность.

Объем раскрывает реальную убежденность участников рынка.

Объем выражает интерес и энтузиазм рынка.

Объем — это топливо, которое движет рынком.

Объем порождает динамику цен.

Метода Вайкоффа и VSA: основные моменты, краткое описание

Книги, описывающие торговлю по методам Вайкоффа

Д. Хатсон «Метод Вайкоффа»

В этой книге автор подробно описывает этот способ торговли. Эта книга является наиболее популярной среди специалистов и является базовой для тех, кто хочет изучить технический анализ для торговли на рынке Форекс или на бирже акций.

Ричард Вайкофф — Библия Дейтрейдера

В этой книге Ричард Вайкофф изложил свое понимание тех механизмов, которые влияют на цены. Эти методы работают и сегодня. Также в этой книге он написал свои семь важных правила торговли

Ценовые Циклы Вайкоффа

По словам Вайкоффа, рынок можно понять и предсказать с помощью детального анализа спроса и предложения. Это может быть выполнено на основе price action, объема и таймфрейма . Наблюдая за поведением больших групп инвесторов, Вайкофф смог научиться замечать определенные моменты, в течение которых были сделаны приготовления перед большим движением цены. Эти моменты назывались накоплением (до восходящего движения цен) и распределением (до падения цен).

3 Закона Вайкоффа

1. Закон спроса и предложения определяет направление цены. Инвестор может проверить баланс между спросом и предложением, сравнивая цены и объемные бары с течением времени.

2. Закон причины и следствия . Основываясь на нем, инвестор устанавливает ценовые цели, измеряя потенциальный масштаб тренда, выходящий из объема торговли. «Причину» по Вайкоффу можно измерить по количеству точек на графике точек, а «эффект» означает перемещения на расстоянии, которые соответствуют количеству точек. Действие этого закона можно рассматривать как силу накопления или распределения с точки зрения торговли — и как эта сила работает в следующем тренде (движении вверх или вниз).

3. Закон силы против результата дает раннее предупреждение о возможном изменении тренда. Расхождения между объемом и ценой часто сигнализируют об изменении направления ценового тренда.

Например, если мы видим несколько больших объемов после восходящего движения, и дальнейшее движение цены незначительно (цена не достигает нового максимума или слегка его повышает), это может означать, что крупные игроки избавляются от акций и готовятся изменить тренд.

В большом упрощении, это то, как вы можете описать схему рынка. Переход от фазы страха к жадности, которая заканчивается очередным снижением.

Фаза Накопления

На схеме показаны отдельные этапы накопления. Мы также будем обращать внимание на поведение объема, которое здесь имеет решающее значение.

Полный курс VSA (часть первая). Вступление.

Метод анализа рынка посредством Volume Spread Analysis на сегодняшний день признан одним из наиболее эффективных алгоритмов торговли на финансовых рынках.

Рожденный множество десятилетий назад Ричардом Вайкоффом, к нашему времени он претерпел множество изменений. Наиболее активно занимался изучением и воссозданием VSA Том Вильямс, собственно и популяризовавший эту систему в массы.

Она не является готовой стратегией и на наш взгляд сильно уступает нашему методу Intellectual FOREX System. Многие скажут, мол, а как же иначе вы могли сказать про свою авторскую тактику. Но доказать это очень просто, i-FSR вообще не использует временных промежутков времени, то есть абсолютно не привязана к тайм фрейму.

Наши трейдеры изучают каждый тик цены в комплексе с объемами и ценовыми уровнями активов. Чем это хорошо для алгоритмов следования за маркетмейкером, спросите вы.

А тем, что крупный игрок не будет действовать в пределах часовой свечи, а значит нет уверенности в том, что формация точно отображает ситуацию. Ведь вы не знаете, что именно было внутри этого часа, методом VSA подобное игнорируется. Однако, как сайт, нацеленный на предоставление полной информации участникам валютного рынка, мы не можем обойти эту тему стороной.

К тому же, знания о Volume Spread Analysis несомненно только улучшат вашу эффективность. Из данного цикла статей вы узнаете: дополнительные свечные паттерны силы и слабости рынка, научитесь профессиональной интерпретации цены и объема. А это, согласитесь дорогого стоит.

В начале стоит затронуть основной камень преткновения большинства спекулянтов, пытающихся анализировать форекс объемы. Как вы знаете в терминале metatrader нет реальных объемов, присутствуют тиковые. Собственно на валютном рынке FOREX их и не может быть, так как он децентрализован. Некоторые пытаются брать информацию с фьючерсов, но на то мы у вас и есть, чтобы оберегать от подобных глупостей.

Не имеет значения используете вы условно реальные объемы фьючерса или тиковые, к слову тиковые будут несколько точнее. Неспроста объёмы из терминалов фондовых брокеров названы “условно реальными”, так как по сути мы имеем ещё большую погрешность, если используем их касаемо рынка форекс. Тиковые объемы достаточно точно показывают нам сколько тиков цена совершила в пределах выбранного нами отрезка времени, а как мы знаем, чтобы цена сдвинулась хотя бы на один тик – необходим хороший объем.

Так же, если мы с вами сравним “реальные фьюч-объемы” и тиковые, результат будет одинаков, за очень редкими исключениями. К сожалению, проблема кроется больше не в тиковых показателях силы рынка, а в погрешностях брокеров. В разных терминалах МТ4 они часто будут различаться, что на фьючерсах конечно вряд ли встречается. Рекомендуем использовать следующего форекс брокера (если не для торговли, то хотя бы для анализа объемов), так как на наш взгляд его поставщики ликвидности наиболее точно отражают реальное движение котировок (а значит и тиковые объемы будут точнее).

Основные понятия и принципы Volume Spread Analysis

Требуется записать или постараться заучить следующие понятия раз и навсегда, иначе дальнейшее изучение VSA будет довольно затруднительным. Как всегда мы будем стараться максимально быстро и на человеческом языке рассказывать вам о каждом аспекте описываемого вопроса и каждая следующая часть, так называемого курса “VSA-трейдер” будет выходить в пределах одного дня. Поэтому, если вы успели к началу данной серии статей, то не поленитесь потратить свое время на базовые знания. Так как в этом случае, спешка только навредит вашему обучению. То же касается и тех, кто найдет эти публикации позже. Итак, приступим:

Восходящий бар: бар или свеча, закрытие которой оказалось выше закрытия предыдущего бара. Обратите внимание, что не закрытие одного бара в виде бычьей свечки, а именно закрытие его выше закрытия предшествующего ему бара. И соответственно, нисходящий бар – бар, закрытие которого ниже закрытия предыдущего. Тут все предельно ясно. Так же имеет значение и закрытие самого бара , выделяется: низкое, среднее и высокое закрытие свечи, соответственно закрытие в нижней трети свечи, в середине и в верхней трети.

Понятие спреда в VSA: это расстояние между минимумом и максимумом анализируемой свечи, ни в коем случае нельзя путать с спредом, взимаемым брокером (разница между ценой покупки и продажи). Спред в Volume Spread Analysis очень важная составляющая, при анализе выделяют три разновидности: узкий, средний и широкий. Разумеется что определяется его вид методом сравнения с предыдущими барами. В классике: 20-30 предшествующих свечей. Важно дополнить для начинающих, что разница между минимумом и максимумом свечи определяется по граница ее теней, а не открытия/закрытия тела.

Ну и конечно же, виды объемов в VSA: здесь рекомендуется установить в окно индикатора Volume скользящую среднюю, дабы по ней определять средний объем (именно он является связующим звеном дальнейшей классификации). Итак, объемы: крайне низкие, низкие, средний, высокий и крайне высокий. Объем ниже среднего в 2 раза, считается крайне низким; ниже в 1.5 раза – просто низким; выше в 1.5 раза – высоким и соответственно объем превышающий средний вдвое является крайне высоким. Разумеется все это условно, не имеет смысла точно в тиках измерять и делить одни показания объема с другими.

Фигуры обозначающие слабость рынка в VSA

Начнем мы со слабости рынка (раз уже на момент написания обзора все ждут разворота основных валютных пар). В методике разделяют слабость рынка как на восходящих, так и на нисходящих свечах форекс. Фигуры слабости в VSA всегда сигнализируют о медвежьей динамике, соответственно фигуры силы у нас будут означать симптомы формирования бычьего рынка. Начнем обзор со слабости на нисходящих барах (собственно тут мы имеем всего один VSA сетап). Называется он, слабость “А”:

Идентифицируется следующим образом: медвежья свеча, средний спред (вспоминаем определения видов спреда в VSA) + высокий или средний объем (см. классификацию объемов). Является своеобразной фигурой продолжения нисходящего тренда.

Следующий сетап VSA – “Слабость Б”, образуется на бычьих свечах, идентификация: узкий спред (желательно закрытие в нижней трети бара) + высокий или крайне высокий объем.

Сетап слабости “Отсутствие спроса”. Идентификация: бычья свеча + узкий спред + низкий объем. Закрытие в нижней трети бара. Смотрите на рисунок ниже:

Сетап слабости рынка “Останавливающий объем B”. Идентификация: широкий или средний спред + крайне высокий объем. Закрытие свечи должно произойти в середине или верхней трети бара. Обязательно дополнительно подтверждать сигнал, так как при таком объеме возможны значительные амплитуды движения.

Сетап слабости рынка “Ап-траст”. Идентификация: широкий спред + высокий или крайне высокий объем. Закрытие в нижней трети свечи. Несколько рекомендаций: данный бар может быть и медвежьим, главное, чтобы тень свечи обновила предыдущий максимум.

Заключительный сетап слабости “Псевдо Аптраст” . Идентификация аналогично предыдущему паттерну VSA, с той лишь разницей, что спред низкий или средний. Требует дополнительного подтверждения в связи с меньшей значимостью или если сказать проще – это слабый очень слабый сигнал, стоит быть внимательнее.

Первая часть нашего курса VSA трейдер подошла к концу, в следующем обзоре мы рассмотрим с вами сетапы силы рынка (бычьи сигналы) и более подробно углубимся в комплексный анализ цены, объема, формаций и прочих важных факторов эффективного трейдинга с помощью Volume Spread Analysis.

ГРААЛЬ торговли от уровней и все тонкости объемов. Метод VSA в трейдинге

Я уже много лет торгую и обучаю трейдингу, и часто сталкиваюсь с тем, что многие испытывают трудности с определением ключевых уровней. Поэтому, в этой статье я расскажу, как находить ключевые уровни, поговорим о методе VSA в трейдинге, объясню механику вблизи уровня. А главное, в каких ситуациях можно отрабатывать уровень, а в каких нельзя. И о чем говорят объемы вблизи уровней.

Когда не нужно заходить на пробое уровня?

Итак, для начала определим ситуации, которые мы не будем рассматривать, так как они не представляется надежными для определения именно ключевых уровней. Первая ситуация на рынке это довольно резкий скачек на объемах с превышением ATR.

Подробнее о том, что такое ATR и как его рассчитывать, читайте в статье по ссылке.

В этом случае возрастает вероятность того что пробой будет ложным, или что будет отскок от уровня. И конечно я не буду брать во внимание какие-то аномальные исключительные случаи, когда прошли какие-либо важные новости. Бывает так что цена на импульсе прошибает уровень, там начинают исполняться стоп заявки, а далее уже происходит откат обратно к уровню и актив уходит в боковик, либо возвращается с ложным пробоем. Наиболее надежный вариант для захода в сделку это плавное поджатие к уровню, либо когда цена находится вблизи уровня. Но торопиться и заходить заранее не стоит, а все-таки нужно дожидаться пробоя.

Правильное нахождение уровней крайне важно, поскольку если определить их не верно, то все остальное не будет иметь никакого смысла. У многих на графиках начерчено огромное количество линий, которые только путают. Причем в идеале все должно быть протестировано и проверено. Я в рамках своей системы люблю все формализовывать и прописываю какой должен быть уровень, сколько касаний, баров проторговки и тд. Это позволяет лучше вести статистику и понимать математическое ожидание на том или ином уровне.

Торговля от уровней и все тонкости VSA

Рассмотрим как пример уровень на серебре, который был сформирован еще в начале года (скрин ниже).

Изначально это была точка остановки движения после отката. При этом откат был на хороших объёмах, то есть здесь началась полноценная коррекция. Далее была остановка и уход в накопление со снижением объёмов, и далее с этой зоны уже начался выкуп на объёмах (скрин ниже).

Такие точки излома тенденции всегда крайне важны. Так же есть некоторые паттерны, которые усиливают этот сигнал. Во-первых, когда происходит повторный подход к уровню. И во-вторых, если вблизи уровня есть повышение объемов это говорит о том, что многие пытаются набирать позицию с этой точки лимитными ордерами, что усиливает уровень.

Наверное, здесь найдутся те, кто готов со мной поспорить, так как многие любят заходить в сделки именно на отбой от границы, но это не всегда это работает. Здесь важно понимать ту самую механику рынка. За границами уровней – зона повышенной ликвидности. Поэтому крупному игроку проще набрать позицию именно оттуда, вынеся всех по стопам (скрин в самом верху). Так как многие сидят на таких уровнях с короткими стопами, после ухода ниже сразу видно всплеск объёмов, то есть мелких спекулянтов высаживает по стопам. Дальше этот тренд может продолжиться, либо произойдёт возврат и движение в обратную сторону (как на скрине в самом верху). Для сильного движения всегда нужен бензин, поэтому, если активности на уровни нет, то вариант входа на отбой более рискован. Цена может долго находиться вблизи уровня без движений. С точки зрения мат. ожидания это не всегда имеет смысл. А при этом после ложного выноса или прокола вероятность сильного движения в обратную сторону повыситься. Если конечно инструмент выкупили обратно с объёмами. Но здесь я хотел бы подчеркнуть, что рынок сложный механизм и ситуации бывают разные, иногда и варианты с отбоем оправданы. Когда и как лучше торговать на отбоях, я потом напишу отдельную статью.

Причем, еще такой момент, бывают сильные уровни которые были сформированы давно, и например, вы их на высоком фрейме нашли. Дополнительное подтверждение в последний период усиливает уровень. Я для себя тоже в рамках системы эти моменты прописываю в какой период я жду подтверждения и тд. Важно понимать, что крупные игроки ориентируются на более высокие фреймы. И нет никакого смысла отрабатывать сильный уровень, который был сформирован давно на низком фрейме, если он не подтвержден. Может быть пила в этой зоне и тяжелее найти грамотную точку входа. А если уровень на низком фрейме подтвержден (и качественный) можно найти более хороший сигнал с коротким стопом. Обычно при переключении с дневки на м60 я жду подтверждения, если опускаюсь еще ниже, я должен также увидеть нужный уровень на м5. Так вот, важно найти правильный уровень и затем дождаться плавного подхода к нему, изначально он может быть как на низких объемах, так и на повышенных. На самом деле, если мы ждем именно пробой, то это не сильно важно. Основным фактором потом для нас будет именно пробой уровня с повышенными объёмами. Но если уровень найден правильно, всплеск по объёмам там все равно будет. На таких зонах и горизонтальные объёмы повышены. Кстати, почему я не смотрю горизонтальные объёмы? Потому что я и так понимаю этот перевес сил и те уровни, которые я отрабатываю, я и так знаю что они там повышены. Мне не нужно дополнительное подтверждение. Под уровнем тоже разное поведение цены может быть. Подробнее об этом смотрите в видео ниже. А также в видео будут дополнительные примеры. Всем приятного просмотра.

Побарный Метод.VSA

Разработчиком данной техники является Ричард Вайкофф, занимавшийся развитием и популяризацией аналитики рыночных колебаний. Ричард пользовался значениями стоимости активов и объёма ордеров для того, чтобы определить модель колебаний, которые он делил на две группы:

  • Распределяющие;
  • Аккумулирующие.

После этого он выстраивал комплексную последовательность, выражая таким образом активность рынка. Американский учёный, разработавший рассматриваемую сегодня систему, имел немало последователей, в списке которых и Томас Уильямс, и Дэвид Вайс, автор современной адаптации метода Вайкоффа, полный курс которой является одной из мощнейших методик взаимодействия с рынком. Тщательно исследовав теорию и практику метода Вайкоффа, Уильямс сформировал свой способ инвестирования и новый вариант методики теханализа, работающей со значениями объёма, и назвал её Volume Spread Analysis или VSA. Стратегии торговли, разработанные Вайкоффом и Уильямсом, носят заслуженное звание лучших инструментов теханализа.

Метод Вайкоффа на бирже Форекс

Большинство инвесторов, приходящих на рынок, поначалу пугает хаос, довольно часто творящийся на индикаторах и, в частности, на ценовых графиках. Они попросту не могут понять как в этой вакханалии определить хоть что-то последовательное, чтобы спрогнозировать очередное колебание показателей вверх или вниз, и поймать момент для входа в торги. Но чтобы ответить на этот вопрос, нужно научиться понимать рынок и найти верный подход к торгам.

Как раз для этого и была разработана система Вайкоффа, основой для которой послужили фазовые торги, а точнее фазы равенства и дисбаланса. Пополнив себя этими знаниями — и начинайте зарабатывать по-настоящему на каждой сделке, делая верные прогнозы!

Ричард Вайкофф занимался исследованиями рынка финансов ещё в начале прошлого века, и именно благодаря его революционным взглядам на теханализ и сформировалась инновационная техника торговли, названная его именем. Система Вайкоффа, вобрав в себя самые полезные методики и знания о бирже, позволяет применять только наиболее доходные инструменты, а также держать под контролем риски, опираясь как на технические средства, так и на психологию людей.

Ричард Вайкофф не был гуру трейдинга от рождения, но он добился успеха и определённой славы благодаря незаурядному интеллекту и многим часам усердной работы с рынком и акциями. И плодом его работы стала уникальная пошаговая стратегия взаимодействия с рынком, вобравшая в себя наиболее эффективные и продуктивные методы великих современников. Техника Вайкоффа позволяет обнаружить оптимальные периоды для входа в торги, либо для воздержания от сделок. Изучив данную стратегию, Вы глубже поймёте то, как крупные инвесторы видят биржу и контролируют её, меняя тенденцию и провоцируя повышение активности при любых ценовых колебаниях.

Психологический аспект теории придаёт особое значение страху слива капитала и человеческой жадности, которая присуща любому трейдеру. Её создатель был уверен, что именно эти два мощнейших фактора психологии не дают рынку стоять на месте. Каждое действие любого из игроков подконтрольны одновременно боязни потерять депозит и желанию получить ещё. А значит адекватно оценить обстановку и извлечь из текущей ситуации как можно больше прибыли смогут только игроки, способные сохранять голову холодной, управляя своими эмоциями.

Техника Вайкоффа

Данная методика построена на исследовании поведения цены, значимых событиях тренда и моментами концентрации и децентрализации. Вайкофф вывел список закономерностей, которые в комбинации с циклами способны определить расположение стоимости в достаточно обширном ценовом периоде.

Основные положения теории таковы:

  • Для игры на бирже используются откладываемые сделки;
  • Важно применять Stop-Loss;
  • Необходим грамотный пирамидинг;
  • Максимально снижайте потери;
  • Для работы оптимальны малые таймфреймы;
  • Тщательно продумывайте каждую открываемую сделку;
  • Важна не только работа, но и углубление знаний о рынке.

Главная аксиома, диктуемая методом Вайкоффа – биржа, равно как и те или иные активы в отдельности, никогда не создают одних и тех же сочетаний дважды. Развитие тренда происходит путём многообразия похожих, но не повторяющихся моделей поведения стоимости, которые развиваются индивидуально во множестве вариаций. И с каждым новым событием график стоимости, как правило, старается ввести инвесторов и трейдеров во всё большее заблуждение, чтобы после поймать на ошибке.

Теория мистера Вайкофф допускает:

  • Трёхступенчатую классификацию тренда: восходящий, нисходящий, флэт;
  • Три вида таймфреймов: кратковременные, средние и долговременные;
  • Значительную вариативность тренда на том или ином временном интервале.

Практическое применение системы

Вайкофф выделяет две комбинации сигналов, оптимальных для входа в ордер. Сделка покупки открывается после падения цены при соблюдении следующих условий:

  • Достигнут нижний экстремум;
  • Значение объёма прямо пропорционально типу тенденции;
  • Близкое расположение к уровню поддержки;
  • Рынок активируется при восходящих колебаниях, стараясь ликвидировать нисходящие;
  • Зарегистрирован пробой уровня противодействия;
  • Возрастают поддержка и нижние экстремумы дня;
  • Пики и верхние экстремумы дня носят восходящий характер;
  • Присутствует боковое колебание;
  • Потенциальная прибыль относится к расходам как три к одному.

Сделка продажи открывается после, соответственно, восходящего изменения стоимости:

  • Достигнут пик восхождения;
  • Значение объёма обратно пропорционально типу тренда;
  • Малое расстояние от уровня противодействия;
  • Рынок поддерживает нисходящие колебания, стараясь ликвидировать восхождение;
  • Зарегистрировано пробитие вспомогательного уровня;
  • Поддержка и нижние экстремумы дня падают;
  • Пики и верхние экстремумы дня снижаются;
  • Присутствует боковое колебание;
  • Потенциальный доход относится к расходу как три к одному.

Техника Вайкоффа предписывает проверять приведённые выше параметры перед созданием ордера. Игнорирование какого-либо пункта при этом недопустимо, поскольку приведённые выше тесты составляют единую систему. Исключение хотя бы одного параметра из-за того, что он не замечен в текущей ситуации, может повлечь за собой многократное возрастание рисков и слив депозита. Но полноценное использование данной системы позволит:

  • Классифицировать действующий тренд для предсказания его будущих изменений;
  • Пользоваться наиболее полезными и эффективными инструментами, получая как можно больше дохода на основе теории относительности силы;
  • Выбрать актив, имеющий наиболее перспективные показатели для последующего движения к необходимым Вам экстремумам. Для прогнозирования последующих ценовых колебаний используются графики текущих и прошлых колебаний.

Фигурные индикаторы

Система Вайкоффа использует три вида графиков:

  1. Бары — восходящие или нисходящие вертикальные кривые;
  2. Графики фигур, используемые в стратегии «Крестики-Нолики»;
  3. Вспомогательный график волн.

Каждый из этих индикаторов Forex даёт уникальные данные, дополняя другие. Побарный анализ предоставляет информацию об ориентации тенденции, точках входа и выхода для ордеров, примерное значение стоимости, координаты положения Stop-Loss, результатах аналитики стоимости и объёмов.

Фигурные индикаторы позволяют определить количество пунктов, которое пройдёт график стоимости. Они влияют на доход, не позволяя покинуть сделку раньше, чем нужно.

Графики волн занимаются психологическими факторами торгов, анализируя действия игроков всех уровней при тех или иных событиях, а также реакцию на критические показатели.

Основные законы техники Вайкоффа

  1. Перенасыщение рынка определённым товаром провоцирует снижение его стоимости, поскольку необходимо сохранение баланса, а значит — привлечение средств для ликвидации лишних объёмов. А поскольку этих средств не хватает, держатели товара вынуждены требовать меньше, чтобы заинтересовать покупателей. Нехватка товара провоцирует обратную реакцию — повышенный спрос и рост показателей стоимости, поскольку игроки заинтересованы в приобретении товара и готовы покупать его за большую цену.
  2. Для провокации ценовых колебаний нужна определённая причина. Степень изменения при этом будет прямо пропорциональна серьёзности события, его спровоцировавшего. Максимальные колебания стоимости происходят, как правило, при выходе из зон концентрации или децентрализации показателя, зафиксированного там на длительный срок.
  3. Сила, приложенная для достижения той или иной цели, обязательно приводит к какому-либо результату. Если этого не произошло — что-то пошло не так, были нарушены те или иные правила, или закономерности. Чтобы глубже понять это, можно задуматься о том, как смена объёма влияет на валютный курс? То есть, имея значительный объём средств, можно провоцировать удобную смену курса, добиваясь больших успехов в торговле.

Циклы Вайкоффа

Система Вайкоффа подразумевает четыре составляющие цикла:

  1. Концентрация. Старт каждого цикла характеризуется возникновением фазы накопления, которая задаёт диапазон на весь цикл торгов. По прошествии последней кульминации продаж биржа напоминает сжатую пружину, в которой концентрируется энергия. И чем дольше продлится этот период цикла, сковывая стоимость в узком коридоре — тем мощнее будет высвобождающий импульс, и, соответственно, сильнее будет последующее колебание цены. Нередка картина, когда вспомогательный уровень пробивается на малых объёмах торговли, провоцируя срабатывание Stop-Loss, который выбрасывает из игры многих инвесторов. После этого крупные игроки вызывают восходящее движение стоимости, заставляя её превышать уровень сопротивления. Это называют охотой за стопами.
  2. Разметка. Второй наступает фаза разметки, являющаяся сменой тренда. Это изменение вызывает преодоление ценой текущих пределов в стремлении к новым экстремумам. При таком положении рынка рекомендуется строго следовать тенденции, находя точки входа через зоны отката. Оптимальным будет вход в покупку либо присоединение к уже созданным ордерам. Эта фаза почти всегда характеризуется восхождением объёмов и закреплением новых показателей локального минимума и максимума. Концентрирование средств закончилось вместе с прошлой фазой, задавая направление тенденции цикла.
  3. Децентрализация (распределение). Рост стоимости заканчивается тогда, когда достигается определённый порог, максимум для данного цикла, и гаснет заданный окончанием первой фазы импульс. Таким образом происходит вторая проверка верхнего экстремума. Провальная попытка повышения покупателями пиков сигнализирует о начале третьей фазы цикла — распределения имеющихся средств. Эта фаза схожа с первой, наиболее сообразительные игроки закрывают открытые сделки, стараясь мягко закрепить достигнутые результаты и полученный доход. Резкое закрытие ордеров при этом исключено, поскольку может спровоцировать дисбаланс спроса и предложения. И, чтобы этого не произошло, участники покрупнее начинают «игру в имитацию», провоцируя ценовые колебания в пределах существующего диапазона торгов. Эта постоянная смена ценовых показателей привлекает новых трейдеров, создавая на горизонте иллюзию восхождения стоимости. Но на деле же, продав всё, что было приобретено в предыдущей фазе, крупные игроки рынка готовятся к предстоящим продажам и децентрализуют имеющиеся средства.
  4. Падение цены.Завершающей фазой цикла по Вайкоффу является спад ценовых показателей. Этот этап характеризуется обилием приказов предложения и практически непрерывающимся нисхождением стоимости. Задача грамотного трейдера здесь — внимательно наблюдать за результатами анализа биржи, ожидая фазы концентрации, которая запустит новый цикл.

Движение цены существует в рамках двух рыночных циклов : в консолидации (во флете, в балансе) и в тренде (в дисбалансе). В консолидации формируется объём за какой-то определённый период времени. После наторговки объёма, при возникновении дисбаланса между спросом и предложением, рынок расторговывается либо вниз, либо вверх.

Вне зависимости от выбранного временного интервала принцип движения цены остаётся неизменным — он движется от баланса к балансу, от одного уровня наторговки объёма к другому.

На рынке существует несколько фаз развития ценового движения :
1) флет — боковое движение — зона накопления актива (аккумуляция);
2) фаза, в которой спрос превышает предложение — это тренд вверх;
3) флет — боковое движение — зона распределения актива (дистрибъюция);
4) фаза, в которой предложение превышает спрос — тренд вниз.

Многие трейдеры знакомы с принципами движения цены от объёма к объёму, но только единицы рассматривали более детально, что же происходит внутри той или иной наторговки объёма. И сегодня мы как раз поговорим о том, как развивается одна из фаз рынка, а именно, наторговка объёма, которая представляет собой зону накопления актива или, другими словами, зону аккумуляции (accumulation), на основе одного из методов анализа объёма и спреда, названному по фамилии его создателя — Ричарда Вайкоффа.

Данный рисунок представляет собой схему развития событий внутри торгового диапазона, а также даёт возможность предполагать диапазон дальнейшего трендового движения, когда спрос превысит предложение. Сначала определимся с терминологией, а затем рассмотрим каждую из фаз развития внутри наторговки объёма в отдельности.
Итак, на схеме накопления актива (аккумуляции) вы видите (см. рис. 1):

Фазы накопления актива с A до E — это идеальная модель развития торгового флета или наторговки;

Линии А и B — линии, обозначающие поддержку торгового флета;
линии C и D — линии, обозначающие сопротивление торгового флета;

Пункт 1 — PS — Preliminary Support – Предварительная поддержка — это зона, где существенные покупки начинают оказывать поддержку рынку после длительного движения вниз. Объём и спред (диапазон бара от максимума до минимума) увеличиваются и дают сигнал о том, что движение вниз может быть уже подходит к концу.

Пункт 2 — SC — Selling Climax – Кульминация продаж — бар, на котором обычно происходит кульминация давления продавцов. Это бар с самым широким спредом, по сравнению с предыдущими и с крайне-высоким объёмом и обозначает, что в данной ценовой зоне панические продажи толпы поглощаются крупными профессиональными игроками в ценовом диапазоне у самого минимума рынка;

Пункт 3 — AR — Automatic Rally – Автоматическое ралли — волна покупок теперь может легко толкнуть цену вверх из-за того, что давление продаж более или менее истощено. Эта волна вверх ещё подогревается фиксацией шортов. Максимум этого ралли помогает определить один из уровней сопротивления на верхней границе торгового диапазона;

Пункты 4, 7 — ST — Secondary Test(s) – Вторичный тест(ы) — профессиональные игроки делают вторичный тест зоны Кульминации продаж (SC), для того, чтобы протестировать баланс спроса и предложения на этих уровнях цен. Если дно подтверждается, то существенное предложение не должно вновь возникать, объём и спред должны существенно уменьшиться при подходе к зоне поддержки, созданной Кульминацией продаж;

Пункт 6 — Creek – Второстепенное сопротивление — аналог волнообразной линии сопротивления, проведённой вблизи пиков ралли внутри самого торгового флета. Это второстепенный уровень сопротивления, который должн быть пробит перед тем, как рынок сможет дальше продолжить своё движение вверх;

Пункт 8 — Springs or Shakeouts – Спринги или Шейкауты — обычно появляются в конце торгового флета и позволяют доминирующей стороне на рынке сделать окончательный тест наличия предложения перед началом направленного движения вверх. Если объём предложения очень низкий, при пробое поддержки, это даёт подтверждение того, что путь для длительного движения вверх свободен. Массивное предложение обычно приводит к продолжению падения. Средний объём тут может означать, что за ним последуют еще тесты поддержки и тут надо действовать с осторожностью. Спринг или Шейкаут еще служит для того, чтобы заманить слабых игроков и поглотить их ликвидность по более низким ценам;

Jump across the Creek (JAC) – Пробой сопротивления ввиде волнообразной линии. Данное действие рынка является признаком силы (SOS), если пробой сделан на хорошем спреде и объёме;

Пункты 11, 13 — SOS — Sign of Strength – Признак силы — движение вверх на хорошем повышающемся спреде и объёме;

Пункты 12, 14 — Back up to Last Point of Support (LPS) — Откат к поддержке, которая была сопротивлением, на понижающемся спреде и объёме после признаков силы. Это хорошее место для входа в позицию лонг или для добавления к уже имеющейся позиции.

После рассмотрения основной терминологии, хотела бы упомянуть, что анализ логики движения цены основывается на трёх фундаментальных законах :
1) Законе Спроса и Предложения
2) Законе Причины и Следствия
3) Законе Усилие против Результата.

Закон Спроса и Предложения гласит о том, что, если спрос превышает предложение, то цена будет двигаться вверх, и наоборот.

Закон Причины и Следствия говорит о том, что для того, чтобы было следствие, сначала должна возникнуть причина. Это означает, что наторговка объёма во флете будет причиной последующего выхода из торгового диапазона или из баланса в дисбаланс. Тренд же или дисбаланc — это будет уже следствием наторговки внутри флета.

Закон Усилие против Результата помогает оценить относительное доминирование спроса и предложения, посредством дивиргенций. Другими словами данный закон помогает определять дисгармонию между ценой и объемом, при оценке относительной силы, соответствующего прогресса в движении цены и проторгованного объёма.

Все вышеперечисленные законы помогают оценить соотношение сил внутри консолидации для того, чтобы войти в позицию ещё до выхода цены за пределы диапазона. Именно во флете происходит накопление или распределение актива в подготовке к предстоящему движению, иными словами аккумуляция и дистрибъюция являются причинами последующего тренда. Так как во флете идёт наторговка причины движения, то они представляют собой места, в которых возникают торговые возможности с потенциально благоприятными параметрами риска к прибыли, но для того, чтобы быть успешными в торговле во флете, мы должны правильно предполагать направление и амплитуду направленного движения. И как раз в схеме 1 (см. рис. 1) предложена одна из моделей накопления актива, по которой мы можем оценить торговый флет.

Через анализ цены, объёма и определённых принципов в разных фазах развития флета, трейдер может сделать предположения, что доминирует — спрос или предложение, то есть через анализ именно фаз торгового флета можно различать, что идёт аккумуляция или дистрибъюция. В данной публикации мы будем делать упор на анализе формаций на баровом графике и начнём с накопления актива, с аккумуляции.

Фаза А (см. рис. 1).
В этой фазе, предложение доминировало, и, наконец-то, появляются признаки его истощения, это видно через появление Предварительной Поддержки (Preliminary Support — PS — пункт 1) и Кульминации продаж (Selling Climax — SC — пункт 2). Бар с широким спредом и высоким объёмом называется Кульминацией продаж, и говорит о том, что панические продажи толпы были абсорбированы Умными Деньгами. Когда Автоматическое ралли (AR — пункт 3) истощается, то следует Вторичный тест (Secondary test – ST — пункт 4) бара Кульминации продаж. Обычно этот Вторичный тест происходит на меньшем объёме, в сравнении с объёмом в баре Кульминации продаж, то есть этот бар возникает на более узком спреде и пониженном объёме. В начальной стадии флета, минимум бара Кульминации продаж (SC) и/или Вторичного теста (ST), а также максимум бара Aвтоматического ралли (AR) устанавливают границы торгового диапазона.
Можно начертить горизонтальную линию, чтобы она привлекала наше внимание на поведение рынка на этих и/или около этих уровней цен.

Также возможно, что фаза А может закончится без значительного спреда и объёма, однако лучше, чтобы большой спред и объем присутствовал, потому что, чем сильнее распродажи, тем большее количество активов продавцов выходит с рынка, таким образом, в последствии очищая путь для более ярко выраженного и устойчивого тренда вверх.

Итак, фаза А представляет собой зону остановки предыдущего движения вниз.

Фаза B (см. рис. 1).
В фазе B, спрос и предложение находятся в балансе и на рынке отсутствует какой-то определённый тренд. Предположения о дальнейшем направлении рынка на этом этапе очень противоречивы и трудноуловимы, однако, и в этой фазе можно найти несколько полезных концепций.

В начальной стадии фазы B ценовые колебания склонны быть довольно широкими, объём обычно повышенный и вводящий в заблуждение. С развитием торгового диапазона предложение становится слабее, а спрос — сильнее, так как Профессиональные Деньги аккумулируют продажи. Чем ближе к концу флета или к началу выхода из торгового диапазона, тем меньше объем. Линии поддержек и сопротивлений, отмеченные горизонтальными линиями А, B, C и D в схеме 1 (см. рис. 1), обычно сдерживают движение цены в фазе B и помогают идентифицировать процесс тестов (в пунктах 5, 6, 7 и др.), который будет повторяться и в фазе C. Пробои или отсутствие пробоев этих зон поддержек и/или сопротивлений в дальнейшем позволят нам оценивать количество и качество спроса и предложения.

Фаза C (см. рис. выше).
В фазе C актив проходит через процесс тестов. Цена может начать пробои торгового диапазона вверх, устанавливая более высокие вершины или же она может пробивать поддержку внизу, образовывая спринги или шейкауты. Именно появление шейкаута или спринга предпочтительно, потому что он очищает рынок от оставшегося предложения и создаёт ошибочное представление об основном направлении движения. На рисунке выше у нас как раз показан пример такого шейкаута в пункте 8.

До процесса тестов, трейдер не может быть уверенным в том, что в торговом диапазоне происходит аккумуляция (накопление актива), он должен ждать и не входить в позицию, пока не появятся достаточные доказательства того, что тренд вверх вот-вот начнётся. Если трейдер был достаточно терпелив и пристально наблюдал за развивающимся торговым диапазоном, то наступит такой момент, когда он будет достаточно уверен в потенциальном движении вверх. В этой фазе предложение окончательно истощается и возникают условия для входа в позицию лонг с положительным соотношением риска к прибыли.

Шейкаут в пункте 8 (см. рис. 1) представляет собой место для входа в позицию лонг. Вторичный тест в пункте 10 (см. рис. 1) — более консервативный вход, потому что этот откат на низком объёме и стоп на уровне пункта 8 даёт более существенные доказательства силы рынка и большую уверенность в положительном исходе сделки. Последующие признаки силы (от пункта 10 до 11) дадут возможность цене войти в фазу D.

Фаза D (см. рис. 1).
Если трейдер правильно оценил ситуацию и вошёл вовремя в лонг, то дальше следует постоянное доминирование спроса над предложением и подтверждается это признаками силы (SOS — Sign of Strength — в примере, от пункта 12 до 13), иными словами идёт повышение цены в барах с широким спредом на повышенном объёме, после чего следуют откаты или реакции (LPS – Last point of Support — в примере, от пункта 11 до 12 и от 13 до 14) на более узких спредах и пониженном объёме. Если актив ведёт себя так, как описано выше, то у трейдера появляется возможность добавить к уже существующей позиции.
Если же признаки силы не появляются, то следует воздерживаться от добавлений к уже открытой позиции и искать место для закрытия первой позиции, так как нет признаков того, что движение вверх началось.

В данной фазе целью трейдера является открытие позиции или добавление к уже имеющейся позиции, потому что актив готовится покинуть торговый диапазон. На этом этапе аккумуляция уже произошла и имеет хороший потенциал хода.

Итак, трейдер ждёт этой фазы, чтобы войти в позицию или добавить к уже имеющейся, для того, чтобы увеличить вероятность положительного исхода сделки и максимизировать использование торгового капитала. На рис. 1, такая вероятность появляется в пункте 12 во время отката к поддержке после пробоя второстепенного сопротивления (в терминах Вайкоффа это называется Вacking up to the edge of the creek после JAC). Еще одна возможность появляется в пункте 14, в более важном месте пробоя сопротивления.

В фазе D зарождается движение вверх, потому что Профессиональные Деньги после накопления актива начинают поддерживать движение цены вверх. Именно в этой фазе возникают лучшие возможности добавить к уже открытой позиции лонг, перед тем, как цена покинет зону консолидации.

Фаза E (см. рис. 1).
В фазе Е, актив покидает торговый диапазон и цену контролирует спрос. Откатов почти нет, даже если они и есть, то они краткосрочны. Так как у нас открыта позиция, то наша задача в этой фазе вести позицию и наблюдать за развитием тренда вверх. В каждой из точек 8, 10, 12 и 14 (см. рис. 1) мы можем входить в позицию лонг, оценивая риск к прибыли перед входом.

Для примера рассмотрим график фьючерса на золото.

Видно, что на рынке доминировали продажи, пока не появились два бара с широким спредом на крайне-высоком объёме (Кульминация продаж — SC), которые говорят нам о том, что панические продажи толпы поглощаются Умными деньгами. После Кульминации продаж следует Автоматическое ралли (AR), максимум этого ралли отмечается горизонтальной линией, потому что этот максимум устанавливает верхнюю границу потенциального торгового диапазона. Далее следует Вторичный тест (SТ), после чего рынок начинает дрейфовать вверх, где на сопротивлении образуются несколько аптрастов (аналог спрингов (или шейкаутов), только при пробое сопротивления), потом цена начинает спускаться вниз, входит в зону Вторичного теста и не может двигаться дальше вниз, так как отсутствует давление продавцов. Затем цена пробивает верхнюю границу консолидации на признаках силы и начинает движение вверх, после происходит откат к поддержке (LPS) (поддержка было сопротивлением, а при пробое превратилось в поддержку) и это хорошее место для входа в позицию лонг (если она не была открыта ранее) или для добавления к уже имеющейся позиции.

Опять же надо помнить, что схема 1 на рисунке №1 показывает идеальную модель развития торгового флета, объясняющую процесс накопления актива. Существует великое множество различных вариантов развития аккумуляции (один из которых был рассмотрен в примере с фьючерсом на золото). Появление такого Вайкоффского принципа, как Кульминация продаж (SC) не подтверждает, что аккумуляция происходит в торговом диапазоне, а усиливает вероятность возникновения аккумуляции. Однако, это может быть и аккумуляцией, и дистрибъюцией и ни тем, ни другим. Использование принципов Вайкоффа и фаз развития торгового диапазона помогают трейдеру оценить разные торговые флеты и помогают понять, что доминирует на рынке — спрос или предложение, а также помогает определить, когда актив готов к пробою консолидации.

Мы рассмотрели наторговку объёма, которая представляла собой накопление актива, а сейчас поговорим о наторговке объёма, когда во флете происходит распределение актива перед трендовым движением вниз или, другими словами, рассмотрим зону дистрибъюции (distribution), на основе метода Ричарда Вайкоффа (см. рис. 2 и 3).

Фазы накопления актива с A до E — это идеальная модель развития торгового флета или наторговки;

Пункт 1 — PSY — Preliminary Supply – Предварительное предложение — это зона, где существенные продажи начинают оказывать сопротивление рынку после длительного движения вверх. Объём и спред (диапазон бара от максимума до минимума) увеличиваются и дают сигнал о том, что движение вверх может быть уже подходит к концу;

Пункт 2 — BC — Buying Climax – Кульминация покупок — бар, на котором обычно происходит кульминация давления покупателей. Это бар с самым широким спредом, по сравнению с предыдущими и с крайне-высоким объёмом и обозначает, что сила покупок истощается и в данной ценовой зоне покупки толпы поглощаются крупными профессиональными игроками в ценовом диапазоне у самой вершины рынка;

Пункт 3 — AR — Automatic Reaction – Автоматическая реакция — Автоматическая реакция возникает после кульминации покупок. Волна продаж теперь может легко толкнуть цену вниз из-за того, что давление покупок более или менее истощено. Эта волна вниз ещё подогревается фиксацией лонгов. Минимум этой реакции помогает определить один из уровней поддержки на нижней границе торгового диапазона;

Пункты 4, 5, 7 — ST — Secondary Test(s) – Вторичный тест(ы) — профессиональные игроки делают вторичный тест зоны Кульминации покупок (BC), для того, чтобы протестировать баланс спроса и предложения на этих уровнях цен. Если вершина подтверждается, то существенный спрос не должен вновь возникать, объём и спред должны существенно уменьшиться при подходе к зоне сопротивления, созданной Кульминацией покупок;

Пункт 6 — Ice – Лёд — Второстепенная поддержка — аналог волнообразной линии поддержки, проведённой по минимумам реакции внутри самого торгового флета. Это второстепенный уровень поддержки, который должен быть пробит перед тем, как рынок сможет дальше продолжить своё движение вниз;

Пункты 9-10 и 13-14 (схема # 3) — SOW — Sign of Weakness – Признак слабости — движение вниз на хорошем повышающемся спреде и объёме. В пункте 10 обычно будет повышенный объём и спред, по сравнению с ралли в пункте 9. Предложение показывает своё доминирование. Первое падение цены на Лёд поддерживается и пробоя не происходит, после чего цена отскакивает и с трудом пытается идти вверх;

Пункты 11, 13 (схема # 2) и 15, 17 (схема # 3) — Last Point of Supply (LPSY) — Откат к сопротивлению, которое было поддержкой, на понижающемся спреде и объёме после признаков слабости;
Схема # 2 пункт 11
После теста поддержки (Льда) попытки незначительного ралли на признаках слабости (на узком спреде), показывают трейдеру, насколько тяжело рынок идёт вверх. Объём может быть либо низким, что означает отсутствие спроса, либо высоким, что показывает существенное предложение. В этих местах происходят последние волны распределения перед началом трендового движения вниз.
Схема # 3 пункт 13
После пробоя поддержки (Льда), происходит ралли к сопротивлению (которое было поддержкой) на понижающемся спреде и низком объёме. Тут происходит еще одна, последняя волна распределения.

Это хорошие места для входа в позицию шорт или для добавления к уже имеющейся позиции.

Пункт 11 (Схема # 3) — Upthrust after distribution (UTAD) – Аптраст после распределения
1) Аналогичен спрингу или шейкауту в накоплении (аккумуляции), обычно появляется в конце торгового флета, позволяет рынку и доминирующей стороне на рынке сделать окончательный тест наличия спроса перед началом движения вниз. Если, при пробое сопротивления, объем спроса очень низкий, то это даёт подтверждение того, что путь для продолжительного движения вниз свободен;

2) Если пробой вверх происходит на низком объёме без особого энтузиазма покупателей, или, если пробой происходит на высоком объёме с возвращением цены в середину диапазона, то это признак дистрибъюции, а не аккумуляции в торговом диапазоне.

3) Появление спроса обычно приводит к продолжению тренда вверх. Средний объём тут может означать, что за ним последуют еще тесты сопротивления и тут надо действовать с осторожностью. Аптраст еще служат для того, чтобы заманить слабых игроков и поглотить их ликвидность по более высоким ценам.

Как уже говорилось, существует две модели дистрибъюции по методу Вайкоффа. Опять же данные модели представляют собой только два варианта из множества возможных паттернов дистрибъюции в торговом диапазоне, но они знакомят нас с важными принципами Вайкоффа, которые часто можно наблюдать в зонах дистрибъюции. Многое из анализа распределения в торговом диапазоне будет зеркальным отражением тех принципов, о которых мы говорили при аккумуляции. Допустим, сила пробоя сопротивления (JOC — Jump Over Creek) будет заменяться силой падения под лёд — пробоем поддержки (Falling Through the Ice).
Мы не будем повторять всё, что было сказано при разборе аккумуляции, а сделаем упор на те зоны, где возникают различия, и на тех местах, где надо ещё раз акцентировать какие-то дополнительные ньюансы. Также надо запомнить, что дистрибъюция обычно происходит за более короткое время, чем аккумуляция. Итак, рассмотрим процесс распределения актива по фазам.

Фаза А (см. рис. 2 и 3).
В этой фазе, спрос доминировал, и, наконец-то, появляются первые важные доказательства того, что спрос истощается и происходит это в пункте 1, где возникает Предварительное предложение (PSY — Prelimenary Supply) и в пункте 2, где возникает Кульминация покупок (BC — Buying Climax) на схеме # 2 и # 3. Очень часто это происходит на широком спреде и на высоком объёме. Далее за этим следует Автоматическая реакция (AR — Automatic reaction), а затем Вторичный тест (SC — Secondary Test) бара Кульминации покупок (BC). Обычно этот Вторичный тест происходит на более низком объёме, по сравнению с объёмом в баре Кульминации продаж, то есть этот бар возникает на более узком спреде и пониженном объёме. Это зеркальное отражение фазы А в аккумуляции. Также как и в случае аккумуляции, фаза А в дистрибъюции может закончится и без кульминационной активности, просто доказательством истощения спроса будет уменьшение спреда и объёма. Итак, в этой фазе трейдер будет видеть остановку тренда вверх и это может произойти, как при наличии кульминационной активности, так и при её отсутствии.

Фаза B (см. рис. 2 и 3).
Все пункты в этой фазе эдентичны пунктам, которые были в фазе B при аккумуляции, за исключением того, что баланс между спросом и предложением начинает смещатся в сторону предложения, а не спроса.

Фаза C (см. рис. 2 и 3).
Фаза C начинается с появления признаков слабости (SOW), показанных в пункте 10 на схеме #2 (см. рис. 2). Эти признаки слабости обычно возникают на существенно повышенном спреде и объёме при движении вниз. Также эти признаки слабости могут пробивать поддержку, образованную в фазу B. Ещё они могут пробивать, а могут и не пробивать Лёд — аналог волнообразной линии поддержки, проведённой по минимумам реакции внутри самого торгового флета. Однако, ралли обратно к пункту 11 (к LPSY — Last point of supply — см. рис. 1), обычно неубедительны и происходят на более узком спреде и/или объёме.

Пункт 11, в обеих схемах дистрибъюции, даёт нам последнюю возможность покрыть лонги, которые были открыты до этого и предлагает первую возможность инициировать позицию шорт. Хотя лучшее место было бы на ралли при ре-тесте пункта 11, потому что этот ре-тест может нам дать больше доказательств (более узкий спред и более низкий объём) и/или более короткий стоп.

Если мы посмотрим на схему # 3 (см. рис. 3), в фазе C может возникнуть ярко выраженное движение вверх, пробивающее вершины торгового диапазона. Это показано в пункте 11, ввиде Аптраста после дистрибъюции (UTAD). Также как и шейкаут, о котором мы говорили при аккумуляции, это движение создаёт ложное представление о направлении рынка, а также позволяет Умным деньгам использовать ликвидность слабых игроков для захода в шорт. Актив перетекает из рук слабых трейдеров в руки сильных, как раз перед началом движения вниз. Выход цены на новый максимум на повышенном объёме и на относительно узком спреде, и возврат на уровень закрытия предыдущих баров, указывает на отсутствие спроса и подтверждает то, что пробой вверх не является признаком аккумуляции, а наоборот, что это формация дистрибъюции.

Фаза D (см. рис. 2 и 3).
Фаза D возникает после тестов в фазе C и показывает трейдеру последнее усилие спроса. В этой фазе доказательство того, что предложение доминирует повышается при пробое поддержки (проломе Льда) или с помощью последующих признаков слабости в торговом диапазоне после Аптраста.

В фазе D, трейдер получает больше доказательств о предстоящем направлении движения рынка, а также у него появляется возможность открыть первую позицию шорт или добавить к уже имеющейся. Лучшие возможности возникают в пунктах 13, 15, и 17, указанных на схемах # 2 и # 3. Эти ралли представляют собой лучшие места для открытия позиций шорт (LPSY — Last point of supply) перед началом движения вниз. Усреднение позиций открытых в фазы C и D так, как описано выше, даёт возможность защитить капитал и максимизировать прибыль. Важно также помнить, что усреднять позицию можно только тогда, когда первая позиция уже в прибыли.

Фаза E (см. рис. 2 и 3).
В фазе E актив покидает торговый диапазон и инициатива принадлежит предложению. Отскоков почти нет, даже если они и есть, то они краткосрочны. Так как у нас открыта позиция, то наша задача в этой фазе вести позицию и наблюдать за развитием тренда вниз.

Для примера возьмём краткосрочный таймфрейм — 5 минутный график фьючерса серебра.

График фьючерса на серебро

Видно, что на рынке доминировали покупки, пока не появились два бара с широким спредом на крайне-высоком объёме (Кульминация покупок — BC), которые говорят нам о том, что покупки толпы поглощаются Умными деньгами. Минимум одного из баров Кульминации покупок отмечается горизонтальной линией, потому что этот минимум устанавливает нижнюю границу потенциального торгового диапазона. Далее следует Аптраст на повышенном объёме, обозначающий то, что покупки поглощаются при движении вверх, после чего цена начинает торговаться в узком флете. Затем появляется Вторичный тест вершины бара Кульминации покупок и Аптраста. Обратите внимание на закрытие бара Вторичного теста, которое произошло на самом минимуме бара, что подтверждает отсутствие давления покупателей и присутствие давления продавцов. Затем появляются признаки слабости, на графике видно движение вниз на широком спреде и на повышенном объёме, а затем цена повышается на снижающемся объёме и сужающемся спреде.
Далее цена пробивает нижнюю границу консолидации на признаках слабости и начинается движение вниз, после которого происходит откат к сопротивлению (LPSY) (поддержка при пробое превратилась в сопротивление) и это хорошее место для входа в позицию шорт (если она не была открыта ранее) или для добавления к уже имеющейся позиции. Также на графике видны объёмы каждой из волн вверх и вниз, которые визуально помогают оценить силу покупателей и продавцов в каждом из свингов.
Опять же надо помнить, что схемы # 2 и # 3 (см. рис. 2 и 3) показывают идеальные модели развития торгового флета, объясняющие процесс распределения актива. Существует великое множество различных вариантов развития распределения (один из которых был рассмотрен в примере графика на фьючерс серебра). Появление такого Вайкоффского принципа, как Кульминация покупок (BC) не подтверждает, что дистрибъюция происходит в торговом диапазоне, а усиливает вероятность возникновения распределения. Однако, это может быть и дистрибъюцией, и аккумуляцией и ни тем, ни другим. Использование принципов Вайкоффа и фаз развития торгового диапазона помогают трейдеру оценить разные торговые флеты и помогают понять, что доминирует на рынке — спрос или предложение, а также помогает определить, когда актив готов к пробою консолидации.

Метод ВСА

(Volume Spread Analysis) показывает то, что делают, так называемые, Умные Деньги и даёт более глубокое понимание рынка. Данный метод базируется на оригинальном курсе Ричарда Вайкоффа. Он был создан и модифицирован Томом Вильямсом (бывшим синдикатным трейдером, сейчас он назывался бы трейдером хедж-фонда, закончившим свою карьеру в 40 лет, мультимиллионером, автором таких книг, как «Неописанные тайны, двигающие рынок акций» и «Хозяева рынков», владелецем компании Трейдгайдер).

Как же может ВСА определить движение рынка ?
Объём — это активность рынка. Мы заинтересованы в объёме, потому что он говорит нам о консенсусе мнений среди Умных денег, спред бара, другими словами его диапазон сверху до низа, и закрытие по отношению к барам, которые появились ранее, подтверждают наш вход и дают нам возможность брать высоковероятностные сетапы.

Основы метода ВСА.
Многие трейдеры знают, что цены в прошлом не являются причиной движения цен в будущем. За движением цены всегда скрываются профессиональные деньги, то есть причиной движения цены является активность, так называемых, Умных денег, которая заключается либо в продажах, либо в покупках. И эту активность можно увидеть только через анализ объёма на графиках и делать это лучше на разных таймфреймах. По приблизительным подсчётам, около 85-90% объёма на рынках принадлежит крупным фондам (например таким, как фонд Джорджа Сороса), институционным банкам (таким как, Голдман Сакс) и профессиональным торговым синдикатам, которые безимянны, но подобны тому, в котором работал когда-то Том Вильямс. Объём сам по себе не показывает полной картины рынка, поэтому мы анализируем не только его, но и спред, либо диапазон баров и их закрытия.

Чтобы определить, что именно делают Умные деньги, надо обращать внимание на крайне-высокий объём и на крайне-низкий объём. Когда вы видите такой объём в правильном месте в контексте с фоном рынка, тогда он и является сигналом от Умных денег об их истинных намерениях.

Известный экономист Адам Смит несколько сотен лет назад предположил, что, когда предложение превышает спрос, цены снижаются, и наоборот. Любой рынок движется по закону спроса и предложения, а также отсутствия спроса и отсутствия предложения. Взаимодействие спроса и предложения, их дисбаланс вызывает активность, благодаря которой функционирует любой рынок. И как говорилось ранее мерой этой активности, доступной для нашего обозрения, является объём. Объём дает информацию об активности рыночных игроков на каждом отдельном баре. Если объём торгов большой, то мы можем быть уверены в том, что в данном баре на рынке оперировали Большие деньги. Если же объем маленький — то сделки совершались между мелкими трейдерами, а большие акулы отсутствовали.

Известный физик Исаак Ньютон в своих трех законах движения указал, что объект останется в движении, пока не встретиться с равной или большей силой. Эти два простых, но блистательных принципа выдержали испытание временем и непосредственно отвечают за движение цены на рынках, где мы торгуем, потому что, если рынок идет вверх на крайне-высоком объеме, а в результате появляются более низкие цены — ищите шорт. Почему шорт ? Да потому что усилия цены идти вверх не дают результата — более высоких цен.

Методика Вайкоффа, была первоисточником для создания другой методики анализа объёма и её название — VSA (далее ВСА) или, в переводе на русский, Анализ Спреда и Объёма (Volume Spread Analysis). ВСА уделяет пристальное внимание именно анализу объёма (анализируется активность в баре), спреда (диапазон ценового бара), а также закрытия (ценовой уровень, на котором произошло закрытие ценового бара). Закрытие бара (см. рис. 1) является самым главным из всех трёх критериев анализа.

Закрытие может произойти либо в нижней половине спреда, либо в верхней, либо посередине и в зависимости от этого бары классифицируются следующим образом :

VSA-трейдинг, в чем заключается и как применять

VSA-трейдинг основывается на анализе денежных объемов, которыми торговали на заданном отрезке времени и разницей между наименьшим и наибольшим значением цены свечи. Аббревиатура VSA означает Volume Spread Analysus – анализ спреда и объема. Этот анализ начал применяться на фондовых рынках еще в 20 веке, один из создателей этого анализа – Ричард Вайкофф, после него развивать эту модель стал Том Вильямс, он и довел ее до конца.

VSA заключается в просмотре графика и выявления активности крупных игроков рынка, эти игроки хорошо информированы в части движения валюты и в состоянии двигать рынком, т.к. располагают большими суммами.

Суть VSA-анализа

Поскольку крупные участники рынка располагают слишком большими суммами – иногда это не один десяток миллионов, то сразу они не могут прибрести требуемый объем, т.к. на рынке в данный момент нет столько желающих продать и им нужно время, чтобы нарастить свои позиции. И в тот отрезок времени, когда такой игрок наращивает позицию, нужно войти в сделку.

Анализ делается по японским свечам, лучше проводить этот анализ, будучи опытным трейдером, т.к. новичку будет сложно разобраться в таких глубоких вещах. Многие ошибочно считают VSA-трейдинг торговой системой, но это не так, и он не дает стопроцентной гарантии, что сигнал будет верным.

Применять VSA следует на таких рынках:

  • — Форекс.
  • — Фондовый рынок.
  • — Криптовалюта.
  • — Фьючерсы.

На рынке Форекс только не совсем будет удобно использовать этот анализ, т.к. в терминале MT4 показываются объемы в виде тиков, а более правильную информацию дадут только полные объемы. Но все равно этот метод успешно применяется на нем многими трейдерами.

VSA-анализ

В обычном техническом анализе говорится, что снижающиеся или растущие бары объемов – это медвежий и бычий сигнал соответственно, но это не совсем так.

Если бар растет, это часто значит, что объемы сделок растут и продавцы сопротивляются покупателям. Тренд встретил сопротивление и стал замедляться и рынок не может двигаться дальше. Если первая свеча больших размеров и объемы большие, то это хороший знак для движения тренда к прорыву. Если объемы небольшие, то более вероятен разворот.

Сигналы VSA — анализа

При торговле по этому методу есть такие сигналы:

  • — Ап-траст.
  • — Вытряхивание.
  • — Тест уровня.
  • — Остановка объема.

Сигнал ап-траст указывает на окончание покупок. После долгого роста свеча с самой длинной верхней тенью и телом закрывается на минимальном значении и для входа в продажу нужно подождать подтверждения – следующая свеча должна быть падающей.

Вытряхивание. Происходит, когда крупные игроки хотят убрать всех более мелких трейдеров и покупают их заявки, пока они недорогие и открывают тут же противоположные заявки, чтобы в сделки входило еще больше трейдеров.

Например. После растущего тренда появилась свеча с большой нижней тенью и телом, это означает, что от этой тени сработало много стоп-лоссов и трейдеры вышли с рынка. Поэтому стоп-лоссы лучше ставить подальше.

Тест уровня можно увидеть, когда на графике флэт, он происходит, когда крупные игроки или накапливают силы, или сбрасывают позицию. Они движут цену к уровням, иногда делая пробой, провоцируя трейдеров поменьше совершать сделки. Цена не пробьет никакой уровень, пока это не решит сделать крупный игрок.

Остановка объема происходит после того, как объемная свеча прекращает рост и делается меньше, что является сигналом к развороту. То есть был большой импульс, но ни к какому результату он не привел.

Анализ вертикальных объемов. Методы Вайкоффа и VSA

Понимание рынка и поиск выгодных сделок – цель любого трейдера. Анализ взаимосвязей движения цены и вертикальных объемов разительно увеличивает шансы достичь ее.

  • что такое вертикальный объем
  • правила анализа объема и цены
  • чем знаменит Ричард Вайкофф;
  • что такое метод Вайкоффа и метод VSA;
  • где находятся лучшие места для поиска выгодных сделок;
  • что такое спринг и аптраст
  • преимущества и недостатки торговых методов, основанных на анализе вертикальных объемов;

Начни пользоваться ATAS абсолютно бесплатно! Первые две недели использования платформы дают доступ к полному функционалу с ограничением истории в 7 дней.

Что такое вертикальный объем

Вертикальный объем volume – общее количество акций или контрактов, проторгованных за определенный период времени в натуральном или денежном выражении. Вертикальный объем обычно отображается в виде столбиковой гистограммы под графиком цены.

Объем – это активность. Анализируя активность трейдеров при различных изменениях цены, трейдер строит ожидания на последующее развитие событий.

Вертикальный объем – базовый индикатор. На рисунке 6 LTCUSD на Bitfinex с индикатором объема.

Элемент объема состоит из действий двух человек – продавца и покупателя. При движении цены выигрывает только одна половина участников. Вторая половина – теряет деньги, ощущает страх и недовольство собой.

Правила взаимодействия цены и объема

Как анализировать вертикальный объем?

Сам по себе вертикальный объем не несет информации, достаточной для принятии торговых решений. Вертикальный объем анализируется только во взаимодействии с поведением цены.

Вот общие правила взаимодействия цены и объема, сформулированные А. Элдером:

Правило 1.

Рост объема во время роста цены предсказывает еще более высокие цены. Соответственно, рост объема во время снижения цены предсказывает еще более низкие цены.

Пример. Посмотрим на 30-минутный график нефти WTI (фьючерс CLF9)

31 октября цена падает с 13:30 до 15:30. Это причиняет психологическую боль покупателям. Они начинают стремительно избавляться от лонгов, добавляя объем и толкая цену еще больше вниз.

Правило 2.

Огромный объем, более чем в два раза превышающий обычный, предупреждает о возможном изменении тренда.

Пример. На графике 8 – тот же рынок нефти. 14 ноября в 16:00 объем проторгованных контрактов равен 75002, что в 2,5 раза больше, чем в предыдущие периоды. Именно эта свеча сформировала пик дня.

Правило 3.

Растущая цена при объеме меньшем, чем на предыдущем пике, предсказывает завершение текущего роста. Соответственно, снижающаяся цена при объеме меньшем, чем на предыдущей впадине, предсказывает завершение текущего снижения.

На дневном графике на нефть WTI (CLF9) цена падает с 21 по 24 мая, объем увеличивается. Минимум 27 мая 65,80 сопровождался объемом 307619 контрактов, что ниже среднедневного объема в 2 раза. Это стало причиной краткосрочного отскока вверх. С 30 мая по 14 июня цена возобновила понижающий тренд, но объемы торгов снижаются. Это поведение цены и объема стало ранним предвестником роста в конце июня.

Чем знаменит Ричард Вайкофф

Ричард Вайкофф (Richard Wyckoff) – пионер анализа объема и цены. Он начал свою блистательную карьеру еще в 1888 году. Начав путь с должности посыльного, он за 40 лет заработал состояние, купил 9,5 акров земли на Лонг-Айленде и построил там особняк. Так Вайкофф стал соседом президента General Motors.

Вайкофф публиковал еженедельный бюллетень с торговыми рекомендациями. Число его подписчиков было самым большим среди частных лиц на Уолл-стрит.

Вайкофф также основал научно-популярный журнал “Magazine of Wall Street”, а еще – Институт Фондового рынка, где преподавал свой метод торговли, известный как “метод Вайкоффа”.

Вайкоффа интересовала логика движения цен и влияние крупных игроков. Его книги, изданные в начале 20 века, трейдеры до сих пор изучают как пособия по торговле:

  • “Библия Дейтрейдера”;
  • “Метод инвестирования и торговли акциями Ричарда Вайкоффа”

Что такое метод Вайкоффа

Анализ цены и объема торгов на ленте сделок – основа метода Вайкоффа. Ричард Вайкофф не применял четкие правила и технические индикаторы. Он анализировал графики, считывая с них динамику спроса и предложения.

Метод Ричарда Вайкоффа выявляет намерения крупных игроков на бирже. Вайкофф называл их “Композитный Оператор”. Трейдеры, применяющие метод Вайкоффа, отслеживают, как Композитный оператор наращивает крупную позицию на дне рынка (accumulation, накопление) и распродает ее на вершине (распределение, distribution).

Рыночный цикл по методу Вайкоффа представлен на рисунке

Метод Вайкоффа преподают и сейчас в Институте фондового рынка в Финиксе, Аризона. Последователи Вайкоффа расширяли и дорабатывали его метод, вносили в него новые понятия.

Один из экспертов метода Вайкоффа – Дэвид Вайс. Он написал книгу “Современная адаптация метода Вайкоффа”.

Рассмотрим рисунок, где Вайс анализирует различные комбинации из двух дневных баров даже без использования вертикальных объемов.

  1. Первый бар широкий, цена движется легко. Закрытие посередине бара сообщает, что появились покупатели. Диапазон второго бара уже, движение цены вниз затруднено. Закрытие второго бара чуть ниже первого, но выше Low и снова находится примерно посередине бара, значит покупатели присутствуют и здесь. Сила продавцов уменьшается.
  2. Широкий первый бар и закрытие на самом Low предупреждает трейдеров о господстве продавцов. Узкий диапазон второго дня вызывает сомнения дальнейшем снижении цены. Но закрытие ниже Low и закрытия первого дня подтверждает контроль продавцов.
  3. Первый день показывает слабость рынка и превосходство продавцов – широкий диапазон и закрытие на Low. Закрытие второго дня ниже закрытия и Low первого дня. Несмотря на небольшой диапазон, продавцы контролируют цену и можно ожидать дальнейшего снижения. Этот вариант более “медвежий”, чем первый и второй.
  4. Спред первого дня узкий, закрытие на Low – продавцы контролируют ситуацию. В течение второго дня цена сначала опускается ниже Low первого дня, но закрывается выше High. Перед нами классический “разворотный день” (“key reversal”). Продавцы перестали давить на цену, покупатели воспользовались ситуацией. На следующий день ждите повышение цены.

Логика чтения баров работает на любых таймфреймах. Вот пример баров № 3, 4 на 5-минутном графике фьючерса на нефть Brent BRZ8 Рис4

  1. Первый день показывает слабость рынка. На второй день цена делает попытку двинуться выше High первого дня, но не удерживается и закрывается на уровне Low. Можно подумать, что практически одинаковое закрытие этих двух дней создает зону поддержки. Но это не так. Неспособность цены подняться выше, закрытие на Low предупреждает о дальнейшей слабости и снижении цены.
  2. Закрытие широкого диапазона первого дня выше середины, что говорит о присутствии покупателей. Маленький диапазон второго дня говорит об отсутствии движения. Вайкофф называет такие дни “поворотной точкой” (“hinge”). Обратите внимание на следующий день, в который может произойти движение.
  3. Как и в предыдущем случае, закрытие широкого диапазона первого дня выше середины, что говорит о присутствии покупателей. Второй день открывается с большим гэпом от закрытия предыдущего дня и закрывается на Low. Несмотря на узкий диапазон бара, истинный диапазон движения от закрытия предыдущего дня до закрытия текущего дня очень широкий. Мы видим, что преимущество покупателей, которое они заработали в первый день, было “съедено” движением второго дня. Покупатели не в силах толкать цену вверх. Поэтому, скорее всего, на третий день дальнейшее снижение цены произойдет.
  4. Здесь ситуация, обратная предыдущему примеру. Во второй день цена открылась значительно выше закрытия предыдущего дня и двигалась выше. Истинный диапазон очень широкий. Несмотря на закрытие второго дня на Low, ситуация складывается в пользу продавцов. Учитывая истинный диапазон второго дня, закрытие перестает казаться слабым.
  5. Оба дня с узкими диапазонами и закрытиями около Low. Мы не видим широкого диапазона и резких скачков цены. Перед нами последовательное, уверенное, спокойное снижение, которое вероятно будет продолжаться и дальше.
  6. Средний диапазон и закрытие в середине первого дня говорит о присутствии покупателей. Во второй день цена повышается, но потом снова опускается и закрывается посередине, чуть выше закрытия предыдущего дня. Покупатели не взяли ситуацию под контроль, но и дальнейший напор продавцов остается под вопросом. Это самая неоднозначная из разобранных ситуаций.

    Пример баров № 2, 3, 4, 6, 10 на 5-минутном графике фьючерса на индекс ММВБ MXZ8

Где найти торговые сделки

Дэвид Вайс назвал этот рисунок “где я нахожу возможности для торговли”

Он писал: “вы можете зарабатывать на жизнь, торгуя “пружины” (spring) и “выпячивания” (upthrust)”.

Используем русскую транскрипцию – “спринг” и “аптраст”, чтобы не путаться в терминологии.

Что такое спринг и аптраст

  • Спринг – безуспешная попытка прорыва уровня поддержки, вслед за которой идёт разворот цены вверх. Спринг – неудавшийся прорыв вниз (false breakdown). Спринг может подтверждаться большим объемом, но это необязательно. Спринги появляются на любых временных периодах.
  • Аптраст – безуспешная попытка прорыва уровня сопротивления, вслед за которым идёт разворот цены вниз. Аптраст тоже называют неудавшимся прорывом (false breakout).

Как отдельные термины, spring и upthrust не встречаются в оригинальных работах Вайкоффа. Они сформулированы и введены в активное употребление его последователями позже.

Посмотрите видео на нашем канале

Основная идея спрингов и аптрастов:

  • вовлечение в убыточные позиции трейдеров, торгующих прорывы
  • активация слишком близких стоп-лоссов

Исходя из коварной природы спрингов/аптрастов, при попытке прорыва уровня поддержки/сопротивления на рынке реально отсутствует подлинный напор продавцов/покупателей. Поэтому цена возвращается назад.

Чтобы определить спринги и аптрасты, необходимо построить уровни поддержки и сопротивления. Это процесс немного творческий, ведь уровни строят по-разному – по телам свечей, но теням свечей, от 3 касаний, от 5 касаний. Каждый трейдер годами нарабатывает свое видение уровней.

Как построить важные уровни – смотрите на нашем канале

Пример. Перед нами дневной график евро-доллар E-mini E7Z8

Чтобы избежать субъективности и облегчить работу при построении уровней, используем индикатор Maximum Levels . Он четко показывает:

  • 11-12 ноября. Спринг или ложный прорыв уровня поддержки
  • 6 ноября. Аптраст, подтвержденный длинной тенью свечи.

Что такое Метод VSA

В 50-х годах 20 века молодой человек по имени Том Уильямс отправился из Англии в Беверли-Хиллз искать счастья. Ему повезло. Имея медицинский диплом, он получил работу по уходу за болезненным миллионером, который сколотил состояние, торгуя акциями в крупном синдикате.

Том попросил, чтобы его тоже научили торговать акциями. Тогда его взяли на работу в синдикат. Ему дали метровую линейку и показали, как чертить графики цены и вертикального объема. Такова была его первая обязанность.

Это сейчас такие программные комплексы, как ATAS, строят различные типы графиков цены и объема в считанные секунды, а раньше трейдеры вручную вели свои графики.

Том проявил себя хорошо, и тогда его отправили в Институт Фондового рынка изучать метод Вайкоффа. Именно там, день за днем, Тому открылась подлинная механика работы фондового рынка.

Постигнув премудрости анализа цены и объема, Том начал торговать на свой личный счет и вернулся в родную Англию богачом. Ему было немногим более 40 лет.

Продолжая торговать, Том занялся образовательной деятельностью. Его разработка – метод VSA.

Volume Spread Analysis – упрощенная версия метода Вайкоффа. В основе VSA:

  • объем бара
  • спред – разница между высшей и низшей точкой бара (high, low)
  • цена закрытия бара

Дело Тома Уильямса ныне продолжает Гэвин Холмс, его ученик, преемник и автор книги “Трейдинг в тени умных денег”.

Что такое поглощение

Одно из понятий в методологиях Вайкоффа и VSA – поглощение или absorption. Если рассматривать этот процесс с помощью платформы ATAS – рынок становится более понятным. Сделаем это.

Итак, Поглощение absorption покупателей – процесс преодоления закрытия длинных позиций и открытия новых коротких позиций. Сложное определение, в котором главное слово – “преодоление”. Покупатели успешно “пересиживают” время, когда одни трейдеры фиксируют прибыль по старым длинным позициям, а другие открывают новые короткие позиции на пиках цены.

Признаки:

  • Подъем линии поддержки;
  • Возрастание объема вверху зоны поглощения;
  • Отсутствие движения вниз;
  • Справа от зоны поглощения цены последовательно давят на линию сопротивления без откатов вниз;
  • Иногда к абсорбции приводит спринг;
  • Небольшим аптрастам во время поглощения не удаётся стать полноценными прорывами;

Поглощение покупателей чаще всего находится наверху у зоны сопротивления.

Поглощение absorption продавцов – процесс преодоления закрытия коротких позиций и появления новых длинных позиций. Зона поглощения продавцов обычно находится у линии поддержки. Ключевая особенность поглощения продавцов – повторяющаяся неспособность цен подняться выше. Поглощение продавцов чаще всего заканчивается пробоем вниз.

В большинстве случаем поглощения длятся несколько дней. Анализировать поглощения индикатора объема крайне сложно.

Перед нами дневной график нефти WTI (CLF9).

С 3 октября началось снижение цены. Несколько раз цена останавливалась и пыталась развернуться, но безуспешно. 11-15 октября, 18-19 октября, 23-28 октября, 13-18 ноября – зоны поглощения продавцов. Нервные продавцы фиксировали прибыль, смелые покупатели открывали длинные позиции. Эти действия были “переварены” рынком в ходе медвежьего движения цены.

Ситуация выглядит очень неоднозначной, особенно 23-28 октября и 13-18 ноября. Объемы покупок стабильные, закрытия баров последовательно растут наверх. В сложной ситуации кластерный вид баров, дельта и горизонтальный объем помогут понять, что происходит.

Кластеры баров на дневном графике лучше смотреть на большом экране, детализация слишком велика.

23 октября объем движется наверх, дельта положительная – признаки появления покупателей.

24 октября закрытие бара выше закрытия и максимального объема предыдущего дня, но объем и дельта меньше. Покупатели пытаются усилить напор.

25 октября несмотря на закрытие выше предыдущего дня, максимальный объем торгов происходит на уровне максимального объема торгов 24 октября – в этот момент стоит насторожиться и ждать следующего дня.

28 октября рынок приходит в равновесие и готов начать новое направленное движение – об этом говорит колоколообразная форма бара.

Закрытие 29 октября ниже закрытия и уровня максимального объема предыдущего дня, дельта отрицательная. Продавцы поглотили всех покупателей и нервных продавцов, закрывших свои позиции. Рынок будет двигаться от середины сбалансированной зоны 66,73. Так как закрытие ниже этого уровня, вероятность падения цены выше, чем вероятность ее роста.

На графике вертикальный объем текущего контракта на нефть WTI (CLF9), дельта , кумулятивная дельта и горизонтальный объем в свечах. График дает общее представление о ситуации с ценами на нефть WTI за последние 1,5 месяца. Снижение цены подтверждается увеличением горизонтального объема и падением кумулятивной дельты. Небольшие периоды отскока цены – периоды поглощения продавцов. Рынок приходит к балансу в эти промежутки времени, а затем продолжает направленное движение.

Пойми ЛОГИКУ ДВИЖЕНИЯ Цены! Все Свечные Паттерны в Одном Видео! Обучение Трейдингу!

Преимущества и недостатки методов, основанных на вертикальных объемах

  • применимы на различных таймфреймах, соответственно – много возможностей для сделок;
  • небольшие стопы при правильной оценке рыночной ситуации;
  • правильное понимание рынка;
  • субъективность метода;
  • долгое время на изучение;
  • отсутствие инструментов измерения

Резюме

Методы анализа вертикальных объемов делают рыночную ситуацию понятной и прозрачной. Профессиональные трейдеры наращивают конкурентное преимущество и уменьшают риск, соединяя логическое понимание действий “умных денег” с продвинутым программным обеспечением.

“Большие победы порой начинаются с небольшого преимущества” Сара Дж. Маас

Понравилось? Расскажите друзьям:

Другие статьи блога:

Этот сайт использует куки. Продолжая просматривать сайт, вы соглашаетесь на использование нами файлов cookie.

Cookie и настройки приватности

Мы можем запросить сохранение файлов cookies на вашем устройстве. Мы используем их, чтобы знать, когда вы посещаете наш сайт, как вы с ним взаимодействуете, чтобы улучшить и индивидуализировать ваш опыт использования сайта.

Чтобы узнать больше, нажмите на ссылку категории. Вы также можете изменить свои предпочтения. Обратите внимание, что запрет некоторых видов cookies может сказаться на вашем опыте испольхования сайта и услугах, которые мы можем предложить.

These cookies are strictly necessary to provide you with services available through our website and to use some of its features.

Because these cookies are strictly necessary to deliver the website, refuseing them will have impact how our site functions. You always can block or delete cookies by changing your browser settings and force blocking all cookies on this website. But this will always prompt you to accept/refuse cookies when revisiting our site.

We fully respect if you want to refuse cookies but to avoid asking you again and again kindly allow us to store a cookie for that. You are free to opt out any time or opt in for other cookies to get a better experience. If you refuse cookies we will remove all set cookies in our domain.

We provide you with a list of stored cookies on your computer in our domain so you can check what we stored. Due to security reasons we are not able to show or modify cookies from other domains. You can check these in your browser security settings.

ВСА. Чему учил великий Вайкофф? Торговля по объёмам на фондовом рынке

These cookies collect information that is used either in aggregate form to help us understand how our website is being used or how effective our marketing campaigns are, or to help us customize our website and application for you in order to enhance your experience.

If you do not want that we track your visit to our site you can disable tracking in your browser here:

We also use different external services like Google Webfonts, Google Maps, and external Video providers. Since these providers may collect personal data like your IP address we allow you to block them here. Please be aware that this might heavily reduce the functionality and appearance of our site. Changes will take effect once you reload the page.

Обучение VSA Кейс№1. Объём. Результат. Побарный анализ. Бесплатный курс по трейдингу

Google Webfont Settings:

Google Map Settings:

Google reCaptcha Settings:

Vimeo and Youtube video embeds:

The following cookies are also needed — You can choose if you want to allow them:

Подробнее о нашей политике конфиденциальности и файлах cookies вы можете прочесть на странице Политики конфиденциальности.

Торговля по объемам: VSA анализ для начинающих

Торговля по объемам — важная стратегия для работы на рынке Forex, однако многие трейдеры на начальных этапах работы упускают этот подъод к анализу из внимания. Разбираемся, для чего и как нужно анализировать объемы торгов.

Метод VSA — анализ цены и объема. Видео

VSA (Volume Spread Analysis) — анализ объема торгов на финансовых рынках в комбинацией с движением цены. В данном случае термин «спред» означает амплитуду колебаний цены за анализируемый период (фактически — размер японской свечи от максимума до минимума).

При работе по методике VSA трейдеры анализируют объем сделок и форму свечи. Почему нельзя ограничиться только лишь графическим анализом японских свечей? Возможно, ответить на этот вопрос вам поможет метафора, сравнивающая движение финансового рынка с движением автомобиля:

Демонстрация VSA анализа

Автомобилю нужен бензин, чтобы сдвинуться с места. Вот так и цене, чтобы преодолеть сильный уровень поддержки или сопротивления, нужен объем денег в рынке

Если движение цены не подтверждается ростом объема, оно может оказаться ложным, а ваш депозит — безвозвратно утерянным. Вот почему опытные трейдеры дожидаются подтверждения рыночных движений ростом объема торгов!

Торговля по объемам появилась еще в начале 20 века. Основатели концепции VSA — Ричард Вайкофф и Том Уильямс. Книги этих авторов помогут вам более фундаментально освоить торговлю по объемам.

Где получить информацию об объемах на Forex?

К сожалению, точную информацию об абсолютных объемах торгов на валютном рынке найти не получится. Это связано с децентрализованным характером рынка — всех участников торгов просто физически невозможно учесть.

Однако сами авторы теории VSA считают, что точные цифры знать необязательно — достаточно научиться вычислять относительные объемы торгов. Критическое значение имеет динамика объема торгов: средняя, низкая или высокая.

Так, основатель VSA Том Уильямс прямо утверждает: «Если другие данные по объему недоступны, то можно использовать тиковый объем»

Два способа отследить объемы торгов на форекс:

Объемный Анализ в Трейдинге/Метод VSA/Обучение Трейдингу на Форекс

  1. Данные фьючерсного рынка Чикагской товарной биржи (CME). Напомним, фьючерс — соглашение о купле-продаже актива по заранее согласованной цене в определенную дату. Объем торгов валютой на CME предоставляет схожую картину с ситуацией на рынке Forex, так как фьючерсный рынок, фактически, следует за спот рынком валюты.
  2. Тиковый (относительный) объем — количество тиков в единицу времени. Индикаторы тикового объема на Forex отражают количество транзакций, совершенных в определенный временной промежуток. Как правило, на графиках эти индикаторы отображены в качестве столбцов гистограммы. Длина каждого столбца определяется количеством транзакций. Иными словами, чем выше количество совершенных сделок за период времени, тем выше столбец гистограммы, соответсвующий конкретной японской свече.

Вы можете выбрать для себя любой из этих методов. Как показывает история наблюдений, данные в большинстве случаев показывают минимальное расхождение. В этой статье мы остановимся на тиковых объемах и рассмотрим наиболее популярный индикатор, позволяющий их проанализировать, — Better Volume.

Индикатор VSA Better Volume

Better Volume – один из наиболее распространенных и одновременно простых в использовании индикаторов для анализа цены и объема на Forex. Он сравнивает объем текущей японской свечи с последними 20 свечами.

Обратите внимание: индикатор требует дополнительной установки в торговый терминал Metatrader. Инструкцию вы найдете в видео, приведенном выше на этой странице

Вот так индикатор Better Volume будет выглядеть на графике

Индикатор Better Volume состоит из пяти разноцветных столбцов гистограммы. Расшифруем их значения:

  • Голубой цвет — японская свеча, которой сопутствует нейтральный (средний) торговый объем.
  • Красный цвет — соответствует бычьей японской свече с широкой амплитудой и высоким объемом торгов. Красный столбец при восходящем тренде на рынке может сообщать о том, что объем торгов достиг максимума, а значит, в настоящий момент образуется вершина восходящего тренда. Если же красный столбец возник сразу после медвежьего тренда, он может сигнализировать о скором развороте рынка наверх.
  • Белый цвет — соответствует медвежьей японской свече с широкой амплитудой и высоким объемом торгов. Белый столбец индикатора часто сигнализирует о том, что мы находимся в начале или в конце нисходящего тренда.
  • Зеленый цвет — японская свеча с узким телом и высоким объемом торгов. Зеленый столбец сигнализирует о том, что на рынке много продавцов и много покупателей, а в настоящий момент происходит «передача контроля» над направлением тренда.
  • Желтый цвет — торговый объем на рынке невелик, а значит — больших «движущих» денег в рынке в настоящий момент нет. Как правило, желтый столбец говорит о скором росте объема торгов и появлении ярковыраженного направления.

Стратегии торговли по объемам

Кульминация покупок

Ниже приводим две распространенные стратегии для торговли на базе информации об объемах торгов. Первая из них называется «Кульминация покупок» и позволяет определить завершение восходящего тренда на рынке:

Кульминация продаж

Стратегия «Кульминация продаж» — зеркальная. Она позволяет определить окончание нисходящего тренда и разворот рынка наверх в ситуации, когда успилие продавцов не принесло результата.

Выводы

Несмотря на отсутствие информации об абсолютном объеме торгов на рынке Forex, мы можем использовать тиковые объемы для анализа и прогнозирования ценовых движений.

Можно использовать для работы данные об объемах на фьючерсном рынке, можно пользоваться встроенными индикаторами в терминале. Более продвинутые трейдеры добавляют в терминал простой и понятный индикатор Better Volume, позволяющий без лишних усилий соотнести цену и объем в рынке и составить свой прогноз.

Лучшие брокеры бинарных опционов 2021:
  • ЭвоТрэйд
    ЭвоТрэйд

    Огромные бонусы за регистрацию!
    Выбор 10 000 трейдеров!

  • Бинариум
    Бинариум

    Один из старейших брокеров.
    Бесплатный демо счет и быстрые выплаты!